כמו סוחרים ביום, חשוב לזכור כי בעת ביצוע עסקאות תוך יומי סביר מאוד כי תוכל להתמודד נגד סוחר יום אחר או יצרנית השוק המיועד - ואת האלגוריתמים שלהם. זה יכול לגרום לתסכול עבור סוחרים חסרי ניסיון כי הם נכשלים להבין כי הצד השני יש אינטרס מנוגד לעסקה. על ידי ביצוע עסקה יש כעת אפשרות כי הצד שכנגד עשוי לנקוט צעדים כדי לגרום לך לאבד על הסחר שלך, כך שהם עשויים להרוויח. בעוד השוק הוא לא קרב אחד על אחד, לראות אילו סוגים של שחקנים סוחר עשוי להיתקל על סחר מסוים בסביבה מסוימת יכול לעזור להם להבין טוב יותר איך הם יכולים לשפר את המסחר שלהם.

-> ->

סביבות המסחר סוחרים לעיתים קרובות לסחור בסביבות שוק מסוימים. בעוד הסביבה יכולה להשתנות עקב אירועים שעלולים להתרחש, כאשר סביבה מסוימת היא משחק סביר מאוד שתיתקל סוגים מסוימים של סוחרים. בעוד ישנם סביבות מסחר אחרות, להלן סוגי הסוחר הנפוצים ביותר אשר יסחר בהם. לאחר שידענו איזה סוג של סביבה אנו סוחרים בה, נוכל להבין עם מי אנו מבצעים. כמו כן, כאשר משמרות הסביבה אנו יכולים להיות מודעים לסוגי הסוחרים - או אלגוריתמים קשורים - צפויים להיכנס לשוק זה. (אם אתה יכול מרובת משימות וליהנות אתגר טוב, קריירה זו משתלם יכול להיות בכושר מושלם Hotshots דרושה עבור סחורות המסחר יועץ עמדות .)

->

נפח גבוה, תנודתיות נמוכה השווקים הללו מאופיינים בתנועות יומיומיות קטנות יחסית, בהצעות גדולות ובהצעות בכל רמת מחירים ונפח גבוה יחסית.

בסוג זה של סביבה, ישנם מספר משתתפים רגילים:

• ייעודי יצרני שוק (DMM) תפקידם העיקרי של המשתתפים הוא לספק נזילות לשוק, אך הם גם מנסים לרווח מהשוק. יש להם כוח שוק מסיבי, ויהיה לעתים קרובות חלק ניכר הצעות גלוי והצעות המוצגות על הספרים. רווחים נעשים על ידי מתן נזילות ואיסוף החזרי ECN, כמו גם להזיז את השוק עבור רווחי הון כאשר הנסיבות להכתיב רווח ניתן ללכוד.
• סוחרי נזילות
  אלה הם עושי השוק שאינם בדרך כלל יש שכר נמוך מאוד ללכוד רווחים יומיים על ידי הוספת נזילות לכידת זיכויים ECN. כמו עם עושי השוק הם עשויים גם להרוויח רווחי הון על ידי מילוי על ההצעה (הצעה) ולאחר מכן פרסום הזמנות על ההצעה (הצעה) במחיר הפנימי או מחוץ למחיר השוק הנוכחי. סוחרים אלה עדיין עשויים להיות בעלי השפעה בשוק, אבל פחות מכך עושי השוק.
• סוחרים טכניים כמעט בכל שוק, יהיו סוחרים אשר סחר מבוסס על רמות התרשים, בין אם מן האינדיקטורים בשוק, תמיכה והתנגדות, קווי מגמה או דפוסים.סוחרים אלה לצפות תנאים מסוימים להתעורר לפני צעד לתוך עמדה; בדרך זו, סביר להניח שהם יכולים להגדיר בצורה מדויקת יותר את הסיכונים וההטבות של סחר מסוים. ברמות הטכניות הידועות, סוחרי הנזילות ו- DMM עשויים להפוך לסוחרים טכניים. אמנם לא תמיד בדרך הצפויה - DMM עלול לגרום לרמה הטכנית של ידיעה כי קבוצות גדולות של סוחרים יושפעו, ובכך יסתובבו כמויות גדולות של מניות. (למידע נוסף ב מדריך ניתוח טכני .)

->

נפח גבוה, תנודתיות גבוהה שווקים אלה מאופיינים בתנועות יומיומיות גדולות יחסית, בהצעות קטנות ובהצעות בכל רמת מחירים ובנפח גבוה יחסית.

בסוג זה של סביבה ישנם מספר משתתפים רגילים:

• DMM (ראה לעיל) אלה נוכחים, אך יהיו פחות מעורבים בכל רמת מחיר. הם עדיין עשויים לעשות נפח גדול, אבל הם פחות ברור על הספר לעומת מניות התנודתיות נמוכה.
• מומנטום סוחרים
  ישנם סוגים שונים של מומנטום סוחרים. חלקם יישארו עם המניה מומנטום במשך מספר ימים (למרות שהם רק לסחור זה תוך יומי) בעוד שאחרים יהיה המסך עבור "המניות על המהלך", כל הזמן מנסה ללכוד תנועות חדה מהירה במניות במהלך אירועי חדשות, נפח או מחיר קוצים. סוחרים אלה בדרך כלל לצאת כאשר התנועה מראה סימנים של האטה. (סוג זה של אסטרטגיה דורש קבלת החלטות מבוקרת, הדורש חידוד מתמיד של טכניקות כניסה ויציאה, קרא את מומנטום מסחר עם משמעת .)
• Arbitragers
  באמצעות נכסים מרובים, שווקים וכלים סטטיסטיים, אלה סוחרים מנסים לנצל את חוסר היעילות בשוק או בשווקים. סוחרים אלה עשויים להיות קטנים או גדולים, אם כי סוגים מסוימים של המסחר ארביטראז ידרוש כמויות גדולות של כוח הקנייה כדי לנצל באופן מלא על חוסר יעילות. סוגים אחרים של "ארביטראז '" עשויים להיות נגישים לסוחרים קטנים יותר, כאשר הם מתמודדים עם מכשירים מתואמים מאוד וסטייות לטווח קצר מסף המתאם.
• טכניים סוחרים
  בדיוק כמו עם נפח גבוה, מניות תנודתיות נמוכה, סוחרים טכניים ניתן למצוא כמעט בכל שוק.

