אם המסחר במניות, חוזים עתידיים, אופציות או FX, סוחרים להתעמת עם השאלה החשובה ביותר: לסחור מגמה או טווח? והם עונים על שאלה זו על ידי הערכת סביבת המחירים; עושה זאת בצורה מדויקת מאוד משפר את הסיכוי של סוחר להצלחה. מגמה או טווח הם שני מאפייני מחיר שונים הדורשים כמעט לחלוטין mindsets התנגדויות וניהול כסף טכניקות. למרבה המזל, שוק המט"ח מתאים באופן ייחודי כדי להתאים את שני הסגנונות, מתן סוחרים מגמה ומגוון עם הזדמנויות רווח. מאז המסחר במגמה הוא הרבה יותר פופולרי, בואו הראשון לבחון כיצד מגמה סוחרים יכולים להפיק תועלת FX.

-> ->

מגמה
מהי מגמה? המזהים הפשוטים ביותר של כיוון המגמה הם שפל גבוה יותר במגמת עלייה ושפל נמוך יותר במגמת ירידה. חלק מגדירים את המגמה כחריגה ממגוון כפי שצוין על ידי להקות "Bollinger Band®" (ראה שימוש ב "Bollinger Band" "להקות" למסחר במגמה ב- FX ). עבור אחרים, מגמה מתרחשת כאשר המחירים הם הכיל על ידי כלפי מעלה או כלפי מטה משופע 20 תקופה ממוצע נע פשוט (SMA).

-> ->

קבל בתחילת
לא משנה איך מגדיר את זה, המטרה של המסחר המגמה הוא זהה - להצטרף לתנועה מוקדם להחזיק את המיקום עד המגמה מתהפך. החשיבה הבסיסית של סוחר המגמה היא "אני צודק או שאני בחוץ?" ההימור מרומז כל סוחרי המגמה לעשות הוא המחיר ימשיך בכיוון הנוכחי שלה. אם זה לא יש סיבה קטנה להחזיק את המסחר. לכן, סוחרי המגמה בדרך כלל לסחור עם מפסיק חזק ולעיתים קרובות עושה ניסיונות ההוכחה רבים בשוק כדי להפוך את הכניסה הנכונה.

נזילות
מטבע הדברים, המסחר במגמה מייצר הרבה יותר לאבד עסקאות מאשר זכייה עסקאות דורש בקרת סיכונים קפדנית. כלל האצבע הרגיל הוא כי סוחרי המגמה לא צריך סיכון יותר מ 1. 5-2. 5% מההון שלהם על כל סחר נתון. על 10, 000 יחידות (10K) חשבון מסחר 100K הרבה סטנדרטי, כלומר, מפסיק קטן כמו 15-25 פיפס מאחורי מחיר הכניסה. ברור, על מנת לתרגל שיטה כזו, סוחר חייב להיות בטוח כי השוק נסחר יהיה נוזלי מאוד.

כמובן שוק המט"ח הוא השוק הכי נוזלי בעולם. עם $ 1 ארה"ב. 6 טריליון מחזור יומי ממוצע, שוק המטבע מגמד את שוק המניות ואת האג"ח בגודל. בנוסף, שוק המט"ח נסחר 24 שעות ביממה חמישה ימים בשבוע, ומבטל חלק ניכר מסיכון הפער הנמצא בשווקים מבוססי-החליפין. אין ספק כי פערים מתרחשים לעתים קרובות במט"ח, אך לא כמעט באותה מידה שבה הם מתרחשים בשוקי המניות או האג"ח, ולכן החלקה היא הרבה פחות בעייתית.

