שוק המט"ח הוא השוק הפיננסי הגדול ביותר ונגיש ביותר בעולם, אבל למרות שיש הרבה משקיעים במט"ח, מעטים הם אלה באמת מוצלח. סוחרים רבים נכשלים מאותן סיבות שמשקיעים נכשלים בשאר סוגי הנכסים. בנוסף, כמות המינוף הקיצונית - שימוש בהון מושאל כדי להגדיל את התשואה הפוטנציאלית של ההשקעות - הניתנת על ידי השוק, ואת כמויות קטנות יחסית של מרווח נדרש כאשר מטבעות המסחר, למנוע סוחרים את ההזדמנות לבצע טעויות רבות בסיכון נמוך . גורמים ספציפיים למטבעות המסחר יכולים לגרום לסוחרים מסוימים לצפות לתשואות השקעה גבוהות יותר מאשר השוק יכול להציע בעקביות, או לקחת סיכון יותר ממה שהם היו בעת המסחר בשווקים אחרים.

-> ->

מסחר במט"ח מסחר סיכונים
טעויות מסוימות יכול לשמור על סוחרים להשגת מטרות ההשקעה שלהם. להלן כמה מן החסרונות הנפוצים שיכולים להטריד סוחרים במט"ח:

• לא שמירה על משמעת המסחר
  הטעות הגדולה ביותר שכל סוחר יכול לעשות הוא לתת לרגשות לשלוט בהחלטות המסחר. איך להיות סוחר מט"ח מוצלח פירושו השגת כמה ניצחונות גדולים בעת סבל הפסדים קטנים יותר. לחוות הפסדים רצופים רבים קשה להתמודד עם רגשית יכול לבדוק סובלנות של סוחר וביטחון. מנסה להכות את השוק או נכנע לפחד ותאוות בצע יכול להוביל חיתוך הזוכים קצר ומאפשרות עסקאות לאבד לאבד שליטה. רגש כובש מושגת על ידי מסחר בתוך תוכנית מסחר בנוי היטב המסייע בשמירה על משמעת המסחר.

- <->

• מסחר ללא תוכנית
  אם אחד המסחר במט"ח או כל סוג נכס אחר, הצעד הראשון בהשגת הצלחה היא ליצור ולעקוב אחר תוכנית המסחר. "כישלון התכנון הוא להיכשל" הוא adage כי נכון לגבי כל סוג של מסחר. הסוחר המצליח פועל במסגרת תכנית מתועדת הכוללת כללי ניהול סיכונים ומציין את התשואה הצפויה על ההשקעה (החזר ROI). שמירה על תוכנית מסחר אסטרטגית יכולה לעזור למשקיעים להתחמק כמה מהמלכודות המסחר הנפוצות ביותר; אם אין לך תוכנית, אתה מוכר את עצמך קצר במה שאתה יכול להשיג בשוק המט"ח.

