ברוקרים מקוונים מציעים סוגים שונים של הזמנות שנועדו להגן על המשקיעים מפני הפסדים משמעותיים. הסדר הנפוץ ביותר הוא הפסד עצירה, אבל סוג אחר של סדר צריך להיחשב: לעצור נגרר. גלה מדוע נגררים מפסיק להפוך במהירות כלי מוצק עבור סוחרים פעילים.

The Stop Loss

אחת השיטות הנפוצות ביותר להגבלת כמות ההפסד ממניות יורדות היא להציב צו הפסקת עצירה עם הברוקר שלך. באמצעות הזמנה זו, הסוחר יתקן את הערך בהתבסס על ההפסד המרבי שהוא מוכן לקלוט. אם המחיר האחרון ירד מתחת לערך זה, אובדן ההפסדים יהפוך להזמנת שוק ויופעל. לאחר שהמחיר ירד מתחת לרמה להפסיק, המיקום יהיה סגור במחיר השוק הנוכחי, אשר מונע הפסדים נוספים.

- 9 ->

עצירה נגרר הפסד קבוע להפסיק להיראות דומים כפי שהם מספקים באותה מידה הגנה על הבירה שלך אם מחיר המניה להתחיל לנוע נגדך, אבל זה המקום שבו הדמיון שלהם סוף.

לעצור את נגרר מציע יתרון ברור בכך היא גמישה יותר מאשר להפסיק להפסיק קבוע. זוהי חלופה אטרקטיבית כי זה מאפשר לסוחר להמשיך להגן על ההון שלו אם המחיר יורד. אבל ברגע עליית המחירים, התכונה נגרר, המאפשר הגנה על הרווח בסופו של דבר תוך הפחתת הסיכון להון.

-> ->

כדי להבין טוב יותר לעצור נגרר, בואו ניקח בחשבון כי הערך נגרר הוא גם אחוז קבוע של 5% או קבוע התפשטות של 35 סנט. כך או כך, עצירה נגרר יעברו גבוה של יום על ידי הסכום המוגדר מראש. החלק החשוב הוא כי פעם להגדיר, זה לא יכול ליפול בחזרה, ואם המחיר האחרון יורד פחות מהערך נגרר, להפסיק את ההפסד יהיה מופעלות.

דמיון והבדלים

בכל פעם שהמילה "עצור" מופיעה בסדר, אתה יודע שהסוחר מבקש מהברוקר למזער את הסיכון לחשבון המסחר שלו.

בעוד הפסד קבוע להפסיק יש ערך קבוע יכול להיות מותאם באופן ידני על ידי הסוחר, לעצור את נגרר באופן אוטומטי צללים את תנועת המחירים, בעקבות עליית מחירי המניות של המניה. סוג זה של הסדר נגרר באופן חופשי מאפשר לסוחר לשמור על יותר מאשר מיקום אחד פתוח.

במשך תקופה של זמן, עצירה נגרר עצמית להתאים, נע מ מזעור הפסדים להגנה על הרווחים כמו המחיר מגיע לשיאים חדשים.

היתרונות

אחד המאפיינים הגדולים ביותר של עצירה נגררת היא שהיא מאפשרת לך לציין את הסכום שאתה מוכן להפסיד מבלי להגביל את כמות הרווח שתקח. בנוסף, עצירות נגרר זמינים עבור מניות, אופציות וחילופי עתידיים כי כרגע תמיכה הסדר המסורתי להפסיק הפסד.

עבודה של עצירה נגררת

מחיר רכישה = 10 $ מחיר אחרון בזמן הגדרת עצירה נגררת = $ 10.05 סכום נגרר = 20 סנט מיידי הפסד אפקטיבי עצור הפסד = $ 9. 85

אם מחיר השוק עולה ל -10 דולר. 97, הערך עוקב שלך להפסיק גם לעלות $ 10. 77. אם המחיר האחרון נופל כעת ל -10 דולר. 90, הערך שלך להפסיק יישאר שלם ב 10 $. 77. אם המחיר ימשיך לרדת, הפעם ל -10 דולר. 76, זה יהיה לחדור את רמת להפסיק, מיד מפעילה סדר בשוק. ההזמנה שלך תוגש על בסיס מחיר אחרון של $ 10. 76. בהנחה שמכרז המחיר היה 10 $. 75 אז, המיקום יהיה סגור בנקודה זו ובמחיר. הרווח הנקי יהיה 75 סנט למניה בניכוי עמלות.