מינוף גבוה - רווחים גדולים כאשר סוחרי המגמה נכונים לגבי הסחר, הרווחים יכולים להיות עצומים. דינמיקה זו נכונה במיוחד ב- FX שבו מינוף גבוה מאוד מגדיל את הרווחים.מינוף אופייני ב- FX הוא 100: 1, כלומר, סוחר צריך לשים רק 1 $ של שוליים כדי לשלוט על 100 $ של המטבע. השווה את זה עם שוק המניות שבו מינוף מוגדר בדרך כלל ב 2: 1, או אפילו את שוק החוזים העתידיים שבהם אפילו המינוף הליברלי ביותר אינו עולה על 20: 1.

זה לא נדיר לראות סוחרי מגמה FX להכפיל את כספם תקופה קצרה אם הם לתפוס מהלך חזק. נניח שסוחר מתחיל עם $ 10, 000 בחשבון שלו או שלה, ומשתמש קפדנית להפסיק הפסד כלל של 20 פיפס. הסוחר עשוי להיפסק חמש או שש פעמים, אבל אם הוא או היא ממוקמת כראוי עבור מהלך גדול - כמו זה ב EUR / USD בין ספטמבר ודצמבר 2004, כאשר הצמד עלה יותר מ 12 סנט, או 1, 200 פיפס - כי רכישה אחת הרבה יכול לייצר משהו כמו רווח $ 12, 000, הכפלת החשבון של הסוחר עניין של חודשים. (לקריאת רקע, ראה המטבעות הפופולריים ביותר מט"ח .)

השוק תמיד זוכה
כמובן כמה סוחרים יש משמעת לקחת הפסדים להפסיק ברציפות. רוב הסוחרים, מדוכאים על ידי סדרה של עסקאות רעות נוטים להיות עקשנים להילחם בשוק, לעתים קרובות לא מפסיק בכלל. זה כאשר מינוף FX יכול להיות מסוכן ביותר. אותו תהליך זה מייצר במהירות רווחים יכול גם לייצר הפסדים מסיביים. התוצאה הסופית היא כי סוחרים לא ממושמעים רבים סובלים שיחת שולי לאבד את רוב ההון ספקולטיבי שלהם.

מגמת המסחר עם משמעת יכול להיות קשה מאוד. אם הסוחר משתמש במינוף גבוה הוא או היא משאירה מעט מאוד מקום לטעות. מסחר עם מפסיק חזק מאוד יכול לעתים קרובות לגרום 10 או אפילו 20 עצירות רצופות להפסיק לפני הסוחר יכול למצוא מסחר עם מומנטום חזק כיווניות.

Bound לטווח
מסיבה זו סוחרים רבים מעדיפים לסחור אסטרטגיות הקשורות לטווח. שים לב שכשאני מדבר על "מסחר בעל טווח-טווח" אני לא מתכוון להגדרה הקלאסית של המילה 'טווח'. המסחר בסביבת מחירים כזו כרוך בבידוד מטבעות הנסחרים בערוצים, ולאחר מכן מוכר בראש הערוץ וקונה בתחתית הערוץ. זו יכולה להיות אסטרטגיה ראויה מאוד, אבל, למעשה, היא עדיין רעיון המבוסס על מגמה - אם כי אחד צופה כי Countertrend הקרובה. (מה זה Countertrend אחרי הכל, למעט מגמה הולך בכיוון השני?)

טווח
סוחרי טווח אמיתי לא אכפת כיוון. הנחת היסוד של המסחר בטווח היא כי לא משנה באיזו דרך המטבע נוסע, זה יהיה קרוב לוודאי לחזור לנקודת המוצא שלו. למעשה, סוחרים טווח להמר על האפשרות כי המחירים יהיה לסחור באותה רמות פעמים רבות, ואת המטרה של הסוחרים היא לקצור תנודות אלה רווח שוב ושוב.

ברור טווח המסחר דורש טכניקה שונה לחלוטין ניהול כסף. במקום לחפש רק את הזכות כניסה, סוחרי טווח מעדיפים להיות טועה בהתחלה, כך שהם יכולים לבנות עמדה המסחר.

