על פי "סקר החישוב של מטבע חוץ " לחודש אפריל, 2012 חצי שנתי בממוצע, כמעט 4 $. 3 מיליארד דולר של עסקאות ספוט במט"ח על בסיס יומי. עם כל כך הרבה משתתפים - שרובם נסחרים מסיבות ספקולטיביות - השגת יתרון בשוק המט"ח היא קריטית. ניתוח בסיסי מספק תצוגה רחבה של תנועות של צמד מטבעות והניתוח הטכני מגדיר מגמות ומסייע לבודד נקודות מפנה. אינדיקטורים סנטימנט הם כלי נוסף שיכול להתריע סוחרים על תנאים קיצוניים ועל היפוך מחיר סביר, וניתן להשתמש בו יחד עם ניתוח טכני בסיסי. -> ->

מדדי סנטימנט

מדדי סנטימנט מציגים את האחוז, או את הנתונים הגולמיים, של כמה עסקאות או סוחרים נקטו עמדה מסוימת בצמד מטבעות. לדוגמה, נניח שיש 100 סוחרים למסחר זוג מטבע; אם 60 מהם ארוכים ו 40 הם קצרים, אז 60% של הסוחרים הם ארוכים על צמד המטבעות. כאשר אחוז עסקאות או סוחרים במיקום אחד מגיע לרמה קיצונית, מחוונים סנטימנט להיות מאוד שימושי. נניח צמד המטבעות הנ"ל שלנו ממשיך לעלות, ובסופו של דבר 90 מתוך 100 הסוחרים ארוכים (10 הם קצרים); יש מעט מאוד סוחרים שמאלה כדי להמשיך לדחוף את המגמה. סנטימנט מציין שהגיע הזמן להתחיל לצפות במחיר היפוך. כאשר המחיר נעה נמוך יותר ומראה איתות יש לו, סוחר סנטימנט נכנס קצר, בהנחה כי מי הם ארוכים תצטרך למכור על מנת למנוע הפסדים נוספים כמו המחיר נופל.

מחוונים סנטימנטים אינם קנייה או מכירה של אותות. המתן עד שהמחיר יאשר את היפוך לפני הפעלת אותות סנטימנט. מטבעות יכולים להישאר ברמות קיצוניות לתקופות זמן ארוכות, וייתכן שההיפוך לא יתממש באופן מיידי.

"רמות אקסטרים" ישתנה מ זוג זוג. אם המחיר של צמד מטבעות התהפך כאשר קנייה מגיעה ל -75%, כאשר מספר הלימות מגיע לרמה זו שוב, סביר להניח כי הצמד הוא בקיצוניות, ואתה צריך לראות סימנים של היפוך מחיר. אם זוג אחר התהפך מבחינה היסטורית כאשר כ -85% מהסוחרים קצרים, אתה תסתכל על היפוך לפני או באחוז זה.

-> ->

אינדיקטורים סנטימנטיים באים בצורות שונות וממקורות שונים. אחד הוא לא בהכרח טוב יותר מאשר אחר, והם יכולים לשמש בשילוב אחד עם השני או אסטרטגיות ספציפיות ניתן להתאים את המידע שאתה מוצא הקלה ביותר לפרש.

מחויבות של דוחות סוחרים

כלי פופולרי המשמש את סוחרי החוזים העתידיים חל גם על סוחרים במט"ח ספוט. ההתחייבות של סוחרים (COT) משוחררת מדי יום שישי על ידי המסחר בחוזים עתידיים על סחורות. הנתונים מבוססים על פוזיציות המוחזקות נכון ליום שלישי הקודם, כלומר הנתונים אינם בזמן אמת, אך הם עדיין שימושיים. לפרש את הפרסומים בפועל שפורסמו על ידי ועדת המסחר סחורות עתידיים יכול להיות מבלבל, קצת אמנות. לכן, תרשים הנתונים ופרשנות הרמות המוצגות הוא דרך קלה יותר לאמוד את הסנטימנט באמצעות דוחות COT.

Barchart. com מספק דרך קלה לתרשים נתונים COT יחד עם מחיר מסוים החוזה. התרשים שלהלן מציג את החוזים העתידיים על יורו רציף יורו (דצמבר, 2012) עם המחויבות של קו מדד המחויבות תרשים נוסף. נתוני COT אינם מוצגים כאחוז ממספר הסוחרים קצרים או ארוכים, אלא כמספר החוזים הקצרים / ארוכים.

איור 1. יומי רציף דצמבר יורו FX עתידיים

מקור: Barchart. com

גדול ספקולנטים (הקו הירוק) המסחר רווח הם חסידי המגמה. פרסומות (קו אדום) להשתמש בשווקים עתידיים כדי גידור, ולכן, הם מגמה מגמה סוחרים. דגש על ספקולנטים גדולים; בעוד סוחרים אלה יש כיסים עמוקים הם לא יכולים לעמוד להישאר להישאר לאבד עסקאות במשך זמן רב. כאשר יותר מדי ספקולנטים נמצאים באותו צד של השוק, יש סבירות גבוהה של היפוך.

במהלך תקופת הזמן המוצגת, כאשר ספקולנטים גדולים היו קצרים על 200, 000 חוזים, לפחות ראלי קצר טווח בקרוב. זה לא מוחלט או "זמן פחות" ברמה קיצונית ועשוי להשתנות עם הזמן.

דרך נוספת להשתמש בנתוני COT היא לחפש Cross-overs. כאשר ספקולנטים גדולים נעים ממקום קצר נטו למיקום ארוך נטו (או להיפך), הוא מאשש את המגמה הנוכחית ומראה שיש עוד מקום לזוז.

