עם כניסתה של המסחר לשאת לקהל המרכזי, זוגות מטבע ין הפכו זוג של ספסר du jour. שערי המטבע כמו הפאונד הבריטי / היין היפני והדולר הניו-זילנדי / היין היפני הצליחו להגיע לרווחיות קטנה במהלך היום - או אפילו לטווח ארוך - עבור סוחר המטבע, כאשר הספקולציות ממשיכות לתמוך בטון ההצעה. אבל איך אפשר להיכנס לשוק כי הוא כבר overheated כבר? גם אם סוחר יכול, מה יהיה מחיר טוב, ולא כל מה שעולה לרדת למטה? התשובה היא קלה ופשוטה יותר מאשר רוב מאמינים. במאמר זה נראה לך כיצד להשתמש לשאת נסחרת רווח של מומנטום השוק המכריע. (כדי לברר איזה סוג של קרן בינלאומית יכול להתאים לצרכים שלך, ראה הרחבת גבולות התיק שלך . )

-> ->

TUTORIAL: מט"ח מטבעות

הכל על סחר לשאת
ראשית, בואו נסתכל על סחר לשאת. בקיצור, המסחר לשאת משמש כאשר משקיע או ספסר מנסה ללכוד את מחיר או פחת במטבע, תוך גם מרוויח על פער הריבית. באמצעות אסטרטגיה זו, סוחר הוא בעצם מוכר מטבע המציע ריבית נמוכה יחסית בעת רכישת מטבע כי הוא מציע ריבית גבוהה יותר. בדרך זו, הסוחר הוא מסוגל להרוויח מן ההפרש של הריבית.

לדוגמה, אם ניקח את אחד הצמדים המועדפים בשוק עכשיו, בואו נסתכל על צמד המטבעות NZD / JPY. הנה, סוחר לשאת היה ללוות ין יפני ולאחר מכן להמיר אותו דולר ניו זילנד. לאחר ההמרה, הספסר היה אז לקנות אג"ח קיווי עבור הסכום המתאים, להרוויח 8%. לכן, המשקיע עושה 7. תשואה של 5% על הריבית לבד לאחר לוקחים בחשבון את 0. 0. 5 כי הוא שילם על קרנות ין.

עכשיו בצד הרווחים של המסחר, המשקיע מקווה גם כי המחיר יעריך על מנת לעשות רווחים נוספים על העסקה. במקרה זה, כל מי שהשקיע בסחר ה- NZD / JPY הצליח לקצור רווחים רבים. עבור 2007, לא רק סוחרים יכולים ליהנות תשואה של 5% 5. הם גם נהנים מטבע כי יש מוערך על ידי 20. 6% מאז תחילת השנה - רחוק רחוק מן הרגיל שלך U. ס האוצר אג"ח. (לפרטים נוספים על אסטרטגיה זו, ראה מטבע המסחר עסקאות

דגלים ודגלונים: קל ופשוט
עם המטבע עולה כמו שזה, איך סוחר באמת ללכוד רווחים בשוק בשוק השור? אחד כזה היווצרות כי הוכיח להיות גדול ההתקנה עשוי להיות מוכר מדי: תצורות דגל דגל. זה היה שימושי במיוחד לבצע מטבעות מטבע כגון GBP / JPY ו NZD / JPY. שתי התצורות משמשות ביכולות דומות; הם כלי נהדר לטווח קצר, כי ניתן ליישם ללכוד דבר מלבד המשכיות בשוק המט"ח.הם גם יותר ישים כאשר השוק, במיוחד במקרה של מטבעות המסחר לשאת, כבר המסחר גבוה יותר ויותר בכל הפעלה. (לקבלת מידע נוסף, קרא את ניתוח תבניות תרשים: דגלים ודגלונים .)

כדי להבין טוב יותר כיצד זה עובד, הבה נסקור במהירות את ההבדלים בין דגל לבין דגלון:

• A הדגל הוא דפוס תרשימים המעיד על איחוד בעקבות עליית מחיר כלפי מעלה. השם מיוחס לעובדה שהוא דומה לדגל בפועל עם גוף משופע כלפי מטה (עקב איחוד מחירים) ופוסט בולט. יעדים הם גם מאוד אמין בתצורות דגל. סוחרים המשתמשים בטכניקה טכנית זו יתייחסו למרחק מתחתית הפוסט (רמת תמיכה משמעותית) לראש הדף. לאחר מכן, כאשר המחיר שובר את המגמה העליונה של הדגל, את המרחק של ההודעה יהיה לעתים קרובות יותר מאשר לא להיות שווה לרמה הבאה של התנגדות.
  

