לפני ניירות ערך - כמו מניות, אג"ח ותווים - יכול להיות מוצע למכירה לציבור, הם הראשונים חייב להיות רשום עם רשות ניירות ערך (SEC). כל מלאי שאין לו רישום רישום יעיל בקובץ עם ה- SEC נחשב "לא רשום". למכור או לנסות למכור אבטחה פיננסית לפני שהיא רשומה נחשב עבירה.
עם זאת, פטורים מסוימים חלים. לדוגמה, תאגיד בבעלות פרטית רשאי להנפיק מניות של מניות למנהלים ולדירקטורים שלו, אבל בעלי המניות החדשים חייבים להודיע ל- SEC לפני מכירת המניות למישהו אחר. בנוסף, חברות יכולות לגייס הון על ידי שידול השקעות של אנשים מחוץ לחברה הנחשבים "למשקיעים מוסמכים". ה- SEC מגדיר משקיע מוסמך כמי שיש לו שווי נטו של לפחות מיליון דולר או הכנסה שנתית העולה על 200 $, 000. אנשים העומדים "מעמד משקיע מוסמך" גם יכול להיות קורבנות של "הצעה פרטית" הונאות ניירות ערך לא רשומים .
->(לפרטים נוספים בנושא זה, קרא שיטור שוק ניירות הערך: סקירה של ה- SEC.)
שאלה זו נענתה על ידי קייטי אדמס.
מבוא ניירות ערך מגובי משכנתאות & מגובה ניירות ערך
במאמר זה, נוכל לעבור את המבנה, יחד עם כמה דוגמאות של ABS והערכה.
כיצד אוכל לדעת אם אני קונה ניירות ערך לא רשומים או מניות?
כל ניירות הערך, כולל מניות, אגרות חוב או שטרות, חייבים להירשם לרשות ניירות ערך (SEC) לפני שניתן יהיה להציע אותם לציבור. ניירות ערך רשומים ניתן למצוא במסד הנתונים של SEC EDGAR. משקיע לא צריך לרכוש אבטחה עד לרישומה עם ה- SEC אושרה.
מה הם ההבדלים בין ניירות ערך מדללים לניירות ערך נוגדי דילול?
למד כיצד משקיעים ורואי חשבון מחילים את המונחים "מדללים" ו"ניגידים "לניירות ערך או למימוש מנגנוני אבטחה.