במהלך הטעינה במחיר זמני, חשוב לא לאפס את עצירה נגררת. אם אתה עושה, להפסיק את אובדן יעיל עשוי בסופו של דבר נמוך יותר ממה שאתה bargained. באותה מידה, רינינג ב הפסד נגרר להפסיק מומלץ כאשר אתה רואה מומנטום peaking תרשימים, במיוחד כאשר המניה היא להכות גבוה חדש.

קח עוד מבט במלאי המדגם שלנו לעיל. כאשר המחיר האחרון מגיע ל -10 דולר. 80, סוחר התראה יהיה להדק את נגרר להפסיק מ 20 סנט ל 11 סנט. זה מאפשר גמישות מסוימת בתנועת המחירים של המניה, תוך הבטחת כי עצירה מופעלת לפני נסיגה משמעותית יכולה להתרחש.

סוחר פעיל טוב תמיד שומר את האפשרות לסגור את המיקום בכל עת על ידי הגשת הזמנת למכור בשוק. רק כדי להיות בטוח לבטל כל עצירות נגרר שהגדרת, או שאתה יכול למצוא את עצמך בסחר קצר. וכן, נגרר מפסיק לעבוד באותה מידה גם על עמדות קצרות.

המיטב של שני העולמות

אחת הדרכים הטובות ביותר כדי למקסם את היתרונות של עצירה נגרר הפסד לעצור המסורתית היא לשלב אותם. כן, אתה יכול להשתמש בשני, אבל חשוב לציין כי בתחילה נגרר להפסיק צריך להיות עמוק יותר מאשר להפסיק את הרגיל להפסיק. זה גם חשוב עבור סוחר תמיד לחשב סובלנות הסיכון המקסימלי שלו או תיק שלה ולאחר מכן להגדיר את הפסד להפסיק הראשי בהתאם.

דוגמה של תפיסה זו היא לעצור הפסד מוגדר ב 2% ואת נגרר עצירה ב 2. 5%. ככל שהמחיר יעלה, עצירה נגררת יעלה על אובדן עצירה קבוע, מה שהופך אותו מיותר או מיושן. כל עליית מחירים נוספת פירושה עוד מזעור הפסדים פוטנציאליים עם כל תג מחיר כלפי מעלה. בתחילה, המניה ניתנה כמה גמישות עם ערכים staggered, כך שהוא יכול להקים רמה של תמיכה. על ידי כך, אתה יכול לעקוב אחר תנועות מחיר של המניה מבלי לעצור בשלב מוקדם של המשחק, ולאפשר תנודות מחיר מסוימים כמו המניה מוצא תמיכה המומנטום. הקפד לבטל את ההפסד המקורי להפסיק כאשר לעצור נגרר עולה על זה.

ההגנה הנוספת כאן היא שהתחנה נגררת רק למעלה. במהלך שעות השוק, התכונה נגרר באופן עקבי לחשב מחדש את נקודת ההדק של להפסיק. בעיקרון, אם המחיר אינו משתנה, אז גם לא את הערך של התחנה.

באמצעות עצירת נגרר על סחר פעיל

זה קצת יותר מסובך להשתמש לעצור נגרר בגלל תנודות המחירים ואת התנודתיות של מניות מסוימות, במיוחד במהלך השעה הראשונה של היום.כמובן, המניות המהירות הללו הן אלה שיניבו את רוב הכסף בפרק הזמן הקצר ביותר, והן בדרך כלל אלה שסוחרים פעילים אוהבים לשחק.

[עצירה נגררת היא רק דרך אחת לשלוט על יחס הסיכון-תגמול בעת המסחר. קורס ניתוח טכני של Investopedia יראה לך כיצד להשתמש באסטרטגיות אלה ועוד רבים אחרים כדי לשלוט על הסיכון ולהגדיל למקסימום את התשואות.]

דוגמה: מחיר הרכישה = $ 90. 13 מספר המניות = 600 Stop Loss = $ 89. 70 עצירה ראשונה נגרמת = 49 סנט עצירת נגרר שנייה = 40 סנט עצירה נגררת שלישית = 25 סנט

איור 1: צו הפסקת הפסד נגרר

המניה נמצאת במגמת עלייה מתמדת כפי שנקבע על ידי קווים חזקים ממוצעים נעים. יש לזכור כי כל המניות נראה ניסיון התנגדות במחיר שהסתיים ב "00" וגם ב "50", אם כי לא חזק. זה כאילו הסוחרים אינם ששים לקחת את זה לרמה הבאה דולר.

