למרות שזה מומלץ מאוד עבור המשקיעים האמריקאים לא להסתמך יותר מדי על השוק המקומי, כל ההשקעות במטבעות הלא דולר כרוך בסיכון שער החליפין. עם זאת, ניתן לנהל סיכונים אלה ואף להפוך להזדמנויות. המשך לקרוא כדי ללמוד כיצד לנהל את הסיכון בהשקעות זרות.

גיוון חיוני - אבל במחיר של
הצד החיובי של השקעות זרות הוא שהם חלק חשוב ולעתים קרובות חיוני של גיוון תיק. ביצוע השקעות זרות, לעומת זאת, לא אומר כי המשקיע הוא ספקולציות במטבעות זרים, למרות הסיכון עדיין עשוי להיות משמעותי. אחרי הכל, דולר אמריקאי נמוך, למשל, צפוי לעלות בשלב מסוים, אשר יפחית באופן משמעותי את הערך של הכסף חוזר לארה"ב. לעומת זאת, דולר אמריקאי גבוה פירושו ההפך הגמור למשקיעים לא אמריקאים כי הם יחפשו לקחת את כספם מארצות הברית ולהחזיר אותו למדינות המוצא שלהם, שם הוא יהיה בעל ערך רב יותר.

תנודות מטבע
לדוגמה, בתחילת 2000, הדולר היה שווה 1. 25 €, אבל עד סוף 2004, זה היה שווה רק 0. 73 €. בתקופה זו, זרים להשקיע באמריקה ראה את הערך האפקטיבי של ההשקעות שלהם ירידה של 40%.

אז יש את הנושא של הלוואות ין. במשך שנים, הריבית היפאנית היקרה להפליא עודדה אנשים ללוות ין להשקיע במקומות אחרים. עם זאת, אם הין היו לעלות באופן משמעותי לפני הלוואה כזו נפרע, הלווה יכול להיות בצרות. את הרווחים של ריבית נמוכה יכול במהירות להיות מחוסל יותר ויותר. למעשה, רבים האוסטרים הוציא הלוואות ין בשנות ה -90 וחלק מהם בסופו של דבר עם הפסדים של עד 50%, כמו שיעורי הריבית נע משמעותית עם הזמן.

דוגמה טובה נוספת לסיכונים הנובעים מהשקעות זרות מתוארת על ידי מה יכול לקרות למהגרים. לדוגמה, אנשים בדימוס על הכנסה קבועה מדרום אפריקה המתגוררים בארה ב ", הפך מאוד עניים מאוד מהר בשנות ה -80 כאשר רנד דרום אפריקאי נחלש ואת הבירה הם החזיקו במדינותיהם הביתה היה הרוס.

למרות הסיכון והתנודתיות, עדיין, הפיזור הזר נותר חלק הכרחי בתהליך ההשקעה. תנודות מטבע הן מרכיב יסודי של השקעות כאלה. עם זאת, אם המשקיעים בצד אחד של האוקיינוס ​​האטלנטי לאבד 40%, אלה בצד השני מרוויחים בדיוק את אותה כמות. אם תחליט להוסיף השקעות זרות לתיק שלך, אתה צריך לנהל את הסיכון על ידי הגדרת עצמך כדי ליהנות משגשוג מטבע.

-> ->

ניהול סיכונים
סיכון מטבע יכול להיות מוגבל, אבל זה יכול לבוא גם במחיר, אשר עשוי לבוא בצורה של עלות מוגברת או המורכבות.

קרנות זרות
הדרך הפשוטה ביותר להימנע מסיכון מטבע היא להשקיע בקרן הנקובה בדולרים. בדרך זו, יהיה לך את היתרון גיוון של קרן חוץ עם סיכון מטבע מופחת. סיכון זה מונח על ידי מנפיק הקרן.

אפשרויות וחוזים עתידיים
דרך מורכבת יותר של הימנעות מסיכון מטבע היא אופציות או חוזים עתידיים. כדי לעשות זאת, אתה גם צריך הרבה ידע פיננסי או יועץ טוב. באנגלית פשוטה, השיטה הבסיסית היא לבטל את סיכון המטבע על ידי לקיחת השקעה מנוגדת. לדוגמה, אם אתה רוכש השקעה יורו (למעשה לקנות את המטבע), אתה יכול לסדר את למכור אותו סכום של יורו במועד מאוחר יותר, כך שהרווחים מהעסקה אחת יתאים הפסדים של האחר. אתה נותר עם רק את ההשקעה עצמה ולא הימור על שער החליפין. כפי שאתה יכול לדמיין, זה לא פשוט כמו בפועל וכמה מכשירים המשמשים הם מתוחכמים מאוד.

הלוואות
ניתן גם לקחת הלוואה במטבע זהה להשקעה זרה. אבל שוב, הריבית היא קריטית. גם אם סיכון המטבע מגודר (נמנע), שינויים בשיעורי הריבית בין ארה"ב לבין המדינה האחרת עדיין עלולים לגרום לסיכונים ולהפסדים.

ספקולציה
השקעות זרות ניתן להשתמש בכוונה תחילה כדי לשער או להמר על שינויים במטבע. אתה יכול לקנות יורו, דולר אוסטרלי או רק על כל מטבע אחר, פשוט כי אתה חושב הערך שלה יעלה, או כי הריבית תעבור בכיוון הנכון. הדרך הנפוצה ביותר לשער במטבעות היא באמצעות תעודות ריבית או אופציות. בקיצור, התעודות הן נכסים שערכם תלוי בהתפתחויות בשוק הכסף באותו מטבע. הן הריבית והן את רמת המטבע עניין. עבור משקיעים יותר סיכון ידידותי, יש כל מיני אפשרויות, אשר יכול למנף את הכסף שלך.

מוצרים מובנים
לבסוף, תעשיית ההשקעות מציעה מוצרים מעורבים, או מובנים, המבוססים על שילובים שונים של מניות, אג"ח ואולי גם על סוגי נכסים אחרים. אלה עשויים להיות צורה כלשהי של הגנה מטבע מובנה, המאפשר לך דרגות שונות של ניהול סיכון מטבע.

השורה התחתונה
כמו תמיד, חשוב שתבינו את המוצרים שבהם אתם משקיעים ואת רמות הסיכון שלהם. כמו כן חשוב לזכור את אחד הכללים הבסיסיים ביותר של בניית תיקי השקעות: גם אם השקעה מסוכנת בפני עצמה, על ידי גיוון תיק ההשקעות שלך בכללותו, ההשפעה נטו עשויה להיות הורדת רמת הסיכון הכוללת.

כתוצאה מכך, אין צורך להתחמק מסיכון מטבע לחלוטין. למעשה, לעתים קרובות יש צורך קצת ספקולציות שאינם דולר עשוי להפוך את התיק שלך בטוח יותר לאורך זמן. אבל לקחת על עצמו רק סיכון כמו טוב לתיק שלך - ואת שלוות הנפש שלך.