נפח נמוך ותנודתיות נמוכה / גבוהה האפיון העיקרי של מניות אלה הוא נפח נמוך. למרות שיש כמה עסקאות עסקאות אלה עשויים להתרחש על שטח מחיר גדול, או אזור מחיר קטן.

• DMM
  סוחרים אלה עשויים להיות גלויים על נפח נמוך ותנודתיות נמוכה מניות מנסה לאסוף החזרים ECN על עסקאות המתרחשות. במניות בנפח נמוך אך בתנודתיות גבוהה, ה- DMM עשוי להיות פחות גלוי בספרים (הזמנות קטנות).
• סוחרי נזילות
  הם עשויים להיות גם בסביבות אלה, אך בעוד שהם מספקים נזילות בספרי ה- ECN, הם גם ינסו לעשות רווח מיידי על המניות כדי לפצות על סיכון הנזילות הנמוך. (גלה כיצד שתי קבוצות פועלות יחד כדי לשמור על תפקוד השוק כראוי) ראה סוחרים ותפקידים של משקיעים בשוק .)
• יום אחר סוחרים
  הם צפויים להיות בסביבה זו, אלא אם כן יש נפח גדול מחיר ספייק כדי ללכוד את תשומת הלב שלהם או אנומליה סטטיסטית היא משמעותית מספיק כדי לקזז את הסיכון הנזילות סיכון נמוך.

דע את הצד הנגדי שלך לאחר רעיון של הצד הנגדי הפוטנציאלי שלך בסביבה נתונה יכול לספק תובנות כיצד השוק צפוי לפעול על בסיס הנוכחות שלך / הזמנות / עסקאות וסוחרים בסגנון דומה אחרים. DMM, למשל, לא סביר להמשיך להוסיף נזילות כמו המחיר נע נגדם ללא הגבלת זמן. בשלב מסוים, הם מנסים לשוב ולכבוש רווחי הון אבודים. עושה שוק לא יכול להימשך זמן רב להפסיד כסף.

בסביבות מומנטום גבוה, המומנטום צפוי להמשיך מעבר למה מצפה רבים בגלל אופיו של סוחר כי הוא נמשך. מומנטום מביא סוחרים המומנטום יותר, יצירת זרז מחיר נוסף. מחיר זרזים התנועה הם גם לעתים קרובות רמות טכניות.

אמנם לא כולם סוחר טכני, להיות מודעים לאותות השוק העיקריים שסוחרים רבים אחרים מתבוננים בהם (כגון ממוצע נע של 50 יום או 200 יום, נקודות פיבוט או תמיכה / התנגדות מרכזית) יכולים לספק מידע חשוב. כאמור, סוגים מסוימים של סוחרים ינצלו את העובדה כי סוחרים רבים צופים רמות אלה. סוחרי יום חייבים להיות מודעים להשפעה הפוטנציאלית של הרמה הטכנית, כמו גם להבין כי ניתן לנצל את הרמה כדי לנטוש מניות לפני שהרמה הטכנית יוצרת את תנועת המחיר בפועל הצפויה ברמה הטכנית. (למד אחת מהשיטות הנפוצות ביותר למציאת רמות תמיכה והתנגדות שימוש בנקודות חיזוי עבור תחזיות .)

כמו כן, בעת מסחר בניירות ערך בעלי קשר חיובי או שלילי חזק עם ניירות ערך או סוגי נכסים אחרים, חשוב להיות מודעים לקורלציות האלה, כמו גם כאשר המתאמים האלה מתפרקים, ואולי למשוך את תשומת לבם של הבוררות. כאשר אנו יכולים להתחיל לראות את כוונותיו של הצד שכנגד, נוכל ליישר את האסטרטגיה שלנו אליהן או לנסות לנצל את הטקטיקות המקובלות של הצד הנגדי.

סיכום

לא כל המניות זהים כי הסוחרים אינם זהים. הבנת מה הם צדדים פוטנציאליים נמצאים במלאי יכול לעזור לספק תובנות ערך. מניות בנפח גבוה, תנודתיות נמוכה נשלטות על ידי עושי שוק וספקי נזילות, כמו גם כמה סוחרים טכניים. בנפח גבוה, שמות התנודתיות הגבוהה יהיו עושי שוק, סוחרים טכניים, סוחרי מומנטום ויכולים למשוך ארביטראז'רים. מניות בעלות נפח נמוך צפויות לראות עושי שוק וספקי נזילות, אם כי הן נסחרות ברווחי הון גם בשל המרווחים וסיכון הנזילות הנמוך. להיות מודעים לסגנונות של סוחרים אלה יכולים לסייע לסוחרי יום בהבנת הצד הנגדי שלהם על ידי יצירת אסטרטגיה מתאימה או אסטרטגיות שנועדו לנצל פעולות משותפות של הצד הנגדי. (מ בוחרים את הזכות סוג של המניה כדי להגדיר להפסיק הפסדים, ללמוד כיצד לסחור בתבונה, לבדוק את

המסחר באמצעות שוק Maker Vs.ECN ו- אסטרטגיות מסחר יום למתחילים .)