• מבנה דגלון דומה ליצירת הדגל - הוא שונה רק בצורה של קונסולידציה. במקום גוף של קונסולידציה הנע בכיוון ההפוך של העמוד (כמו במקרה של דגל), הגוף של הדגל הוא פשוט משולש סימטרי. למרות הדגלים כבר ידוע ירידה במדרון גם כן, היווצרות הלימוד יש גם ציין כמו משולש סימטרי, ומכאן שמו. (כדי ללמוד כיצד לקרוא תצורות אלה של דפוסי מסחר אופקי, ראה משולשים: מחקר קצר בתבניות המשך )

הגדרות סחר
בואו נסתכל על החיים האמיתיים לדוגמה באמצעות הפאונד הבריטי / U. ס דולר בחודש יולי 2007. כאן, תרשים 60 דקות לטווח קצר מציע הזדמנות גדולה ב GBP / USD בתרשים 1. לאחר לשבור באופן משכנע את ההתנגדות על קו 2. 0200 המגמה המרכזי, מטבע הבסיס ממשיך למעלה בשעה 2. 0361 ומאחד. יצירת תבנית דגל טכני, נציין כי ההודעה היא 160 פיפס אורך וליישם אותו כאשר המטבע פורץ דרך המגמה העליונה ב 2. 0330. כפי שאתה יכול לראות, אומדן הטבעות נכון כמו לירות שטרלינג רווחי מול הדולר הרבה מעל מטרות השוק ואת tops החוצה ב 2. 0544 לפני איחוד שוב.

מקור: FX Trek Intellicharts

איור 1: יצירת דגל מושלם ב GBP / USD

דגל ודגלונים מועמדים נשיאים
דומה setups נראים בצמדים המטבעות, נותן לסוחר שפע של הזדמנויות בשוק המט"ח, עם או בלי חשיפה דולרית. (לקבלת מידע נוסף על זוגות אלה ראה, הפוך את המטבע לחצות את הבוס שלך .) אם ניקח עוד שוק מועדף, לירה שטרלינג / ין יפני, בואו נסתכל איך זה שיטה ניתן להחיל על התרשים.

בתרשים של 60 דקות בטווח הקצר באיור 2, הצמד הדגל הארוך בדרך כלל מגיע לצמד המטבעות GBP / JPY. על מנת להקים את הקמת בתחילה, מומלץ כי התרשים לצייר את המגמה topside הראשון. כלל זה הוא חובה כמו ציור ראשוני של המגמה התחתונה עלולה להוביל פרשנויות שונות.לאחר המגמה הראשונית כלפי מטה משופע נמשך, התחתון הוא שכפול פשוט. כאן, הסוחר יהיה לוודא כדי לציין מגע על ידי גופים הפגישה ולא פתילות לאמת את היווצרות נכון. זה לבודד רק פעולה מחיר נכון ולא התנודתיות או "רעש" משותף שעלולים להתרחש בטווח הקצר.

באיור 2, המגמה התחתונה כבר דחף מעט גבוה יותר כדי לשלב את הגופים ולא את הפתילות. לאחר מכן, אנו מודדים את ההודעה. במקרה זה, בהתייחסות לרמת תמיכה גדולה ב 245. 69, אנו מחשבים את ההפרש עם החלק העליון של המהלך ב 248. 93. כתוצאה מכך, המרחק בין שני המחירים הוא 324 פיפס. תיאורטית, זה יהיה למקם את היעד הסופי שלנו ב 251. 74 על הפסקה של קו המגמה ב 248. 50.

מקור: FX Trek Intellicharts

איור 2: הקמת דגל המורחבת מציעה שפע של הזדמנויות.

כללי מסחר
בעת הנחת הערך, תמיד הקפד על שני דברים:

• הסחר הוא בצד של לשאת . משמעות הדבר היא כי ספסר הוא תמיד קונה את הריבית הגבוהה יותר מטבע. במקרה זה, הסחר הולך לירה שטרלינג ארוך צובר 5. 25%.
  

• תמיד לשים את הערך לקנות לאחר הנר קרוב. החלת הזמנת רכש לאחר הפסקה של קו המגמה העליון מבטיחה כי המגמה נשברה. הצבת הכניסה לפני סגירה מעל קו המגמה עשויה להכפיף את הסדר להכות על רעש שוק אפשרי מעל המכשול. זה עשוי לעזוב את סוחר במצב שלילי כמו איחוד ממשיך.