איור 2. שבועי רצף שבועי יורו חוזים עתידיים על יורו

מקור: Barchart. com

בעוד שיטת cross-over נוטה לספק כמה אותות שווא, בין 2010 ל 2012 כמה מהלכים גדולים נלכדו באמצעות השיטה. כאשר הספקולנטים לנוע מן קצר נטו ארוך נטו, לחפש את המחיר של החוזים האירו, ועל ידי הרחבת EUR / USD, להעריך. כאשר הספקולנטים לנוע מ ארוך נטו קצר נטו, לחפש את המחיר של החוזים העתידיים ואת המטבעות הקשורים לפחת.

חוזים עתידיים פתוחים

שוק המט"ח הוא "Over-the-counter" עם ברוקרים עצמאיים וסוחרים בכל רחבי העולם יצירת שוק לא ריכוזי. בעוד כמה ברוקרים לפרסם את נפח המיוצר על ידי צווי הלקוחות שלהם, זה לא להשוות את נפח או נתונים פתוחים עניין זמינים חילופי מרכזי, כגון חילופי החוזים העתידיים.
סטטיסטיקה זמינים עבור כל החוזים העתידיים הנסחרים, והריבית הפתוחה יכולה לעזור למדוד את הסנטימנט. הריבית הפתוחה, המוגדרת בפשטות, היא מספר החוזים שלא סולקו ונשארו פוזיציות פתוחות.

אם צמד המטבעות AUD / USD הולך וגדל, מחפש עניין פתוח בחוזים עתידיים באוסטרליה מספק תובנה נוספת לגבי הצמד. הגדלת הריבית הפתוחה עם עליית המחירים מעלה כי המגמה צפויה להימשך. פילוס או ירידה של הריבית הפתוחה אותות מגמת עלייה יכול להיות מתקרב לקצה.

הטבלה הבאה מראה כיצד הריבית הפתוחה מתפרשת בדרך כלל עבור חוזה עתידי.

איור 3. פתח פרשנות עניין

הנתונים אז חייב להיות מוחל על שוק המט"ח. לדוגמה, חוזים עתידיים של האירו (חולשת הדולר האמריקאי) ימשיכו לדחוף את האירו / דולר. חולשה בחוזים עתידיים של הין היפני (חוזק הדולר האמריקאי) צפויה לדחוף את ה USD / JPY גבוה יותר.

נפח החוזים העתידיים ומידע הריבית הפתוחה זמין מקבוצת CME, והוא זמין גם באמצעות פלטפורמות מסחר כגון TD of Ameritrade

Thinkorswim . סיכומים על פי ברוקר

כדי לספק שקיפות בשוק המט"ח מעל לדלפק, ברוקרים רבים פורקס לפרסם את אחוז מצטבר של סוחרים או עסקאות כי כרגע ארוך או קצר בצמד מטבע מסוים. הנתונים נאספים רק מלקוחות של הברוקר, ולכן מספק תצוגה מיקרוסקוסית של סנטימנט השוק. סנטימנט הקריאה שפורסם על ידי אחד הברוקר עשוי או לא יכול להיות דומה למספרים שפורסמו על ידי ברוקרים אחרים. ברוקרים קטנים עם מעט לקוחות הם פחות סביר לייצג במדויק את הרגש של השוק כולו (מורכב מ

כל ברוקרים וסוחרים), בעוד ברוקרים גדולים עם יותר לקוחות להלחין חתיכה גדולה יותר של השוק כולו, ולכן הם עשוי לתת אינדיקציה טובה יותר של הרגש הכללי. ברוקרים רבים מספקים כלי סנטימנט באתר האינטרנט שלהם ללא תשלום. בדוק מתווכים מרובים כדי לראות אם קריאות סנטימנט דומים. כאשר מתווכים מרובים להראות קריאות קיצוניות, סביר מאוד היפוך קרוב. אם הנתונים סנטימנט להשתנות באופן משמעותי בין מתווכים, אז זה סוג של מחוון לא צריך לשמש עד הדמויות יישור.

הבנק השוויצרי Dukascopy מספק כלים רגשיים רבים, שאחד מהם מתואר למטה, על סמך הזמנות הלקוח שלהם.

מדד סנטימנט הצרכנים לנזילות (2 בנובמבר 2012) "src =" // i. Investopedia. com / inv / articles / site / forex-indicator4. gif "width =" 414 "height =" 246 " />

איור 4. מדד מחירי הצרכנים של Dukascopy Liquidity Consumer (2 בנובמבר 2012)

מקור: // www. dukascopy com / swiss / lv / >

לדוגמה, מפרסם מדד סנטימנט שבועי חינם (SSI), בשילוב עם ניתוח ורעיונות כיצד לסחור בנתונים .

השורה התחתונה אינדיקטורים של סנטימנט המט"ח מגיעים במספר צורות וממקורות רבים, תוך שימוש במדדים סנטימנטיים מרובים בשילוב עם ניתוח יסודי וטכני מספק מבט רחב על האופן שבו הסוחרים מתמרנים בשוק. אתה כאשר היפוך קרוב קרוב - בשל קריאה רגשית קיצונית - וגם יכול לאשר את המגמה הנוכחית.מחוונים סנטימנט הם לא לקנות ולמכור אותות משלהם, לחפש את המחיר כדי לאשר מה הסנטימנט הוא המציין לפני משחק על מדד סנטימנט עסקאות איבוד עדיין להתרחש כאשר משתמש רגש - רמות קיצוניות יכול להימשך זמן רב, או היפוך מחיר עשוי להיות הרבה יותר קטן או גדול יותר מאשר סנטימנטים הקריאה מצביעים.