לפני צלילה לתוך הנושא של איך להשקיע בקובה, כמו גם למה, יש כמה עובדות מעניינות אתה צריך לדעת על קובה לגבי הפוטנציאל הכלכלי שלה. ראשית, בואו rewind השעון. שלוש ההצהרות הבאות נמסרו לקובה ב- 1958:

• לעובדיה היה השכר השמיני הגבוה ביותר בעולם;

• יותר אמריקאים חיו בקובה מאשר הקובנים שחיו באמריקה;

• ההכנסה לנפש שלה גבוהה מזו של אוסטריה ויפן.

אלה עובדות מעניינות, אבל מילת המפתח לעיל היא "פוטנציאל. "יש בהחלט כמה מהלכי רוח לצמיחה, שאליה נגיע. אחרי כל המידע על פוטנציאל הצמיחה של קובה מכוסה, זה יהיה תלוי בך כדי להחליט אם או לא להשקיע, ואם כן, איך להשקיע.

שינוי הלב

אם אתה ממשיך לראות כותרות על קובה, אבל אתה לא יודע מה קורה, הנשיא אובמה יש להקל (לא לחסל) את אמברגו הסחר U. ס עם קובה. זה יכול להוביל אמברגו הסחר להיות מסולק בעתיד. אם זה יקרה, יהיה לנו שוק מתפתח חדש על הידיים. (לקבלת מידע נוסף, ראה: סנקציות בין מדינות Pack Punch גדול יותר ממה שאתה חושב .)

לפני פידל קסטרו לעלות לשלטון, קובה היתה יעד תיירותי פופולרי עבור האמריקנים. המטרה המקורית של אמברגו הסחר היה להיפטר פידל קסטרו, אבל זה לא קרה. במקום זאת, קובה מיישמת מדיניות סוציאליסטית, ובדצמבר 2014, 80% -85% מכלל המשק היה בשליטת הממשלה. על פי מכון פיטרסון לכלכלה בינלאומית, היצוא של קובה לקובה נע בין 330 מיליון דולר ל -510 מיליון דולר במשך חמש השנים שקדמו ליוני 2015. אם אמברגו הסחר יוסר, מספר זה עשוי לעלות עד 4 $. 3 מיליארד. עם זאת, כאמור לעיל, יש רוח. (לפרטים נוספים, ראה:

כלכלה סוציאליסטית: כיצד סין, קובה וצפון קוריאה עבודה .)

כמה סיבוכים

ונצואלה היא אחת הספקים הגדולים של שמן של קובה. עם שקף הנפט, וונצואלה למצוא את עצמה במצב נואש, קובה רואה התכווצות כי אספקת הנפט הזול על פי ההצהרה של ראול קסטרו ביולי 2016 על פי בלומברג, אשר יכול לעשות דברים יותר גרוע, לא יותר טוב.

גורם נוסף הוא דמוגרפיה. יש סיבה מדוע סין וארצות הברית הן הכלכלות החזקות ביותר בעולם: יש להן את רוב הצרכנים. זה הולך עמוק יותר מזה, כמובן, אבל האוכלוסייה היא גורם גדול. כדי לשים את הדברים בפרספקטיבה, כאשר מדובר בשווקים מתעוררים, סין יש אוכלוסייה של 1. 37 מיליארד דולר על פי נתוני הבנק העולמי 2015; בקובה יש רק 38 מיליון בני אדם, וזה יהיה בטוח לומר כי יש מחסור בהכנסה פנויה.לכן, חשוב לא להיסחף מדי עם ההתרגשות ההשקעה. עם זאת, אם קובה תהיה מה שהיתה בשנות החמישים, אז היתה לך הזדמנות להיכנס לקומת הקרקע.

גורם שלישי הוא כי לא כולם על הסיפון עם הקלות של אמברגו הסחר, אשר יכול לעכב את פוטנציאל ההשקעה. לדוגמה, מרקו רוביו, סנאטור פלורידה, שהוריו באו מקובה, הוא אחד המצדדים הידועים בהפיכת הסדרים של הנשיא אובמה. הנשיא הנבחר דונלד טראמפ גם ציין כי ישקול לבטל את ההסכמים האחרונים הקשורים לאמברגו אם הממשלה הקובנית לא תסכים לתנאיו. עם זאת, על וול סטריט, תפיסה ותקווה לעתים קרובות לשאת השקעות יותר מאשר עובדות. עם זאת, בואו נסתכל כמה דרכים לשחק את התחיה הכלכלית הפוטנציאלית של קובה. (לפרטים נוספים, ראה:

מדינות עם היחס הגבוה ביותר של הוצאות הממשלה לתוצר השקעה בקובה

מה שיש לך סביר לקרוא על רוב הוא קרן הרציפלד אגן הקאריביים (CUBA > Cubahzfld Crbn Basin Fd7 04 + 0 28%

