ראלף נלסון אליוט פיתח את תורת גלי אליוט בסוף שנות העשרים. אליוט האמין ששוקי המניות, שחושבים להתנהג בצורה קצת כאוטית, למעשה נסחרים במחזורים חוזרים. במאמר זה, נבחן את ההיסטוריה שמאחורי תורת גלי אליוט וכיצד היא מוחלת על המסחר.

מחזורים וגלים

אליוט הציע כי מחזורי השוק נובעים מתגובות המשקיעים להשפעות חיצוניות, או לפסיכולוגיה השלטת של ההמונים באותה עת. הוא מצא שהנדנדות כלפי מעלה ומטה של ​​הפסיכולוגיה ההמונית הופיעו תמיד באותן דפוסים חוזרים ונשנים, שחולקו אחר כך לדפוסים שהוא כינה "גלים". (למידע נוסף על ההיסטוריה של ניתוח טכני, לבדוק את החלוצים של ניתוח טכני.)

-> ->

התיאוריה של אליוט מבוססת במידה מסוימת על תיאוריית הדאו כי מחירי המניות נעים בגלים. בגלל האופי "פרקטלי" של השווקים, עם זאת, אליוט היה מסוגל לשבור ולנתח אותם בפירוט רב יותר. פרקטלים הם מבנים מתמטיים, אשר בקנה מידה קטן אי פעם חוזרים על עצמם ללא הרף. אליוט גילה דפוסי מסחר במניות היו מובנים באותו אופן. לאחר מכן הוא לקח את הצעד הבא ברור והתחיל להסתכל איך אלה דפוסים חוזרים יכול לשמש אינדיקטורים חזוי של מהלכי השוק בעתיד.

- אם אתה רוצה להשלים את הידע שלך על תורת גלי אליוט עם שיעורים על ההיסטוריה של תורת דאו ואינדיקטורים אחרים שכל סוחר פעיל חייב לדעת, עיין קורס ניתוח טכני של Investopedia האקדמיה.] > תחזיות שוק בהתבסס על דפוסי גל

אליוט ביצע תחזיות שוק מפורטות על סמך מאפיינים ייחודיים שהוא גילה בדפוסי הגל. גל אימפולסיבי, אשר הולך עם המגמה העיקרית, תמיד מראה חמישה גלים בדפוס שלה. בקנה מידה קטן יותר, בתוך כל אחד מן הגלים האימפולסיביים, ניתן למצוא שוב חמישה גלים. בתבנית קטנה זו, אותו דפוס חוזר על עצמו עד אינסופי. אלה דפוסי קטן יותר מתויגות כמו מעלות גלים שונים בעקרון גלי אליוט. רק הרבה יותר מאוחר היו פרקטלים שהוכרו על ידי מדענים.

בשווקים הפיננסיים אנו יודעים כי "כל פעולה יוצרת תגובה שוות ומנוגדת", כאשר תנועת המחיר מעלה או מטה חייבת להיות אחריה תנועה מנוגדת. פעולה המחיר מחולק למגמות ותיקונים או תנועות הצידה. מגמות להראות את הכיוון העיקרי של המחירים תוך תיקונים לנוע נגד המגמה. אליוט כינה את הגלים "האימפולסיביים" וה"מתקנים ".

תורת הפרשנות

תורת גלי אליוט מפורשת כדלקמן:

כל פעולה באה בעקבות תגובה.

חמישה גלים לנוע לכיוון המגמה העיקרית ואחריו שלושה גלים מתקנת (מהלך 5-3).

מהלך 5-3 משלים מחזור.

זה מהלך 5-3 ואז הופך שתי תת מחלקות של הגל הבא 5-3 הבא.

• הדפוס 5-3 הבסיסי נשאר קבוע, אם כי טווח הזמן של כל אחד יכול להשתנות.
• בואו נסתכל על התרשים הבא מורכב של שמונה גלים (חמישה למעלה ושלושה למטה) שכותרתו 1, 2, 3, 4, 5, A, B ו- C.
• אתה יכול לראות את שלושת הגלים בכיוון של המגמה הם דחפים, כך גלים אלה גם חמישה גלים בתוכם. הגלים נגד המגמה הם תיקונים והם מורכבים משלושה גלים.
• תיאוריה זכתה לפופולריות בשנות ה -70 <בשנות ה -70 בשנות ה -70, עיקרון הגלים הזה זכה לפופולריות דרך עבודתם של פרוסט ופךכטר. הם פירסמו ספר אגדי על גלי אליוט שכותרתו
• עקרון הגל אליוט - המפתח לרווחי שוק

. בספר זה, החוקרים חזו את שוק השוורים של שנות ה -70 ורוברט פרכטר קרא את ההתרסקות של 1987. (לקריאה הקשורה, ראה

חפירה עמוק יותר בשווקים של בול ודוב

ו-

קריסות השוק הגדולות < >) את גלים מתקנת היווצרות בדרך כלל יש שלוש תנועות מחיר שונות - 2 לכיוון התיקון העיקרי (A ו- C) ואחד נגדה (ב). גלי 2 ו 4 בתמונה לעיל הם תיקונים. לגלים אלה יש את המבנה הבא: שים לב כי גלי A ו- C נעים בכיוון המגמה לטווח קצר יותר, ולכן הם אימפולסיביים ומורכבים מחמישה גלים, המוצגים בתמונה למעלה. יצור גל הדחף, ואחריו גל מתקנת, מהווים תואר גלים אליוט המורכב מגמות ו countertrends. למרות הדפוסים בתמונה לעיל הם שורי, כך גם עבור שוקי דוב שבו המגמה העיקרית היא למטה. סדרת גלים קטגוריות תורת גלי אליוט מקצה סדרה של קטגוריות לגלים מן הגדולים ביותר. הם: Supercycle Grand

Supercycle

מחזור

ראשי

ביניים

מינור

• דקה
• Minuette
• תת Minuette
• כדי להשתמש בתיאוריה ב כל יום המסחר, הסוחר קובע את הגל הראשי, או supercycle, הולך זמן רב ואז מוכר או קצרים את המיקום כמו דפוס פועל מתוך קיטור ואת היפוך הוא קרוב.
• השורה התחתונה
• תורת גלי אליוט יש את חסידיה ואת המפרקים שלה כמו רבים אחרים תיאוריות ניתוח טכני שם בחוץ. אחת החולשות המרכזיות היא שהמתרגלים תמיד יכולים להאשים את הקריאה שלהם בתרשימים במקום בחולשות בתיאוריה. אם לא כן, יש פרשנות פתוחה של כמה זמן מחזור לוקח להשלים. עם זאת, הסוחרים להתחייב אליוט גלים תיאוריה בלהט להגן על זה, אז יכול להיות יותר לגלים על גלים פעם שאתה לטבול את עצמך בנושא. כדי לחדור עמוק יותר לתוך תורת גלי אליוט לבדוק את אליוט גל במאה ה -21.