קרן הון הליבה של פרנאסוס ("PRBLX") מבקשת שילוב של ייסוף הון והכנסות שוטפות על ידי השקעה בתיק מגוון של ניירות ערך של חברות, בעיקר עם היוון שוק גדול, חברתי, ממשלתי (ESG) המטריה. בניגוד לקרנות נאמנות גדולות אחרות, קרן הון הליבה של פרנאסוס מחזיקה בפורטפוליו מרוכז של פחות מ -50 אחזקות לאחר שהשקיעו מאמץ מחקרי רב ובחרו בקפידה על מגוון רחב של קריטריונים. לקרן מעל 11 דולר. 2 מיליארד נכסים בניהול (AUM).

-> ->

ניהול קרנות

קרן הון הליבה של פרנאסוס מתגאה בצוות ניהול מנוסה. טוד אלסטן, מנהל ההשקעות הראשי של הקרן (CIO) ומנהל תיקי ההשקעות המובילים, מנהל את הקרן מאז 1998. בנימין אלן הוא מנהל התיקים, שהצטרף לקרן ב -2012. לשני המנהלים יש ניסיון רב בתעשייה ומדגישים השקעה אחראית חברתית, אשר זכה בולטות לאחרונה. מנהלי הקרן מתמקדים בהחזקת מניות לתקופות ארוכות יותר, מה שמביא ליחס נמוך יותר של 14%, מה שהופך את הקרן למס יעילה. שני מנהלי הקרנות מדגישים את שימור ההון על ידי בחירת מניות שיכולות להגן על המשקיעים מפני הפסדים במהלך שווקי הדובי, תוך שיפורים גדולים יותר בשוקי השור.

-> ->

תהליך ההשקעה

הקרן מחזיקה תיק הרשעה גבוה עם מספר נמוך של מניות שיש להם מצופים כלכליים רחבים (יתרונות תחרותיים) שיכולים להגן על חברות מפני אובדן נתח שוק ורווחיות שחיקה מהתחרות. הקרן בוחרת אחזקות עם התמקדות חזקה על צוותי ניהול איכותיים אופקי השקעה נוחים, כי בדרך כלל עד שלוש שנים. הקרן מתנערת במיוחד מחברות המעורבות בעסקי מכירת אלכוהול, טבק, הימורים, נשק או כוח גרעיני. הקרן מעדיפה חברות שיש להן יחסים טובים עם הלקוחות והקהילה כולה. בעוד שרוב קרנות ה - ESG נמנעות ממניות אנרגיה לחלוטין, קרן הון הסיכון פרנאסוס משקיעה בחברות אנרגיה מסוימות מעת לעת לאחר שהן עושות את קריטריוני הבחירה המחמירים של הקרן.

תיק עבודות

כ -22% מנכסי הקרן מושקעים במניות בענף התעשייה, בעוד שמניות טכנולוגיית המידע הינן כ -19%. ל -10 האחזקות הראשונות של הקרן יש 35% מהקצאה וכוללות חברות כמו Danaher Corporation (DHSE DHRDanaher Corp92 62-0 55% Created with Highstock 4. 2. 6 ), מוטורולה פתרונות (MSI: MSI MSIMotorola Solutions Inc92 43-1 93% Created with Highstock 4.2. > INTCIntel Corp. 70 + 0 78% Created with Highstock 4. 2. 6 ), ו Procter & Gamble (NYSE: PG PGProcter & Gamble Co 86. 05-0 61% > נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ). על פי בחירתה הקפדנית, הנהלת הקרן קובעת כי היא הצליחה להימנע מחברות שהיו מעורבות בשערוריות של חברות שהרסו את שווי המניות. ביצועי השקעה קרן הון הליבה של פרנאסוס מבקשת להשגיח על מדד S & P 500 על בסיס סיכון. במהלך האחרון, שלוש, חמש ו -10 שנים, הביצועים של הקרן היו תואמים או עלו על זה של המדד שלה. על בסיס של 10 שנים, הקרן הצליחה לייצר תשואה שנתית ממוצעת .9% 05% וסטיית תקן של 13% 45, וכתוצאה מכך יחס שארפ ל -10 שנים של 0. 63. זה משווה לטובה ל- S & P 500 תשואה שנתית ממוצעת של 10 שנים ל - .6% 48% סטיית התקן של .15 16% ושיעור Sharpe של 0. .42 על פי גישת ההשקעה העקבית והתשואות החזקות בסיכון, הקרן קיבלה אנליסט כסף דירוג חמישה כוכבים בסך הכל, שלוש, חמש ו -10 שנים דירוגים של Morningstar בקטגוריה תערובת גדולה. תנאי השקעה קרן הון הליבה של פרנאסוס אינה גובה את דמי המשלוח של המשקיעים. הקרן מגיעה עם יחס הוצאות נטו של 0. 88%, אשר עולה בקנה אחד עם רמת דמי הממוצע בקטגוריית תערובת גדולה. הקרן דורשת מהמשקיעים שלה לתרום לפחות 2 $, 000.