השקעה אג"ח מוניציפלי היא דרך טובה לשמור על ההון תוך יצירת עניין הדרגתי. יש להם גם הטבות מס חינם. דרך נוספת להסתכל על השקעה באיגרות חוב עירוניות, המכונה לעתים קרובות munis, היא כי אתה תהיה עוזר לבנות תשתיות באזור המקומי שלך. (לפרטים נוספים, ראה: היסודות של אג"ח מוניציפאליות.

סוגי אג"ח מוניציפלי

ישנם שני סוגים של אג"ח muni. אג"ח חוב כללי מניבות כסף באמצעות מסים. זהו סוג הבטוחה ביותר, אך לעתים קרובות יש את הריבית הנמוכה ביותר.

-> ->

הכנסות אג"ח לייצר כסף באמצעות מכירת כרטיסים, חשבונות, אגרה, שכר דירה וכו 'אלה משמשים כדי לעזור לבנות תשתית.

אג"ח מוניציפליות לעומת אג"ח תאגידיות

איגרות חוב מוניציפאליות מציגות מספר יתרונות על פני אג"ח קונצרניות. בעוד הריבית על אג"ח קונצרני עשויה להיות גבוהה יותר, זה לא פטור ממס. רוב האג"ח המוניציפאליות פטורות ממסים פדרליים. אם אתה משקיע אג"ח מוניציפלי מקומי (מדינה, מחוז או עיר), זה יהיה גם פטור ממסים מקומיים, אבל לבדוק את חוקי המס המקומיים שלך לאישור. אם אתה משקיע אג"ח עירוני במדינה אחרת, המחוז או העיר אתה צפוי לשלם מסים. בהנחה שתשקיע באג"ח מוניציפאליות פטורות ממס, הריבית תהיה נמוכה מאג"ח קונצרני, אך כאשר אתה משפיע על השפעת המס (או אי-ההשפעה), אג"ח מוניציפלי כמעט תמיד יציג הזדמנות רווחית יותר. (לקבלת מידע נוסף, ראה: הימנע מס הכנסה בעיות על איגרות חוב עירוניות .)

יתרון נוסף על אג"ח קונצרניות הוא כי איגרות חוב עירוניות יש שיעור נמוך בהרבה של ברירת המחדל. בשנת 2014, שיעור ברירת המחדל של איגרות החוב העירוני היה רק ​​0. 10%, שיפור מעל 0. 11% ברירת המחדל של הדולר בשנת 2013. שיעור איגרות החוב הקונצרני בדרך כלל נע בין 1. 5% ו 3. 0%.

יתרונות נוספים

גורואים פיננסים וורן באפט ומרדית וויטני ניבאו קטסטרופה בשוק האג"ח העירוני, אך התחזיות הללו מעולם לא הגיעו לפועל, לפחות לא עד כה. מאז, רוב העיריות בארצות הברית שיפרו את בתי הכספים שלהם. עם זאת, אין זה אומר שהסיכון בוטל. (לפרטים נוספים, ראה: מה קורה עם מוני בונדס? )

אג"ח מוניציפלי גם נוזלי. הם יכולים להיות רכשו בשוק הראשוני במועד ההנפקה או שהם יכולים להיות נרכש מבעל האג"ח בשוק המשני.

מוני בונד תעודות סל

ברוב המקרים, אם אתה משקיע אג"ח מוניציפלית ספציפית, אז זה צפוי להיות מס מינימלי חלופי (AMT) חינם. יש גם קרנות עירוניות הנסחרות בבורסה (ETF), שהן AMT חינם כגון ה- iShares National AMT Free Muni Bond (MUB MUBiShs Ntnl Mn Bd110 85 + 0 10% Created with Highstock 4. 2. 6 ) ואת השוק וקטורים קצר עירוני ETF (SMB SMBVanEck Vct FSM17.48-0. 06% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ). במהלך שלוש השנים האחרונות, תעודות הסל הללו יש הערכה 9. 79% ו -3.3%, בהתאמה. (לפרטים נוספים, ראה: למעלה 2014 מוני איגרות חוב של מונדי 2014 )

איגרות החוב העירוני תעודות הסל גם מציעים הרבה גיוון. עם החשיפה לאגרות חוב עירוניות רבות כל כך, גם אם היתה ברירת המחדל, לא היתה לכך השפעה משמעותית על ה- ETF. רוב תעודות הסל של איגרות החוב העירוניות שומרות על תיקיהן מאוזנים היטב, כאשר אחוז הנכסים נטו של אג"ח מוניציפאליות בדרך כלל אינו עולה על 2%. השלילי הגדול ביותר עבור איגרות חוב איגרות חוב מוניציפלי הוא כי עדיין ניתן לסבול הפסדים משמעותיים. זה בניגוד איגרת הפרט, שבו כל הכסף שלך יוחזרו לך ב בגרות עם ריבית.

השורה התחתונה

אג"ח מוניציפלי הם לא חסיני כדורים, אבל הם אחד מכלי ההשקעה הבטוחים ביותר שתמצא. בטיחות זה צפוי להוביל תשואות קטנות, אבל החזרים אלה יהיו פטורים ממס. (לפרטים נוספים, ראה: עושר התגנבות באג"ח מוניציפלי .)

דן מוסקוביץ 'אין שום תפקידים ב MUB או SMB.