הזדמנויות מסחר גדולות נכשלות כל הזמן, דוחפות את סובלנות הסיכון שלנו ואילצים אותנו לצאת ביציאות בטרם עת. זה טבעם של השווקים המודרניים שרק אחוז מהמתכננים המתוכננים שלנו יבצע כצפוי ויוביל לרווחים הדרושים לבניית אמון ורווחה פיננסית. יש גם לעתים קרובות ניתוק בין הזמן שהכנסנו לסחר לבין התוצאה הסופית, מה שגרם לתסכול נוסף משום שאנו מחוברים למנטאליות של צ 'ק שמציעה לקבל תשלום עבור העבודה הקשה שלנו, ללא תלות בתוצאות חיצוניות. (ראה: מה הסיכון שלך סובלנות? )

כמובן שהשוק משלם רק כאשר אנחנו צודקים והעיתוי שלנו ממש טוב, או שאנחנו מקבלים מזל ורוכבים על גל המגמה שמוביל רוב ניירות ערך מרמת מחירים אחת לרמה אחרת. אי ודאות זו עוקבת אחר חוכמת השוק כי המסחר הוא משחק הסיכויים שבו כל דבר יכול לקרות בכל עת. (לפרטים נוספים, קרא:

חישוב הסיכון ואת תגמול ). זה גם אומר לנו להקים פרסים גמול הסיכון על כל הסיכוי החדש ולהשתמש בהם כדי להנחות בחירה מיקום וניהול. בעוד עבודה קשה בבחירה זהירה לשקול את הסיכויים לטובתנו, אין אף פעם ערובה המיקום יהיה לעקוב אחר פלייבוק ואינו אחראי על תוצאות שליליות עם אלה תשומות אובייקטיביות יכול לעצור את הקריירה המסחר במסלולים שלה.

-> ->

זיהוי תודעת הסיכון

בואו ניקח חידון מהיר על הסיכון. סביר להניח ששכחת את אופי הסיכון אם אתה עונה "כן" על כל השאלות האלה.

האם אתה עדיין לקנות "How-to" ספרים למרות שאתה נסחרת במשך שנים?

• האם אתה יושב בהפסדים לא צפויים כי אתה שונא לטעות?
• האם אתה דוחה את חוכמת השוק הקלאסית, כמו
• המגמה היא ידידך מכיוון שאיבדת כסף בעקבות הכללים שלה? בכל שלושת המקרים, יש ניסיון לא מודע לעקוף את משוואת הסיכון ולהגיע למקום קסום שבו הפסדים כואבים ו drawdowns לא יקרה. זוהי תופעה שכיחה בקהילת המסחר הרחב, אשר מתמקדת אך ורק בצד גמול של המשוואה, רודפים רווחים 100% לזכות ביחסים. בעולם האמיתי, סוחרים בעלי מחשבה רצינית פועלים בחריצות דרך ההיבטים הפסיכולוגיים של הכסף, הן בהפיכתו והן בהפסד. (קרא עוד ב:

חשיבות המסחר פסיכולוגיה ומשמעת

). ניהול משוואת הסיכון יש רק שתי אפשרויות בהתמודדות עם משוואת הסיכון. או לסובב את הגלגלים שלך בחיפוש אחר setups המסחר המושלם ביותר או ללמוד לשלוט הפסדים וכל השאר יבואו. במונחים קונקרטיים, זה דורש למצוא את המחיר שאומר האסטרטגיה שלך נכשלה ואתה צריך לצאת, אם זה מקבל מכה.(לקבלת מידע נוסף, קרא:

פקודת Stop-Loss, ודא שאתה משתמש בה

). זה נעשה על ידי מציאת רמות תמיכה מוגדרת באופן צר, או רמות התנגדות במכירה בחסר, קרוב מחיר הכניסה המיועד שלך ככל האפשר. אמזון (AMZN AMZNAmazon co1, 111. 60 + 1 59%

נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ) פורץ ממגמת ירידה ארוכה, התאושש עד 390 ושמט לתוך דפוס צדדי. הסוחר מבקש להרוויח את המגמה החדשה על ידי פתיחת פוזיציה ארוכה בטווח והחזקתו על ידי עלייה מתמשכת מעל 400. מחיר פעולה להגדיר בקלות לראות תמיכה בשלוש רמות: 3 חודשים עליית קו המגמה (ירוק), 50 - יום EMA (כחול) ואופק טווח תמיכה (אדום). בהנחה של כניסה למסחר ליד 380, עצירה הממוקמת מתחת לרמות תמיכה אלו תניב הפסדים של 6, 10 ו -15 נקודות, בהתאמה. עצירה תחת תמיכה טווח אדום מציעה את הפתרון הטכני הטוב ביותר, אבל את ההפסד הפוטנציאלי הגדול ביותר, תוך עצירה תחת המגמה הירוקה incear את ההפסד הקטן ביותר, אבל היא גם ברמה הראשונה כי יהיה לשבור אם למכור או off-whipsaw מרחיב את טווח המסחר. אז מה התשובה הנכונה זה תרחיש הפסד? זה יותר אמנות מאשר מדע כי זה דורש שיחת שיפוט המבוססת על סובלנות הסיכון ותנאי השוק הרחב. לדוגמה, שוק חזק וטכנולוגיה גדולה טק מעדיף לעצור חזק ירוק בעוד שוק מעורב עם הלחץ המכירה פעילה מעדיף את הכחול התחתון או אדום לעצור. למרבה הצער, הסביבה קשוחה גם מעלה הסיכויים כי מפסיק בסופו של דבר לקבל מכה, בכל מקום שאתה מציב אותם.

ניהול משוואת תגמול

מצא את המחיר הטוב ביותר לצאת לפני שתבצע את המסחר. זה גמול המיקוד הולך נגד טכניקות המומנטום המסורתי להחזיק עמדות ללא הגבלה כל עוד רמות טכניות לא נשבר. צעד נוסף זה בונה משמעת ודיוק, תוך שמירה על סוחר מפתחת מצורף לא בריא האבטחה, אשר יכול ענן שיפוט כאשר אותות אזהרה צצים.

בחר תקופת החזקה שמתאימה לדפוס לפני זיהוי יעד הפרס. זה צריך להיות נבחר מראש, כחלק מתוכנית המסחר בקפידה. (קרא עוד ב:

4 אלמנטים מרכזיים כדי ליצור תוכנית מסחר מוצלחת

). לאחר שהוקם, לחפש מכשולים טכניים שיכולים לעצור את המגמה אתה מתכנן לסחור. אלה כוללים את העליות והמורדות הקודמות, תיקוני פיבונאצ'י, ממוצעים נעים, פערים ומגמות. הגדרות ההתקנה המבטיחות ביותר יראו מעט חסמים בין הכניסה המיועדת ליציאה. אם המכשול הבא הוא קרוב למחיר הכניסה, לעבור על המיקום ולחפש הזדמנות טובה יותר. קבל את הרגל של מציאת מכשולים בכל פעם שאתה שוקל סחר חדש לא מקבלים שולל על ידי דפוס טכני קלאסי כמו משולש או כוס ולטפל, לחשוב שזה יהיה כמובן להתגבר על המחסומים זיהית. סביר להניח שהמסחר יעבור לרווח בתרחיש זה, אבל אז ייכשל במהירות, יחתוך את מחיר הכניסה שלך ויכה את יעד הסיכון שלך. Radian Group (RDN

RDNRadian Group Inc20 14% 09%

נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ) התאושש לשיא של 4 שנים ב -17 בדצמבר. להקים תמיכה באמצע שנות העשרה. הוא חזר להתנגדות באפריל ופרץ, עידוד סוחרי המגמה להיכנס לעמדות ארוכות. עם זאת, הראלי נפגע בהתנגדות חזקה בחודש אפריל 2010 גבוה על הבר breakout, אשר מסמן גם את המכשול הבא ואת היעד גמול. זה אומר לסוחר מודעת סיכון לעבור על המיקום ולחפש הגדרת שכר גבוה יותר. תגמול: יחס הסיכון השווה את המרחק ממחיר הכניסה המיועד למטרות הסיכון והתגמולים. זה קובע את היחס פרס: סיכון, המציע תמונה מהירה של הרווחיות של ההתקנה לעומת ההפסד הצפוי אם הוכח טועה. ככלל, רק להיכנס עסקאות כאשר היחס הוא 3: 1 או יותר. יש יוצאים מן הכלל כאשר 2: 1 ואפילו 1: 1 מקובלים אבל תמצא setups סחר רבים המציעים 4: 1 או יותר, הפחתת הצורך להתפשר עם הזדמנות רווחית פחות.

השורה התחתונה

למדוד מטרות תגמול וסיכון לפני ביצוע המסחר, ולתת מספרים אלה להנחות את המיקום הפתוח שלך. המרחק בין הכניסה המיועד שלך לבין המכשול הבא בתוך תקופת ההחזקה שלך מודד את הפרס. המרחק בין הכניסה למחיר המפרק את הסחר מזהה את הסיכון. שים את הסיכויים בחוזקה לטובתך רק על ידי לקיחת עסקאות עם שכר גבוה וסיכון נמוך.