מניות כובע קטן נתפסים לעתים קרובות בסיכון גבוה, ובעוד זה יכול להיות נכון, אין מקום טוב יותר למצוא תשואות חריגות. כובעים קטנים יש בביצועיו על פני מניות בינוניות ומניות גדולות במשך עשרות שנים. הסיבה כמה משקיעים לא להסתבך היא כי אחוז גבוה יותר של חברות כובע קטן להיכשל.

עם זאת, הימנעות מתרחיש זה קל יחסית. ואם אתה רוצה תיק חזק שיש לו את הפוטנציאל לספק תשואות יוצאת דופן, אז אתה הולך צריך חשיפה מניות שווי קטן. (לקריאה בנושא, ראה: מדריך לקטוף קרנות נאמנות לטווח ארוך. )

-> ->

יסודות למציאת זוכים

כאשר מחפשים הזוכה מניות קטנות שווי, ראשית לחפש את המובן מאליו. האם חברה זו מציעה טכנולוגיה מהפכנית? האם יש זווית עם מוצר או שירות שיוביל אותו לגנוב נתח שוק של שחקנים אחרים בענף? האם לחברה זו יש סם פריצת דרך?

אם אתה יכול לענות "כן" לפחות אחת השאלות לעיל, אז החברה שווה לחקור עוד יותר. עם זאת, אין זה אומר שזה יהיה זוכה אוטומטית. עדיין תהיה לך עבודה רבה יותר לעשות. זכור כי כמות המאמץ לשים בצד המחקר יהיה כדאי כי כאשר משקיעים במניות קטנות שווי, זה צריך להיות רק זה - השקעה. זה לא מקצוע. נדרשת סבלנות וגישה פסיבית. סביר להניח שתהיה מידה רבה של תנודתיות בשווקים, כמו גם פעמים כאשר אתה שואל את החלטתך בשל ביצועי מלאי גרועים, אבל אם החברה וסיפור התעשייה לא השתנה והמספרים, המגזר והניהול נותרו חזקים, כל מטבלים במחיר המניה יש לראות הזדמנויות לקנות מניות נוספות, לא סיבה להיכנס לפאניקה ולמכור. (לפרטים נוספים, ראה: קטן Caps להתפאר יתרונות גדולים .)

ראשון על הרכבת

הנה החלק הכי טוב. אם אתה עושה את בדיקת נאותות למצוא מניות מנצח קטן, זה אומר שיש לך על הלוח לפני חברות השקעה גדולות לפני המניות כבר מכוסה על ידי אנליסטים התקשורת הפיננסית. (לקריאה הקשורה, ראה: חברות S & P 500 אלו מחזיקות בכסף המזומן ביותר. )

אם אתה מקדים את העקומה ואתה צודק, אז הפוטנציאל כלפי מעלה יהיה משמעותי. כמו החברה מתחילה למשוך עניין של בנקים להשקעה, אנליסטים, אתרי מדיה פיננסיים, הרכבת יאסוף קיטור, אשר לאחר מכן לדחוף את מחיר המניה גבוה יותר. זה, בתורו, יוביל הון נוסף עבור החברה, אשר יאפשר חדשנות וצמיחה. כל זה הוא חלק מהמעגל הווירטואלי.

כמובן, אתה לא רוצה יותר מדי חשיפה למניות קטנות שווי. זה יוביל לתנודתיות קיצונית בתוך תיק ההשקעות שלך.אם אתה אגרסיבי, אז שקול 20% הקצאת תיק למניות קטנות שווי. אם אתה מתון, לשקול הקצאה 10% תיק קטן כובעים. אם אתה שמרני, לשקול הקצאה 5%. כל מנהל תיקים עם הקצאת תיק קטן מדרום ל -10% הוא כנראה עושה תיק שלו או שלה שירות.

מה לעתים קרובות לא נדון הוא גיוון בתוך הקצאה כי קטן. תרגום: לא לקנות רק אחד קטן שווי מניות. אם אתה לא נכון, זה הולך להיות כואב. מצד שני, אם יש לך שלוש עמדות במניות קטנות שווי, אז ההצלחה של רק אחד מאותן שלוש מניות יכול בקלות לפצות על הפסדים סבל עם שני האחרים. אבל אתה צריך להיות מסוגל להיות צודק על יותר מאחד מתוך שלושה. הכל מסתכם במחקר.

