כמעט כל האינדיקטורים הטכניים המתאימים למסחר באופציות הם אינדיקאטורי מומנטום המנסים לזהות קניית יתר ושוקי יתר, ומכאן מחיר היפוך ומגמות קשורות. אינדיקטור המדד היומי, או תעש, הוא אינדיקטור טכני אחד. כאשר נעשה שימוש במסחר באופציות על ניירות ערך שבסיסם יש את המאפיינים הנכונים, השימוש בתע"ש מציע פוטנציאל רווח גבוה. ( לקריאה הקשורה, ראה אינדיקטורים טכניים מובילים למסחר באופציות)

במאמר זה, נציג רשימה של המאפיינים של המניות הבסיסית התואמות את הקריטריונים אינדיקטור IMI. נדון גם באילו חוזי אופציות ניתן לסחור בבסיס הנבחר עבור רווח מקסימלי. מאמר זה מניח שהקורא כבר מכיר אופציות ומושגים.

חישוב אינדקס מומנטום תוך יומי

מדד המומנטום התוך יומי מבוסס על שילוב שני אינדיקטורים טכניים פופולריים - אינדיקטורים כוחיים יחסית (RSI) ופמוטים תוך-יומיים. הקונספט נשאר דומה ל - RSI וכולל את התמורה למחירי פתיחה וסגירה תוך - יומיים. מחוון תע"ש קובע קשר בין מחיר פתיחה וסגירת מלאי על פני יום המסחר, במקום כיצד המחירים הפתוחים והסגורים משתנים בין ימים שונים. צירוף זה מניב ערך מחושב אשר יסייע להצביע על מצב overbought או oversold. כאשר היא לוקחת בחשבון את וריאציות המחיר האחרון, היא שואפת לזהות overbought ו oversold התנאים בצורה מדויקת יותר.

- <->

IMI מחושב כדלקמן:

1. אם סגור> פתח: רווחים (n) = רווח (n-1) + (סגור - פתוח); הפסדים (n) = 0 (יום למעלה, פמוט לבן)
2. אם סגור <פתוח: הפסדים (n) = הפסד (n-1) + (פתח - סגור); רווח (n) = 0 (יום למטה, פמוט שחור)
3. הוסף רווחים והפסדים עבור תקופות קודמות שנבחר כדי לקבל רווחים (סכום) והפסדים (סכום)
4. IMI = 100 x (רווחים (סכום) / רווחים (סכום) + הפסדים (סכום)) (כלומר, תע"ש הוא אחוז הרווח על סך הרווחים וההפסדים במהלך התקופה האחרונה.

הנוסחה מציעה גמישות סוחרים להשתמש בערכים הרצויים שלהם עבור n, כאשר n מתאים ימים.

חישובים מתחילים עם "רווח (0 יום) = 0" ו "הפסד (0) = 0" לחשב רווח 1. חישוב רווח 2, רווח 3

רוב הסוחרים משתמשים בערך של 14 ימים

ערך של 70 ומעלה מציין קניית יתר, בעוד ערך של 30 או מתחת נחשב יתר על המידה.

אנטומיה של יום תוך יום אינדקס מומנטום (IMI)

אנו שואפים לזהות את המניות (הבסיס) אשר יגרמו לערכי תע"ש של מעל 70 או מתחת ל -30. אופציות המסחר על בסיס זה מאפשרות פוטנציאל רווח גבוה, כמו תעש שמטרתה לזהות overbought ו oversold הבסיסית אשר מוכנים להמרות מחיר.זה יכול להיות רווחים גדולים בטווח הקצר. הבה נראה את הקריטריונים המכוונים אשר מצביעים על מלאי מתאים למגמת תעש.

• בכל מקרה (נקודה 1 ו -2 לעיל), ערך הרווח או ההפסד תלוי בהפרש המוחלט בין מחירים פתוחים וסגורים. ככל שההבדל גדול יותר, כך גדול הערך המתקבל. באופן אפקטיבי, מניות תנודתיות גבוהות המראות תנודות מחירים גבוהות יביאו לערכים הקיצוניים הרצויים לתע"ש (מעל 70 או מתחת ל -30).
• מכיוון שהפרש המחירים המוחלט בין פעולות פתיחה וסגירה כגורם חשוב בחישובים, מומלץ לבחור במניות במחיר גבוה (בדרך כלל מעל $ 80).
• מומלץ לבחור במלאי עם ערך בטא של 1 ומעלה. זה מבטיח כי המניות עם מחיר גבוה הם השלימו על ידי תנודתיות גבוהה.
• מסחר יומי דורש נזילות גבוהה (כלומר, הם צריכים להיות מהירה וקלה לקנות ולמכור במחיר המתאים). הנפח הנסחר של המניות הבסיסית והאופציות צריך להיות גבוה מספיק כדי להבטיח את הנזילות.

בואו לראות כמה מניות הבסיסית התואמות את הקריטריונים לעיל ואפשרויותיה להתאים טוב למסחר אופציות מבוסס IMI.

