ענף הרכב עוקב אחר השוק הרחב יותר אך עם תנודתיות מתונה יותר. עליות שערים בשוקי השור היכו את השוק הרחב ב -9%, ואילו ההפסדים בשווקי הדובי עלו על אלו של השוק הרחב באותה כמות. בעוד ענף הרכב עושה תוספת טובה לכל תיק מגוונת, הקצאתו האידיאלית בתוך תיק של המשקיע תלוי בסגנון ההשקעה שלו. התנודתיות של הסקטור הופכת אותו לאטרקטיבי יותר למשקיעים מאשר למשקיעים שמרנים. המשקיעים שמוכנים לקחת על עצמם את הסיכון כדי לנצח את השוק להקדיש יותר שטח תיקי רכב למגזרים מחזוריים אחרים מאשר לעשות משקיעים המחפשים איטי, חוזר יציב עם סיכון מינימלי.
->>משקיעים ואנליסטים מודדים את יחסי המגזר עם השוק הרחב באמצעות מקדם הבטא. ביתא של 1 מייצג תנועה lockstep עם השוק, בעוד ביתא של יותר מ 1 עולה כי המגזר נע באותו כיוון כמו השוק הרחב, אבל במידה רבה יותר. מגזר יציב העובר עם השוק הרחב, אך במרווחים קטנים יותר, נושא גרסת ביתא בין 0 ל -1, בעוד שבטאטה שלילית מציינת מגזר המקיים יחסי הפוך עם השוק.
סקטור הרכב, המורכב מיצרני חלקי רכב ומכוניות, נושא גרסת ביתא של 1. 09. המגזר מכה את השוק ב -9% כאשר השוק עולה, אך חווה 9% יותר הפסדים כאשר ירידות בשוק. מידע זה שימושי למשקיע בעת קביעת האופן שבו מבנה התיק שלו. ככל שמדובר בצמיחה יותר ופחות סיכון בסיכון של המשקיע, ההקצאה הגדולה יותר הוא צריך לתת למגזרים עם betas גדול מ -1, כגון כלי רכב.
תיק בסיסי מגוונים יש 50% עד 60% המוקצים על פני המגזרים עם התנודתיות הממוצע לעקוב אחר השוק הרחב, 20% עד 25% למגזרים אגרסיביים יותר עם betas גבוה יותר 20% עד 25% השקעות בטוח יותר, יציב יותר.
ענף הרכב, עם ביתא גדול מ -1, מתאים לקטגוריה אגרסיבית יותר. תלוי איך משקיע מדרג אותו בין מגזרים אחרים צמיחה גבוהה, זה יכול להמציא מקום בין 5% ל 25% של תיק ההשקעות שלו. משקיע בעל צמיחה גבוהה יותר מקצה אחוז גדול יותר מתיק ההשקעות שלו למגזרים עתירי ביתא, כגון משקיע, ואילו משקיע שמרני מעמיד את כספו במגזרים עם תנודתיות ממוצעת או נמוכה מהממוצע, בדרך כלל מקצה רק אחוז קטן למגזרים עם betas גדול מ 1.
סגנון השקעות, תיאבון לצמיחה סובלנות הסיכון הם הגורמים המשפיעים על איך משקיע מגוונת תיק שלו. ענף הרכב, המאופיין בפוטנציאל הצמיחה והתנודתיות הגבוהים מהממוצע, עשוי להוות בין 0% ל -25% מתיק המשקיע, בהתאם להעדפותיו האישיות.
איזה אחוז של תיק מגוון צריך להיות חשוף למגזר מוצרי היער?
ללמוד כמה עקרונות אשר צריכים להנחות ניהול תיק וגיוון, וכיצד מוצרי היער יכול להיות חלק תיק הון מאוזן היטב.
כמה תיק מגוון צריך להיות חשוף למגזר מתכות כרייה?
ללמוד מה הקריטריונים משקיעים להשתמש כדי לקבוע איזה אחוז של תיקי מגוונות שלהם צריך להיות חשוף למגזר מתכות כרייה.
איזה אחוז של תיק מגוון צריך להיות חשוף למגזר הבנקאי?
קובעים כיצד סגנון ההשקעה משפיע על מספר התיק המגוון שיש להקדיש למגזר הבנקאי, המאופיין בצמיחה נמוכה אך בסיכון נמוך.