מחקר נכון

כשמדובר במניות קטנות, צמיחה בהכנסות היא כמו סדק למשקיעים. וזה הגיוני; לא היית משקיע בחברה קטנה שלא היתה בה צמיחה גבוהה. זה יהיה חסר טעם. עם זאת, זה קורה לעתים קרובות, השקעות אלה מבוססים לעתים קרובות על תקווה הקשורים הפוטנציאל של אישור ה- FDA. (לפרטים נוספים, ראה: 3 מניות שווי קטן עבור תשואות גדולות .)

בעוד ההימורים על חברת ביוטכנולוגיה קטנה מציג פוטנציאל הפוך עצום, רוב החברות בשלב מוקדם להפסיד כסף ובסופו של דבר להיכשל. אם אתם מתכוונים להשקיע בכמויות קטנות ואתה רוצה להצליח לאורך זמן, אז ודא כי חברות אלה לייצר הכנסות, הן רווחיות או צמצום הפסדים באופן עקבי, הם לא overleveraged, הם מניבים תזרים מזומנים חיובי, והם ממוקם היטב בתעשייה חזקה.

הנקודה האחרונה לא יכולה להיות מוגזמת. הימנע הפיתוי של מנסה לבחור תחתית בתעשייה. בחירת תחתית בתעשייה היא קשה מאוד לעשות ולעתים קרובות בסופו של דבר בכישלון. במקום זאת, להמתין סימנים מוכחים כי התעשייה הפכה את הפינה. זה עשוי להפחית את הפוטנציאל שלך כלפי מעלה, אבל זה יהיה לשמר הון ועדיין סביר להוביל רווחים. (לקבלת מידע נוסף, ראה: מחקר שווי קטן יכול להיות בעל השפעה גדולה .)

החל לוגיקה

בעוד מגמות בתעשייה הם חשובים מאוד, זה הכרחי כי אתה גם לשים לב לתנאים הכלכליים. הנחות סטנדרטיות עלולות להיות שגויות באקלים הכלכלי המשתנה. לדוגמה, אם U. דולר דולר מעריך, אז זה הולך לפגוע רב חברות רב לאומיות עקב ירידה ברווחים וצמצום הביקוש למוצרים ושירותים U. בחו"ל. זה משנה את ההנחה הקודמת כי חברות רב לאומיות גדולות הן גמישות תיקונים בשוק. למרבה האירוניה, בסביבה זו, חברות מקומיות קטנות עם צמיחה גבוהה, רווחיות, מינוף נמוך, וחשיפה לתעשייה חזקה יהיה בטוח יותר. כמו חברות רב לאומיות רב כובע לנשור, מנהלי כספים ואנליסטים יחפש הזדמנויות במקומות אחרים, במיוחד חברות אשר יהיו מסוגלים צמיחה חזקה מספיק כדי לקזז את ההשפעה של שוק דוב. (לקבלת מידע נוסף, ראה:

למעלה מניות Small-Cap עבור 2015 .) השורה התחתונה

הקצאת ההון וגיוון בתוך שטח קטן כובע חשובים, אבל שום דבר לא חשוב יותר מאשר לצלול עמוק מחקר כדי למצוא את הזוכים. חפש עקבי הצמיחה בשורה העליונה, רווחיות או הפסדים קטנים יותר, מאזן בריא, חברות חיזוק תעשיות. הימנעו מהפיתוי לרכוש מניות בחברות ביוטכנולוגיה - או בכל חברה - חסרות צמיחה מהקו העליון, שמדממות ללא הרף את הכסף ללא הפחתת הפסד על בסיס רבעוני, שהן מעליות, ויש להן חשיפה לתעשיות חלשות או גוססות. למרות מניות קטנות שווי המציגות סיכונים גבוהים יותר מאשר שווי מניות אמצע שווי גדול, הם עדיין יכול להיות ניגש עם הון שימור מסגרת המוח ולהחזיר חזרה נחמד. (לפרטים נוספים, ראה:

שלם סגור תשומת לב אלה שלוש מניות. )