מספר המניות שנרכשו ונמכרו בכל יום בכל מכשיר פיננסי נתון, המכונה נפח, הוא אחת הדרכים המדויקות ביותר לאמוד את תזרים המזומנים. עבור אלה שאינם חדשים לשווקים, זרימת הכסף משמשת את הסוחרים כדי לקבוע את ההיצע הכולל ואת המאפיינים ביקוש או מכשיר פיננסי בניסיון לחזות את הכיוון העתידי שלה. נפח גבוה עולה כי יש עניין מוגבר שם, ואם הוא משולב עם מהלך גבוה יותר במחיר המניה, אז זה משמש לעתים קרובות כאות לתנופה חזקה כלפי מעלה. שמירה על העין על נפח תבטיח שאתה בצד ימין של המסחר. כל אחד המדדים שנדונו להלן להשתמש בנפח כמו קלט העיקרי ייתן לך מבט מעשי על איך לשלב נפח לתוך אסטרטגיית המסחר שלך. (לקבלת מידע נוסף, ראה: כיצד להשתמש בנפח כדי לשפר את המסחר שלך .)

->

מבט מקרוב על עוצמת הקול

מבט על התרשים של דלתא איירליינס בע"מ (DAL DALDelta Air Lines (DE) 50 40 + 0 12% Created with Highstock 4. 2. 6 ), כפי שמוצג להלן, ניתן לראות ספייק ענק בנפח ב -10 בספטמבר 2013, הודות להודעה כי החברה תצטרף למדד המניות S & P 500. המהלך החזק גבוה יותר במחירי המניות, בשילוב עם קפיצת מדרגה, הציע שיש עניין מחודש במלאי וזה סימן את תחילתו של מהלך חזק גבוה יותר. באופן כללי, עדיף ליישר גל חזק של נפח עם שינוי חזק יסודות של החברה. במקרה של DAL, התוספת ל- S & P 500 הציעה כי קרנות המדד הגדולות וקרנות הנאמנות יוסיפו עמדות. זה יוסיף שכבה של הביקוש הבסיסית כי יהיה לדחוף את המחירים גבוה יותר. מסכים עבור קוצים בנפח היה מביא את המניה הזה לתשומת לבם של סוחרים פעילים. (לקריאה נוספת, ראה: שימוש בנפח כדי לאשר טרנדים .)

-> ->

נפח איזון -

מחוון אמצעי האחסון, המכונה בדרך כלל OBV, משמש לחיפוש מניות שחוות עלייה חדה בנפח ללא שינוי משמעותי במחיר המניה . כאשר המשקיעים המוסדיים מתחילים לקנות מניות, אחת המטרות היא להימנע מלדחוף את המחיר גבוה יותר כדי שיוכלו לשמור על מחיר הכניסה הממוצע שלהם נמוך ככל האפשר. זה המקום שבו מחוון OBV מוכיח שימושי ביותר. לפני צלילה לתוך דוגמה, חשוב לציין כי המחוון מחושב על ידי הוספת נפח לערך OBV הקודם כאשר מחיר הסגירה האחרון הוא גדול יותר מאשר מחיר הסגירה הקודם. אם מחיר הסגירה נמוך מהסגירה הקודמת, אזי נפח זה מופחת מערכו הקודם של OBV (לפרטים נוספים, ראה: נפח איזון: הדרך לכסף חכם ). עכשיו, בואו נסתכל על דוגמה:

כפי שניתן לראות מתרשים של Microsoft Corp.(MSFT MSFTMicrosoft Corp. 14 + 0 11% Created with Highstock 4. 2. 6 ), המחיר מגמת הצידה בין 34 $. 80 ו 37 $. 00 בסוף 2013 ובראשית 2014. שימו לב איך מחוון OBV היה במגמת עלייה חדה יותר בתקופה זו. גידול OBV עולה כי הסוחרים היו שורי על המניה ואת המניה המניה עבור עליית ערכי OBV היה מאפשר לסוחרים פעילים להיכנס מוקדם לפני העלייה ל 41 $. 11. (לפרטים נוספים, ראה: אישור תנועות מחיר עם מתנדים נפח .)

נפח לפי מחיר

אסטרטגיה משותפת נוספת המשתמשת בנפח היא לנצל את עוצמת הקול לפי מחוון המחיר. ברוב המקרים, נפח הוא זממו בתחתית תרשים כפי שמוצג בדוגמאות לעיל. במקרה של נפח לפי מחיר, הוא זממו על ציר אנכי, כך סוחר יכול לקבל מושג על נפח הנסחרות בנקודות מחיר שונות. רמות עם נפח קיצוני ניתן להשתמש בהם כדי לזהות תחומים שבהם הכסף החכם החליטה לפעול באופן פעיל. תנועות נפח חזק בנקודות מחיר מפתח משמש לעתים קרובות על ידי סוחרים פעילים לזהות אזורי מפתח של תמיכה והתנגדות יכול לייצר אסטרטגי קנייה / מכירה אותות בשילוב עם אינדיקטורים אחרים. (לקבלת מידע נוסף, ראה: אישור תנועות מחיר עם מתנדים נפח )

כפי שניתן לראות בתרשים של AmerisourceBergen קורפ (ABC ABCAmerisourceBergen Corp4. 80 + 2 14% > נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ), המסחר ביותר במהלך 2014 התרחשה בין 71 $. 50 ו $ 73 כפי שזוהו על ידי נפח לפי מחוון מחיר (בר כחול המשמש להמחשת טווח המסחר מפתח). במקרה של מכירת שוק רחבה, הסוחרים יצפו שהמלאי ימצא תמיכה ב -73 דולר. שימו לב איך היה נפח קטן בין 74 $ ו 76 $ בגלל הפער. הסוחרים היו מצפים לתמיכה מועטה מצד קונים בין אזורים אלה במקרה של נסיגה. (לקבלת מידע נוסף, ראה: אומד תמיכה והתנגדות עם מחיר לפי נפח .) השורה התחתונה

נפח הוא אחד האינדיקטורים העיקריים המשמשים את הסוחרים הפעילים לאמוד את זרימת הכסף. כפי שכבר ראית בדוגמאות לעיל, אינדיקטורים הנגזרים משימוש בנפח כגון נפח ומאזן על בסיס מחיר יכולים לשמש ליצירת אסטרטגיות מסחר רווחיות. זה לעתים קרובות רעיון חכם לשלב אותות המסחר שנוצרו על ידי שינויים בנפח עם שינוי יסודות של החברה. מסכי מניות פשוטים המזהים ניירות ערך עם שינויים חדים בנפח הם מועמדים גדולים לסוחרים המעוניינים ליצור רשימת מעקב. (לקבלת מידע נוסף, ראה:

ניתוח טכני: חשיבות הכרך .)