בעת בניית תוכנית המסחר, דבר אחד מגיע למוחות של סוחרים רבים הוא התנודתיות. למרות סוחרים רבים לסחור בשוק מסוים כדי להרוויח כסף על התנודתיות, התנודתיות מגיעה לעתים קרובות מתנודות מחיר יציב, מה שהופך אותו קשה (ומסוכן) לסחור. התנודתיות בחוזים עתידיים, לעומת זאת, נובעת ממינוף, לא מחיר. זהו הבדל לעתים קרובות התעלמו בעת בניית תוכנית המסחר, אבל זה שיקול חשוב ביותר בקביעת כלי רכב כי סוחר בוחר לסחור. במאמר זה, אנו נראה לך אילו גורמים לשקול בעת קביעת מה לסחור בשוק ומה מכשירים להשתמש.

SEE: שימושים ומגבלות של תנודתיות

תנודתיות מחיר Vs. תנודתיות החשבון
הרעיון של התנודתיות במחיר לעומת התנודתיות של החשבון הוא סביב שני הליבה רגשות הסוחרים חייבים להתמודד: פחד ותאוות בצע. רגשות אלה פועלים כמו בדיקות ויתרות עבור הסוחר. שתי הרגשות האלה חייבים להיות מאוזנים על מנת לשמור על סוחר (ועל תיק שלו) על המסלול. בדרך כלל, אנו רואים כי סוחרים נמשכים תנודות מחיר תנודתי על ידי האפשרות של רווחים גדולים; במילים אחרות, הם מאפשרים לחמדנות לצאת מאיזון עם פחד.

-> ->

אבל מחיר ענק נדנדה בכל שוק נוטים להיות אנומליות שבו מנטליות הקהל לקח את המחיר מתוך קו עם יסודות. כאשר זה קורה, אחד משני דברים יתרחשו: או יסודות ישתנה כדי לענות על המחיר החדש, או את המחיר יחזור לקו עם היסודות האמיתיים. כך או כך, המחירים בדרך כלל להיות יציב כאשר זה קורה. אם אתה משתמש בכל סוג של ניתוח טכני במסחר שלך, אתה בטח כבר יודע שזה יכול לעשות קריאה בשוק מאוד מתסכל. פעילות זו לעתים קרובות הופך ניתוח טכני קשה מאוד לשלוט.

תנודות מחיר ועצרות תנודות מחיר אגרטי להפוך את השוק קשה לנתח ולסחור. גרוע מכך, זה מקשה לחשב ולשלוט בסיכון. אם השוק עושה תנודות לא יציב מעלה, עוזב פערים על התרשים, זה יכול באותה קלות לעשות את זה על downside. לכן, לא רק קשה לקבל להתמודד עם מומנטום שוק אמיתי כיוונים, את הסיכון כי השוק יהיה הפער למטה להפסיק שלך היא גבוהה מאוד.

זוהי נקודה חשובה על עצירות. עצירה הופכת לסדר שוק כאשר השוק נסחרת במחיר או באמצעות המחיר שלך. לדוגמה, בצד למכור, להפסיק למכור זהב ב 650 $ יבוצע על הסדר הבא האפשרי כאשר השוק נסחרת ב או מתחת $ 650. אם המסחר הבא אפשרי מ 650 $ הוא 649 $. 90, אין לך הרבה מה לדאוג. אבל מה קורה כאשר השוק נסחרת ב 650 $. 10 ולאחר מכן פערים נמוך ל 645 $? זה יכול להיות בעיה עבור כמה חשבונות.

SEE: שיטה הגיונית של מיקום עצירה

מה עולה, חייב לרדת השווקים תנודתי יכול להיות מסוכן המסחר מנקודת מבט וניהול סיכונים, אבל הם גם יכולים להיות קשה לסחור מנקודת מבט כיוונית.יש כמה קלישאות לזכור. אחד חשוב במיוחד עבור המסחר בצד הארוך היא כי השווקים נוטים לרדת מהר יותר מאשר הם עולים. לדוגמה, לשקול חוזים עתידיים על כסף במהלך 2006.