המדגם שלנו הוא המניה Z, אשר נרכש ב 90 $. 13 עם הפסד להפסיק ב 89 $. 70 ו הראשונית נגרר להפסיק של 49 סנט. כאשר המחיר האחרון הגיע ל -90 דולר. 21, להפסיק את ההפסד בוטלה כמו לעצור נגרר השתלטו. כמו המחיר האחרון הגיע 90 $. 54, לעצור את נגרר היה עד 40 סנט מתוך כוונה להבטיח breakeven במקרה הגרוע ביותר.

כאשר המחיר דחף בהתמדה לכיוון $ 92, הגיע הזמן להדק את התחנה. כשהמחיר האחרון הגיע ל -91 דולר. 97, עצירה נגרר היה הידוק עד 25 סנט מ 40 סנט. המחיר ירד ל 91 $. 48 על רווח קטן, וכל המניות נמכרו במחיר ממוצע של 91 דולר. 70. הרווח הנקי לאחר עמלות: 942 $ או 1. 74%.

המניה התאושש מהמטבל הזה והמשיך עם נקודת כניסה חדשה, אך חשוב להגדיר את המטרות והיעדים שלך למסחר פעיל ולדבוק בהם. רוב הסוחרים יסכימו שזה היה משחק טוב!

עושה את זה עבודה

כדי לעשות את העבודה על עסקאות פעיל, לקבוע ערך שביל כי יהיה להתאים את תנודות המחירים הרגילות עבור המניה בפרט שלך לתפוס רק את הנסיגה האמיתית במחיר. משמעות הדבר היא לימוד מלאי ליום או יומיים לפני מסחר פעיל זה.

הבא, אתה צריך זמן המסחר שלך. באופן ספציפי יותר, להסתכל על שעון אנלוגי ולשים לב לזווית של זרוע ארוכה כאשר הוא מצביע בין 1 p. M. ו 2 עמ '. M. - אתה רוצה להשתמש בזה כמדריך שלך. עכשיו, כאשר הממוצע נע המועדפים שלך הוא מחזיק יציב בזווית זו, להישאר עם אובדן להפסיק נגרר הראשונית שלך. כאשר הממוצע הנע משתנה בכיוון, יורד מתחת ל -2 p. M. , הגיע הזמן להדק את התפשטות עצירה נגרר, כפי שמוצג באיור 1.

יתרון מסחרי

היתרון של אסטרטגיה זו היא הסרת רגש מהמסחר שלך. חשוב להגדיר את הערך כאשר אתה רגוע, ממוקד ויכול לקבל החלטה על סמך המידע המוצג על תרשימים. כמו כן, אל תנחש את עצמך. אתה תהיה מוגש היטב לתת להפסיק נגרר לעבוד הקסם שלה.

Trader Risk

יצרני שוק מודעים לחלוטין לכל הפסדים להפסיק כי אתה מקום עם הברוקר שלך יכול להכריח whipsaw במחיר, להכות אותך מחוץ למיקום שלך ולאחר מכן מפעיל את המחיר הנכון לגבות שוב.אם אתה אוהב את המניה, אתה תמיד יכול לקנות אותו בחזרה.

במקרה של עצירה נגררת, קיימת אפשרות של הצבת אותו הדוק מדי בשלבים הראשונים של המניה זוכה לתמיכתה. אם זה המקרה, התוצאה תהיה זהה. התחנה תהיה מופעלת על ידי נסיגה זמנית מחיר, הסוחרים יהיה לדאוג יותר רווח שהם מאמינים שהם הפסידו. זהו משחק פסיכולוגי אחד שהסוחרים צריכים להימנע ממנו לחלוטין.

הפתרון הטוב ביותר שלך הוא להבין כי מניות תנודתי מאוד מנוהלים טוב יותר עם הפסד להפסיק בפועל, כמו גם להגביל את הסדר למכור במחיר היעד שלך. תן הברוקר המקוון שלך להרוויח את העמלות - זה הרבה יותר מהר מאשר ביצוע הזמנה בשוק עצמך.

השורה התחתונה

למרות כמה סיכונים מעורבים עם שימוש נגרר מפסיק, חשוב לזכור כי על ידי שילוב אותם עם הפסד להפסיק, הם יכולים להגן על ערך התיק שלך. זה בדיוק מה שאתה רוצה - אין שום דרך אתה יכול ללכת נשבר לנעול את הרווח שלך!