• Google Inc. (GOOG GOOGlphabet Inc1, 032. 48 + 0 67% Created with Highstock 4. 2. 6 ). מנוע החיפוש באינטרנט ענק יש מחיר גבוה המניה (המסחר סביב 535 $ למניה). זה גם בראש הרשימה עבור אפשרויות המסחר מבוסס על אסטרטגיית מדד IMI. יש לה ערך בטא מתון של 1. 1 ונזילות גבוהה עם נפח מסחר ממוצע מעל 2 מיליון מניות ביום. זה יוצר באופן קבוע את דפוסי קצר טווח עבור reversals מחיר אשר ניתן ללכוד בקלות על ידי מדד תעש.
• CF תעשיות אחזקות (CF CFCF תעשיות אחזקות Inc38 60 + 0 13% Created with Highstock 4. 2. 6 ). תעשיות CF הוא בעסק של ייצור והפצה של דשנים חנקן ו פוספט ומוצרים כימיים קשורים. עם ערך בטא גבוה של 1. 58 ומחירים מרחפת בטווח של $ 63, CF תעשיות באופן קבוע מראה תנודות גבוהות במחירים. עם נפח המסחר הממוצע של מעל 650, 000 מניות ליום, CF תעשיות לעתים קרובות נכנס overbought ו oversold טווח, מה שהופך אותו מתאים אפשרויות המסחר על אינדיקטור IMI.
• Wynn Resorts Ltd WYNN WYNNWynn Resorts Ltd150 09 + 0 03% Created with Highstock 4. 2. 6 ). החברה מחזיקה ומפעילה עסקים נופש קזינו יש נוכחות חזקה בלאס וגאס מקאו. נכון לעכשיו, היא נסחרת סביב $ 100 עם ערך בטא גבוה של 1. 36 נפח המסחר הממוצע של 2. 5 מיליון מניות. אפשרויות המסחר על בסיס זה מבוסס על אינדיקטור תעש מציעה פוטנציאל רווח גבוה.
• Netflix Inc (NFLX NFLXNetflix Inc200 .01 + 0 35% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ). Netflix עוסקת ברשת האינטרנט והטלוויזיה המספקת שירותי תוכן מבוססי מנוי ומבצעים לפי דרישה למשתמשים ביותר מ -50 מדינות. עם מחיר המניה הבסיסי ב 664 $ למניה ו -2 מיליון נפח המסחר הממוצע הבטחת נזילות מספקת, הוא מועמד טוב לאפשרויות המסחר מבוסס על אינדיקטור תעש.
• אינטואיטיבי כירורגי, Inc (ISRG ISRGIntitive כירורגי Inc384 25 + 1. 19% Created with Highstock 4. 2. 6 ). אינטואיטיבי כירורגית עיצובים, מייצרת, ומשווקת כירורגי מערכות וכלים נלווים ואביזרים. עם מחיר גבוה של $ 515 ואת נפח המסחר הממוצע של כ 225, 000 מניות ביום, מלאי זה לעתים קרובות נכנס overbought ו oversold בשטחים.

הנה תרשים המציג את הביצועים היחסיים של המניות הנ"ל בשנה האחרונה. בנוסף לשינויים במחירים שנצפו, דפוסי ביניים מרובים של טווחים קצרים של שברים ושפל, ותנודתיות תכופה לאורך קו האפס, מצביעים על התנודתיות הנדרשת ועל היפוך המגמה המהווים את פוטנציאל הרווח המזוהה על ידי מדדי תעש.

גרף באדיבות: Google Finance

Apple Inc. (AAPL AAPLApple Inc 172 50 + 2. 61% Created with Highstock 4. 2. 6 ) ו- Chipotle Mexican Grill Inc (CMG CMGChipotle מקסיקני גריל Inc273 53-2 12% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ) הם מועמדים פוטנציאליים אחרים למסחר. עם זאת, שניהם חסרים את התנודתיות היומית הדרושה למסחר באמצעות תעש. ערכי הבטא שלהם היו נמוכים בחודשים האחרונים, אבל זה עשוי להשתנות בעתיד.

נקודות שיש לקחת בחשבון עבור תעש אינדיקטור המסחר

אינדיקטורים טכניים לבוא עם קבוצה משלהם של אתגרים. הידע על מלכודות מבטיח כי עסקאות ממוקמים כראוי.

• הימנע ממסחר בשעות המסחר הראשונות והאחרות, כאשר השוק נפתח וסוגר. תנודתיות גבוהה מדי פעם בזמנים אלה עלולה להוביל כניסה במחירים מנופחים. מדד תעש פועל היטב על מגמות מבוססות, אשר בדרך כלל אינן מתרחשות במהלך השעה הראשונה או האחרונה של המסחר.
• הימנע מסחר כאשר חדשות גדולות, כמו התוצאות הרבעוניות של המניה, הוא שוחרר. כמו כן, להימנע ממסחר בהודעות חדשות גדולות על השוק באופן כללי (לדוגמה, במהלך הודעה על שינוי הריבית).
• אפשרויות המסחר מגיע עם קבוצה משלו של מורכבויות. הן את השיחה ארוכת טווח קצר להציע רווח על עליית המחירים הבסיסית. על הסוחרים להיות מודעים להשפעה של תנודתיות האופציות וגורמים אחרים המשפיעים על הערכות שווי.
• שמירה על עצירה הפסד היעד רווח חיוני לחלוטין
• תעש הוא לא רק על נדנדה תוך יומי, אלא על זיהוי overbought ו oversold תנאי מוכן reversals ערך גדול. זה עשוי להיות מפתה אופציות על מניות בטא גבוהה, אבל קבלת ההחלטות צריך להיות גם מבוסס על גורמים אחרים הכוללים מחיר גבוה ונזילות גבוהה.

השורה התחתונה

יחד עם מחוון תע"ש, מאות אינדיקטורים טכניים משמשים לאפשרויות המסחר. סוחרים מנוסים להתאים אישית את האינדיקטורים כי הם משתמשים כדי להתאים לצרכים המסחר שלהם. אינדיקטורים טכניים יש תלות מתמטית אשר, אם מתעלמים, עשוי להוביל מדי פעם לעשיית הפסד עסקאות. כנ"ל לגבי מחוון תע"ש, שכן גם הוא תלוי מתמטית. סוחרים אופציה צריך ללמוד בקפידה את כל התלות חישובים מתמטיים, ולאחר מכן לבחור את הטוב ביותר כדי שיתאים לצרכים שלהם.