לשים אותו לתוך תרגול
לדוגמה, לדמיין כי EUR / USD נסחר ב 1.3000. סוחר טווח עשוי להחליט לקצר את הצמד במחיר זה וכל 50 פיפס גבוה יותר, ולאחר מכן לקנות אותו בחזרה כפי שהוא נע כל 25 פיפס למטה. ההנחה שלו או שלה היא שבסופו של דבר זוג יחזור לרמה 1.000 שוב. אם EUR / USD עולה ל 1. 3500 ולאחר מכן פונה בחזרה להכות 1. 3000, סוחר טווח היה הקציר רווח נאה, במיוחד אם המטבע נע הלוך ושוב לטפס ל 1. 3500 שלה נופל ל 1.000 . עם זאת, כפי שאנו יכולים לראות בדוגמה זו סוחרי טווח טווח יהיה צורך כיסים עמוקים מאוד כדי ליישם את האסטרטגיה הזאת. במקרה זה העסקת מינוף גדול יכול להיות הרסני שכן עמדות יכול לעתים קרובות ללכת נגד סוחר עבור נקודות רבות ברציפות, אם הוא או היא לא זהיר, להפעיל שיחת שולי לפני המטבע מסתובב בסופו של דבר.

פתרונות עבור סוחרי טווח

למרבה המזל, שוק המט"ח מספק פתרון גמיש למסחר בטווח. רוב קמעונאים FX המסחר מציעים מיני מיני של 10, 000 יחידות ולא 100K הרבה. במגרש של 10K כל פיפ בודד שווה רק $ 1 במקום $ 10, ולכן אותו סוחר היפותטי עם חשבון $ 10, 000 יכול לקבל תקציב עצירת הפסד של 200 פיפס במקום 20 פיפס בלבד. אפילו טוב יותר, סוחרים רבים מאפשרים ללקוחות לסחור ביחידות של 1K או אפילו 100 יחידות במרווחים. תחת תרחיש זה, המסחר שלנו סוחר טווח 1K יחידות יכול לעמוד 2, 000-pip drawdown (עם כל פיפ עכשיו שווה רק 10 סנט) לפני הפעלת הפסקת עצירה. גמישות זו מאפשרת לסוחרים בטווח שפע של מקום להפעיל את האסטרטגיות שלהם.
ב- FX, כמעט ללא עמלת סוחר עמלה. לקוחות פשוט לשלם את ההצעה-לשאול להפיץ. יתר על כן, ללא קשר אם הלקוח רוצה להתמודד עבור 100 יחידות או 100, 000 יחידות, רוב הסוחרים יהיה לצטט את אותו מחיר. לכן, בניגוד המניות או החוזים העתידיים שבו לקוחות קמעונאיים לעתים קרובות יש לשלם עמלות אוסר על עסקאות קטנות מאוד, ספקולנטים קמעונאיים FX לא סובלים חסרון כזה. למעשה, טווח המסחר אסטרטגיה ניתן להשתיל על אפילו חשבון קטן של $ 1, 000, כל עוד הסוחר כראוי בגדלים שלו או שלה עסקאות.

השורה התחתונה

אם סוחר רוצה להתנדנד עבור homeruns על ידי מנסה לתפוס מגמות חזקות עם מינוף גדול מאוד או פשוט פגע סינגלים ו bunts על ידי מסחר אסטרטגיית טווח עם גודל קטן מאוד, שוק המט"ח הוא מתאים במיוחד עבור שתי הגישות. כל עוד הסוחר נשאר ממושמע על הפסדים בלתי נמנע ומבין את תוכניות שונות לניהול כסף מעורב בכל אסטרטגיה, הוא או היא יהיה סיכוי טוב להצלחה בשוק זה. כדי ללמוד עוד על מסחר במט"ח, ראה

פריימר בשוק המט"ח , תחילת העבודה במט"ח ו הדגמה לפני שאתה צולל ב .