אם ניקח בחשבון את שני הכללים, אנו מניחים את הערך על סגירה או מעט מתחת, ב 248. 77. נוטלי סיכון סביר להניח להחזיק את המסחר לשאת עד השלמת מלא הושלמה. עם זאת, אסטרטגיה שמרנית יותר, ואחת שעובדת לעתים קרובות יותר, כוללת הצבת יעד ראשוני בסימן חצי הדרך. אם ניקח בחשבון את הפסקה ב 248. 50 וחצי של התחזית המלאה של 324 פיפס, מטרות ראשוניות צריך להיות מוגדר ב 250. 12 עם עצירה המקביל חמש פיפס מתחת הפגישה נמוכה.

צעד אחר צעד
עכשיו בואו נסתכל על צעד אחר צעד תהליך שיאפשר לסוחרים להיכנס על מומנטום הסחר לשאת בשוק. איור 3 מציג הזדמנות גדולה בצמד הצמד NZD / JPY. בעקבות ההאטה המלאה שהתרחשה ב -9 ביולי - 11 ביולי 2007, פרץ חזותי נראה על ידי הטארטסטים כאשר המתמודדים לוקחים את המטבע גבוה יותר ב -48 השעות הקרובות, ומקימים חולצה זמנית בנקודה A.

מקור: FX טראק Intellicharts

איור 3: בעקבות ירידה חדה, קמרונות NZDJPY גבוה יותר של תמיכה

עכשיו אנחנו קובעים את הבמה (איור 4):

1. לאחר איחוד, לצייר את קו המגמה topside הראשון , השלמת המבנה עם המגמה התחתונה כפולים נותן את התרשים גבולות הדגל.
   
2. על סימן של הפסקה מגמה, למדוד את המרחק מהחלק התחתון של ההודעה לפסגה. במקרה זה, התמיכה התחתונה של ההודעה היא 93. 81 עם הדף ב 95. 74. זה נותן לסוחר פוטנציאל עבור 193 פיפס על המסחר לאחר הפסקה של המגמה העליונה.
3. ברגע שיש הפסקה מאושרת של קו המגמה, מקם את הערך שנמצא בישיבה קרוב או נמוך יותר של הנר המוגמר. במקרה זה, ההפסקה מתרחשת בערך ב 95. 40 עם הערך להיות ממוקם בסגירת הפגישה של 95. 46 (נקודה C). לאחר מכן, עצירה מקבילה ממוקמת חמישה פיפס מתחת לפגישה נמוכה של 95. 37. בסופו של דבר, המיקום הוא גם בתוך פרמטרים הסיכון הרגיל כפי שהוא מסכן 14 פיפס לעשות 193 פיפס.
   
4. הגדר יעדים ראשונים ומלאים. עם המהלך המלא מוערך ב 193 פיפס, אנחנו מקבלים מרחק חלקי של 96 פיפס (193 פיפס / 2). כתוצאה מכך, היעד הראשוני נקבע עבור 96. 42 (נקודה B).
   
5. הגדר עצירות נגררות עוקבות . לאחר שהושג היעד הראשוני, יש להפחית את המיקום הכולל בחצי כאשר השאר מוגן על ידי עצירה נגררת שנקבעה במחיר הכניסה (או אפילו הפסקה). זה יאפשר רווח נוסף תוך הגנה מפני מהלכים שליליים נגד מה שנשאר. אסטרטגיות לטווח ארוך יחזיקו את מחיר הכניסה כמחסום האולטימטיבי, המקדם תרחיש הגרוע ביותר של break-even.

אגב, המטרה הראשונית מושגת ממש לפני תיקון קל במטבע NZD / JPY בדוגמה. לאחר מכן, המיקום נשאר על יעד לרווחים נוספים כפי שהוא ממשיך לסחור מעל מחיר הכניסה.

מקור: FX Trek Intellicharts

איור 4: הגדרות מסחר ב- NZD / JPY

סיכום
דגלים ודגלונים יכולים לתמוך במדויק במסחר רווחי בשווקי המטבע על ידי סיוע בתפיסת תנופת שוק מוחצת. בנוסף, החלת הכללים הקפדניים של ניהול כספים ושימוש בעין מאומנת וממושמעת, סוחר יכול להגדיל את התשואות תוך סיוע לתיק הכולל בהיוון התשואה המוצעת באמצעות פער הריביות. בסופו של דבר, דבק אלה שני עיקרי מחיר השוק והתשואה, המשקיעים המט"ח לא יכול להשתבש להיות ארוך על לשאת.