Created with Highstock 4. 2. 6 ), המורכבת מכ -60 ניירות ערך של חברות לא-קובניות בעלות חשיפה לצמיחה בקובה. זו קרן סגורה. לכן, יש מספר קבוע של מניות. אספקה ​​מוגבלת זו יכולה להוביל מהלכים מחיר למניה פרבוליים כאשר הביקוש גדל. אולי החמצת מהלך גדול כשחדשה הידיעה על מותו של פידל קסטרו, אבל זה לא אומר שקובא יחזור בקרוב לכיוון השני. עם זאת, עם שינוי המדיניות האחרון, ייתכן שיש פוטנציאל הפוך יותר מאשר הסיכון כלפי מטה. זה בשבילך כדי להחליט, אבל אתה צריך מידע נוסף לפני קבלת החלטה זו. האחזקות הגדולות ביותר עבור קרן Herzfeld Basin Fund הן: MasTec Inc. (MTZ

MTZMasTec Inc44 40-1 22%

• Created with Highstock 4. 2. 6 ): 7. 63% קופה אחזקות SA Class A (רו"ח CPACopa אחזקות SA123 36-2 15%
• Created with Highstock 4. 2. 6 ): 6. 69% Royal Caribbean Cruises Ltd (RCL RCLRoyal Caribbean Cruises Ltd127 64 + 1 84%
• Created with Highstock 4. 2. 6 ): 6. 28% לנאר קורפ (LEN LENLENAR Corp56 59%
• נורווגית קרוז ליין אחזקות בע"מ (NCLH): 4. 48% MasTec היא חברת תשתיות: הנדסה, בנייה, התקנה, אחזקה ודומיהם. קופה אחזקות היא המוביל מוביל באמריקה הלטינית, עם 280 טיסות יומיות מפנמה סיטי. Royal Caribbean הוא קו שיוט מבוסס במיאמי - רק 230 ק"מ מקובה.
• לנאר הוא בונה בית מגורים.

נורווגית קרוז ליין היא חברת שיוט נוספת שבסיסה במיאמי, הכוללת סיורים Carribean כאחד ההצעות שלה.

כל החברות הנ"ל נהנות מחיסול אמברגו הסחר, בין אם בשל התיירות הגוברת, הצריכה הצרכנית, החקלאות או הבנייה. כמובן, אתה יכול להשקיע בחברות אלה בכל מקום אחד באמצעות קרן Herzfield אגן הקריבי, אבל אתה יכול גם להשקיע על בסיס לבחור לבחור.אם האחרון הוא המקרה, אז בואו נסתכל על כמה מדדים מרכזיים.

KEY METRICS

להלן ערכי מפתח, נכון ל -28 בנובמבר 2016, עבור חמש החברות הנ"ל:

עקבות P / E

מרווח רווח (ttm)

תשואה להון

דיבידנד תשואה

תזרים מזומנים תפעולי	ביצועי מלאי	(52-שבוע שינוי)	MTZ	3331. 82	0. 02% 0. 11%
N / A	233. 95M	81. 35%	רו"ח	-22. 73	-7. 64%	-8. 47%
2. 59%	464. 94M	76. 34%	RCL	14. 50	14. 48%	14. 42%
1. 93%	$ 2. 34 מיליארד	-10. 36%	LEN	11. 53	8. 37%	14. 40%
0. 36%	- $ 665. 69 מיליון	-13. 53%	NCLH	15. 36	12. 52%	14. 17%
N / A	$ 1. 16 מיליארד	-29. 35%	מקור נתונים: Yahoo Finance, Morningstar	חברות אלה נמצאים במגוון רחב של תעשיות, ולכן קשה להשוות. אנחנו עדיין יכולים ליישם כמה עקרונות בסיסיים. יש דמיון מסוים בנתונים עבור רויאל קריביי קרוז ו נורווגית קרוז ליין עם הראשון מראה ביצועים מעט יותר טוב בשולי הרווח, ROE ואת מחיר המניה. מאסטק וקופה זכו להערכה ניכרת במחיר המניה, אך יש להן שולי רווח נמוכים מאוד או שליליים ותשואה על ההון. מאסטק בולטת עם מרווח גבוה מאוד, אשר ניתן להסביר הן על ידי ייסוף המחירים והן על השפל ברווחים בשנתיים האחרונות. ככלל, מכפילים נראים סבירים, שולי הרווח הם מכובדים, ואת התשואה על מניות כל חיובי למעט קופה אחזקות SA. בשלושה מתוך חמישה מקרים, מוצעים דיבידנדים. בסך הכל, תזרים המזומנים התפעולי במהלך 12 החודשים האחרונים היה חיובי למעט לנאר. ובעוד מופעי המניות מעורבים, בעבר תשואות שליליות יכול להיות חיובי במצבים אלה של מצבים בגלל מה היה מדוכא פעם עלול uncoil גבוה יותר בשל ההתרגשות מחודשת.	השורה התחתונה	עכשיו יש לך את כל המידע הדרוש לך על המצב קובה ואפשרויות השקעה במקרה הכל נופל למקום. אם אתה בוחר להשקיע, זה יכול להיות חכם לגשת זה כמו משחק ספקולטיבי. אם אתה צודק, אתה עושה קצת כסף שיש לו פוטנציאל להתרכז על עצמו לאורך זמן. אם אתה טועה, הסיכון שלך מוגבל. בבקשה לעשות מחקר משלך לפני קבלת החלטות ההשקעה. (לקבלת מידע נוסף, ראה:

כוח של סנקציות כלכליות

.)