• אי להסתגל לשוק
  לפני השוק אפילו נפתח, אתה צריך ליצור תוכנית עבור כל המסחר. ביצוע ניתוח תרחישים תכנון המהלכים countermoves עבור כל מצב שוק פוטנציאלי יכול להפחית באופן משמעותי את הסיכון של הפסדים גדולים, לא צפוי. כאשר השוק משתנה, הוא מציג הזדמנויות וסיכונים חדשים. שום תרופת פלא או "חסינה" חסרת תקלות יכולה לנצח בהתמדה לאורך זמן. הסוחרים המצליחים ביותר להסתגל לשינויים בשוק ולשנות את האסטרטגיות שלהם כדי להתאים אותם. סוחרים מצליחים לתכנן אירועים סבירות נמוכה הם לעתים נדירות מופתעים אם הם מתרחשים.באמצעות תהליך החינוך וההסתגלות, הם נשארים לפני החבילה וממשיכים למצוא דרכים חדשות ויצירתיות כדי להרוויח מהשוק המתפתח.
• למידה באמצעות ניסוי שגיאה
  ללא ספק, הדרך היקרה ביותר ללמוד לסחור בשווקי המטבע היא באמצעות ניסוי וטעייה. לגלות את אסטרטגיות המסחר המתאים על ידי למידה מן הטעויות שלך היא לא דרך יעילה לסחור בכל שוק. מאחר שהמט ח "שונה באופן משמעותי משוק המניות, ההסתברות של סוחרים חדשים הממשיכים להפסיד חשבונות גבוהה. הדרך היעילה ביותר להיות סוחר מטבע מוצלח הוא לגשת לחוויה של סוחרים מוצלחים. זה יכול להיעשות באמצעות חינוך פורמלי המסחר או דרך מערכת יחסים mentor עם מישהו שיש לו לעקוב אחר הרשומה. אחת הדרכים הטובות ביותר כדי לשפר את היכולות שלך היא צל סוחר מוצלח, במיוחד כאשר אתה מוסיף שעות של תרגול בעצמך.
• לאחר ציפיות לא מציאותיות
  לא משנה מה מישהו אומר, מסחר במט"ח הוא לא לקבל ערכת עשיר עשיר. להיות בקיאים מספיק כדי לצבור רווחים הוא לא ספרינט - זה מרתון. הצלחה דורשת מאמצים חוזרים ונשנים לשלוט על האסטרטגיות המעורבות. התנופה על גדרות או ניסיון לכפות על השוק לספק תשואות חריגות בדרך כלל גורמת לסוחרים להסתכן בהון גדול יותר מהרווחים הפוטנציאליים. המשמעת המסחרית המתמדת להמר על רווחים לא ריאליים פירושה ויתור על כללי סיכון וניהול כספים שנועדו למנוע חרטה בשוק.
• סיכון ירוד וניהול כסף
  הסוחרים צריכים לשים את ההתמקדות הרבה יותר בניהול סיכונים כפי שהם עושים על פיתוח אסטרטגיה. כמה אנשים נאיבי יהיה לסחור ללא הגנה להימנע משימוש הפסדים להפסיק וטקטיקות דומות מחשש להיות עצר מוקדם מדי. בכל זמן נתון, סוחרים מצליחים יודעים בדיוק כמה הון ההשקעה שלהם נמצא בסיכון והם מרוצים כי ראוי ביחס היתרונות הצפוי. ככל שחשבון המסחר הולך וגדל, שימור ההון הופך להיות חשוב יותר. גיוון בין אסטרטגיות מסחר וזוגות מטבע, בתיאום עם גודל המיקום המתאים, יכול לבודד חשבון מסחר מהפסדים בלתי ניתנים להפצה. סוחרים מובילים יפלחו את החשבונות שלהם לחלקים נפרדים של סיכון / החזר, כאשר רק חלק קטן מהחשבון שלהם משמש למסחר בסיכון גבוה והיתרה נסחרת באופן שמרני. זה סוג של אסטרטגיית הקצאת הנכס גם להבטיח כי נמוכה הסתברות אירועים עסקאות שבור לא יכול להרוס את חשבון המסחר של אחד.

ניהול מינוף
למרות הטעויות האלה יכולים לסבול כל סוגי הסוחרים והמשקיעים, בעיות הטמון בשוק המט"ח יכול להגדיל באופן משמעותי את סיכוני המסחר. כמות משמעותית של המינוף הפיננסי המוענק לסוחרים במט"ח מציג סיכון נוסף שיש לנהל.

מינוף מספק לסוחרים הזדמנות לשפר את ההחזר. אבל מינוף הסיכון הפיננסי המתאים הוא חרב פיפיות כי מגביר את downside ככל שהיא מוסיפה רווחים פוטנציאליים.שוק המט"ח מאפשר לסוחרים למנף את החשבונות שלהם עד ל -400: 1, דבר שיכול להוביל לרווחים מסיביים במסחר במקרים מסוימים - וחשבון על הפסדים משתקים באחרים. השוק מאפשר לסוחרים להשתמש בכמויות עצומות של סיכון פיננסי, אך במקרים רבים זה האינטרס של הסוחר להגביל את כמות המינוף בשימוש.

רוב הסוחרים המקצועיים משתמשים במינוף של 2: 1 על ידי מסחר במגרש סטנדרטי אחד ($ 100, 000) עבור כל $ 50, 000 בחשבונות המסחר שלהם. זה עולה בקנה אחד עם מיני אחד מיני ($ 10, 000) עבור כל 5 $, 000 ו מיקרו אחד הרבה ($ 1, 000) עבור כל $ 500 של ערך החשבון. כמות המינוף הזמינה מגיעה מכמות השוליים שברוקרים דורשים לכל מסחר. המרווח הוא פשוט הפקדה בתום לב שאתה עושה כדי לבודד את הברוקר מפני הפסדים פוטנציאליים על המסחר. הבנק מאחסן את הפיקדונות בשוליים לפיקדון אחד גדול מאוד, שבו הוא משתמש כדי לבצע עסקאות עם שוק הבינבנקאית. כל מי שיש לו אי פעם סחר ללכת טועה מאוד יודע על שיחת השוליים איום, שבו הברוקרים לדרוש הפקדות מזומנים נוספים; אם הם לא מקבלים אותם, הם ימכרו את המיקום בהפסד כדי למזער הפסדים נוספים או להחזיר את ההון שלהם.

