הרוב המכריע של הספרות הפיננסית עוסקת מתי לקנות מניות וכיצד להשיג עסקה. ההנחה נראה כי הזמן למכור הוא מסביר את עצמו. האמת היא כי המכירה היא בדיוק כמו חשוב ואינטנסיבי מבצע כמו קנייה. במאמר זה, נבחן את הנקודות העיקריות כדאי לשקול בעת מכירת השקעה.

סיבות למכור
באופן כללי, המשקיעים רוצים לקזז רווחים עד שהם יכולים לממש אותם בסוגר מס נמוך יותר. כאשר אתה בבית שלך להרוויח ראש הממשלה, למשל, להשקיע הכנסה יהיה במס מסובך יותר מאשר כאשר אתה בדימוס. כתוצאה מכך, יש רק כמה סיבות למכור לפני אותו זמן.

הסיבה הנפוצה ביותר היא להתאים את תיק ההשקעות שלך. ישנן סיבות רבות כי תיק עשוי להיות מאוזן או לא הולם את מטרות ההשקעה שלך. זה עשוי להיות שינוי אורח חיים כמו נישואין, גירושים, פרישה, לידת ילד או רק ריכוז מקרי של הון במגזר אחד.

לשים את כל המניות שלך במגזר אחד - או אפילו לשים את כל הכסף שלך לתוך רמת סיכון מסוימת של השקעות - הוא משחק מסוכן. גיוון בדרך כלל שולל את הסיכוי כי תאבד הכל בבת אחת, אבל אתה צריך להיזהר לא לגוון יותר, אשר יפריע הצמיחה של תיק ההשקעות שלך. כאשר התיק שלך צריך להיות מגוונים או, במקרה של גיוון רב, refocused, המטרה היא להתבצע כמו מעטים עמלות ומסים ככל האפשר תוך ביצוע השינויים. אנחנו נסתכל איך לעשות את זה בקרוב.

הסיבה השנייה למכור את ההשקעה היא לשחרר את ההון - אם לבצע מקדמה על הבית, לממן את העסק החדש שלך, לשלם עבור ניתוח גדול או לקחת חופשה. הדרך הטובה ביותר לשחרר את ההון היא להבין הפסדים כדי לקזז את הרווחים שלך. אם יש לך שתי השקעות - אחת שיש לה רווחים ועוד אחד כי יש הפסדים - אולי כדאי לך למכור את שניהם כדי למנוע רווח כולל כי הוא טרף מס רווחי הון.

אם אתה באמת צריך את הכסף, לא נותנים מסים למנוע ממך למכור. אם האפשרות היחידה שלך היא הלוואה, אז עדיף לך לאכול את המס, קללה הממשלה לחסוך לעצמך שנים של ריבית גבוהה תשלומי החוב. במונחים של גיוס הון, הקפד לחשב כמה אתה תהיה תשלום מסים ועמלות, ולבדוק כי יהיה לך את הסכום הדרוש לך כאשר כל נאמר ונעשה.

סיבות לא למכור

מכירת בגלל רבעון רע או שנה גסה היא אחת הסיבות הגרועות ביותר למכור השקעה. בהנחה כי בדיקת נאותות נעשתה וההשקעה היא קול, רבעונים רעים הם כאשר אתה צריך לקנות יותר. מטבלים במחיר של חברה מוצקה יכולים להיגרם על ידי מספר רב של גורמים שאינם קשורים בביצועיה של החברה, כגון תיקון רחב, שוק דובי, שמועות או פאניקה של משקיעים - רק כמה שמות.אם אתה מגיב
אחרי רבע רע, אתה מגיב למידע ישן - הנזק כבר נעשה ותיקונים נמצאים בעיצומם. קצת סטואיות יעבור דרך ארוכה לכיוון חיזוק תיק ההשקעות שלך ואת הכישורים שלך כמשקיע. עוד מוטיבציה מפוקפקת למכור היא לפרוק או במזומן על השקעות בירושה. לעתים קרובות משקיעים מרגישים פחות נוחים כלפי השקעות אלה, משום שהם לא בחרו בהם וכתוצאה מכך מגיבים בחריפות רבה יותר לתנודות מחירים מאשר בנסיבות אחרות. עם זאת, כאשר יורשים מניות, רווחי ההון הקודמים נמחקים. משמעות הדבר היא שגם אם המניות עומדים, עדיין יש לך מקור הון ללא מס ששילמת. אם הם יורדים ערך, תקבל מחיקת מס יחד עם הון ממכירת אותם. אם הם עולים ערך, אין לך מה להתלונן. רק בגלל שיש לך פרה במזומן, עם זאת, לא אומר שאתה צריך לשחוט אותו. שמור על מניות בירושה עד שאתה צריך אותם או להעביר אותם על עצמך.

מכניקה של מכירת

הדבר הראשון להסתכל בעת מכירת השקעה היא דמי תצטרך לשלם. אם אתה משתמש בברוקר או להחזיק את המניות של חברת תיווך גבוהה, אין שום דבר לעצור אותך מן העברת אותם חברת עמילות הנחה כדי להגביל את דמי ולהגדיל את הרווחים שלך.
מסים הם החשש הבא שלך. אנחנו כבר דנו איזון את הרווחים וההפסדים שלך כדי למזער את המסים שלך. הארנבון האחרון שיצא מהכובע הוא אמנות קביעת המניות. המכירות הן הראשונות בתחילה (FIFO) אלא אם כן צוין אחרת. עבור משקיע עם תיק יציב, שיטת FIFO של מכירה יכול להיות נחות מנקודת מבט מס. אתה תמיד רוצה למכור את המניות ששילמת ביותר עבור ולדחות מימוש רווחי הון גדולים על מניות זולות יותר כל עוד אתה יכול.

נניח שיש לך תיק שעונים שבו אתה קונה 50 מניות של חברה בדיונית הנקראת Harry's Edible Life Preservers Inc. (HELP) בכל שנה. במשך ארבע שנים, אתה משלם 10 $, 15 $, 20 $ ו 15 $ למניה, בהתאמה.

פתאום, אתה צריך $ 1, 200 עבור חירום וזה פשוט כל כך קורה כי המניות של הארי נמצאים בכל הזמנים גבוה של $ 25. אתה מחליט למכור 50 מניות. על ידי בחירת המניות שילמת ביותר עבור - $ 20 אלה - אתה יכול להפחית את כמות ההון רווח, וכתוצאה מכך, את סכום המס שאתה משלם. לשם כך, עליך לזהות את המניות עד למועד הרכישה, או את מחיר הרכישה בעת ביצוע ההזמנה. שוב, אתה רוצה לשמור את המניות אשר זכו ביותר עבור כל עוד אתה יכול, ואז אתה יכול במזומן כאשר אתה לפרוש או יש שנה קשה.

מסקנה

מכירת השקעה היא כמו לקנות אחד - אתה צריך לוודא שזה עולה בקנה אחד עם המטרות שלך להשקיע ולאחר מכן לעשות בדיקת נאותות שלך. לאחר שהחלטת למכור השקעה מהסיבות הנכונות - או לאזן את תיק ההשקעות שלך או לפנות הון נדרש - האתגר הופך למזעור דמי ומסים.דמי שלך הם הטובים ביותר להתמודד עם מציאת טוב הנחה הנחה עמילות כדי לעבוד דרך, ואת המסים שלך יכול להישמר על ידי בדיקה על ידי מימוש מיידי רווחים והפסדים, כמו גם ציון מניות. השקעות זה לא רק לדעת מתי למכור, אבל למה ואיך למכור.