כסף לקח בערך ארבעה וחצי חודשים בשנת 2006 (מ 25 ינואר 2006, עד 11 במאי, 2006) לעשות את המעבר מ 9 $. 50 לאונקיה לגבוה של 15 $. 20. בעקבות זאת, זה לקח רק חודש וארבעה ימים עבור המעבר לסגת, מה שהופך נמוך של 9 $. ב -14 ביוני 2006. מניות, חוזים עתידיים ומטבעות כולם רגישים לעיקרון זה.

כיצד מסוכן המסחר בחוזים עתידיים? אם התנודתיות במחיר היא להימנע, איזו הזדמנות יש לעשות כסף? במקרים רבים, המינוף בשליטה מתאימה עשוי להיות גישה טובה יותר מאשר להיות מעורב בשווקים תנודתיים (ובלתי יציבים). למרות סוחרים רבים מאמינים חוזים עתידיים להיות בסיכון גבוה, תנועת המחירים בשוקי החוזים העתידיים נוזלי הוא הרבה פחות תנודתי מאשר מה נחשבים בהשקעות בטוחות יותר. באמצעות מינוף, סוחר יכול להשיג את התשואות שהוא מחפש, עם תנודתיות מחירים פחות.

מקובל כי מחירי הסחורות, בהשוואה למניות על בסיס שאינו ממונף, הם הרבה פחות תנודתיים. במקום התנודתיות הנובעת מתנודות המחירים, התנודתיות תתבסס על כמות המינוף המועסק. חשוב לציין כי, בעוד יש דרישות השוליים המינימלי החוזים העתידיים, אין מקסימום. כדי להפחית את המינוף ואת התנודתיות בחשבון, החלת הון נוסף על המרווח שנרשם. זה לא רק להפחית את התשואה על ההון שהושקע, אבל זה יהיה גם להפחית את הסיכון.

איזה שוק אני צריך לסחור? בחירת השוק הנכון שבו סחר כרוך במשקל גורמים רבים. לעתים קרובות, הסוחרים מתחילים לתהות על למידה לסחור בשווקים מסוימים. בהתבסס על השאלות שלהם, ברור כי ההחלטה הראשונה שלהם היא לעתים קרובות לבחור שוק לסחור, ולא גורמים אחרים כמו כמה הון לעבוד עם, או מה גורמי הסיכון עשוי להיות. עם זאת, החלטות לגבי מה לסחור בשוק צריך באמת לבוא בסוף תהליך התכנון.

הסיבה העיקרית לכך היא שהנדנדות של השוק שאתה סוחר חייבת להתאים לא רק למטרות הרווח שלך, אלא גם לסבולת הסיכונים שלך. אם אתם מחפשים לסחור בשווקים קבועים מראש ללא סיבה מוצקה למה, אתה צריך לזרוק את הרעיון מהחלון ולהתחיל את התוכנית מאפס. (ייתכן כי אתה עלול בסופו של דבר עם אותו שוק בסוף, אבל אתה צריך להוכיח את הסיבה שלך לסחור בשווקים אתה המסחר.)

להתחיל על ידי קביעת סכום ההון סיכון יש לך זמין. אתה צריך לקבוע איזה סוג של חליפות המסחר לא רק את האישיות שלך, אלא גם את הזמן שיש לך זמין לסחור. הקפד להחליט על סוג של רווחים אתה הכוונה ואת כמות הסיכון שאתה מוכן לקחת. רק אז אתה תהיה מוכן לפתח, לבנות ו / או לכוונן את תוכנית המסחר שלך. רק מנקודה זו זה הגיוני להתחיל לנתח את השווקים.

השורה התחתונה השווקים שתבחר לסחור חייבים להתאים לכל הגורמים הנ"ל. תנודות פוטנציאליות בשוק חייב להתאים את אופק הזמן המסחר שלך פרמטרים הסיכון שלך. מטרת הרווח שלך חייב להתאים באופן סביר את השוק גם כן. משם, התאמות ניתן לבצע למנף שלך כדי להגדיל את התשואות הפוטנציאליות על השוליים השקיעה. רק תזכור כי עם מינוף גדל מגיע הסיכון המוגבר.