ברוקרים למט"ח רבים דורשים שולי רווח שונים, אשר מתרגמים את יחסי המינוף הפופולריים הבאים:

מרווח	מינוף מרבי
5%	20: 1
3%	33 : 1
2%	50: 1
1%	100: 1
0. 5%	200: 1
0. 25%	400: 1

הסיבה לסוחרים רבים פורקס להיכשל היא שהם undercapitalized ביחס לגודל של עסקאות שהם עושים. זה גם תאוות בצע או את האפשרות של שליטה על כמויות עצומות של כסף עם רק כמות קטנה של הון, כי סוחרי המט"ח במט"ח לקחת על עצמו סיכון כלכלי עצום ושביר. לדוגמה, במינוף של 100: 1 (יחס מינוף נפוץ למדי), זה לוקח רק שינוי של -1% במחיר כדי לגרום להפסד של 100%. וכל הפסד, אפילו הקטנים שנלקחו על ידי עצירת המסחר מוקדם, רק מחריף את הבעיה על ידי הקטנת מאזן החשבון הכולל והגדלת יחס המינוף.

לא רק למנף הפסדים מוגדלים, אלא גם להגדיל את עלויות העסקה כאחוז מערכו של החשבון. לדוגמה, אם סוחר עם מיני חשבון של 500 $ משתמש במינוף של 100: 1 על ידי קניית 5 מגרשים מיני ($ 10, 000) של צמד מטבעות עם מרווח של חמישה פיפס, הסוחר גם כרוך $ 25 בעלויות העסקה [1 / פיפ x 5 פיפ פיזור) x 5 מגרשים]. לפני שהמסחר אפילו מתחיל, הוא או היא צריכים להתעדכן, שכן 25 $ בעלויות העסקה מייצג 5% משווי החשבון. ככל שהמינוף גבוה יותר, כך עולה עלות העסקה כאחוז מערך החשבון, ועלויות אלה גדלות ככל שערך החשבון יורד.

בעוד שוק המט"ח צפוי להיות תנודתי פחות בטווח הארוך מאשר בשוק המניות, ברור כי חוסר היכולת לעמוד בפני הפסדים תקופתיים ואת ההשפעה השלילית של הפסדים תקופתיים אלה באמצעות רמות מינוף גבוהות הן אסון מחכה לקרות . נושאים אלה מתרבים על ידי העובדה כי שוק המט"ח מכיל רמה משמעותית של סיכונים מקרו-כלכליים ופוליטיים שיכולים ליצור חוסר תמחור לטווח קצר ולהשחית עם הערך של צמדי מטבעות מסוימים.

סיכום
רבים מהגורמים שגורמים לסוחרי המט"ח להיכשל דומים לאלה שמטרידים משקיעים בכיתות נכסים אחרות. הדרך הפשוטה ביותר להימנע ממכשולים אלה היא לבנות מערכת יחסים עם סוחרי מט"ח מוצלחים אחרים שיכולים ללמד אותך את תחומי המסחר הנדרשים על ידי מחלקת הנכסים, כולל כללי ניהול הסיכונים והכסף הנדרשים לסחור בשוק המט"ח. רק אז תוכל לתכנן כראוי ולסחור עם הציפיות לחזור כי למנוע ממך לקחת סיכון מוגזם על היתרונות הפוטנציאליים.

בהבנת הניתוח המקרו-כלכלי, הטכני והבסיסי הדרוש למסחר במט"ח חשוב כמו הפסיכולוגיה המסחרית הנדרשת, אחד הגורמים הגדולים המפרידים בין הצלחה לכישלון הוא יכולתו של הסוחר לנהל חשבון מסחר. המפתחות לניהול החשבון כוללים הקפדה להיות מהוונת במידה מספקת, תוך שימוש בגודל מסחר מתאים והגבלת הסיכון הפיננסי באמצעות רמות מינוף חכמות.