האינפלציה והדיפלציה, אם כי תרחישים מנוגדים, דומים למדי לגבי ההרס שהם יכולים לעורר על תיק המשקיע. אחת האסטרטגיות להקטנת ההשפעות השליליות של האינפלציה והדפלציה היא השקעה במניות של שבבים כחולים, אשר מבחינה היסטורית הן בעלות ערך יציב והן בעלות רישומים של ניבוי מחזורי אינפלציה ודפלציה.
האינפלציה מתייחסת לעלייה כללית במחירי הסחורות והשירותים, מה שהופך אותו סכום כסף ששווה פחות. בכמויות מתונות, האינפלציה נחשבת נורמלית (2-3% בשנה להיות אידיאלי) והוא יכול להיות outpaced בדרך כלל על ידי השקעה חכמה. מחירו של כל דבר, החל ממכוניות לחלב ועד לתספורת עולה לאט עם הזמן, אבל במשק בריא, כך גם הכנסות של אנשים וערכי השקעה. האינפלציה הופכת לדאגה כאשר היא חרגה מהגידול בהכנסות ומחזירות ההשקעה. בארצות הברית בשנות ה -70, למשל, האינפלציה עלתה ל -13%, אבל השכר היה שטוח ושוק המניות חזר רק 5-6%. כתוצאה מכך, הצרכנים ראו את כוח הקנייה שלהם במהירות ירידה.
המאפיין המגדיר של הדפלציה, לעומת זאת, הוא ירידת מחירים. על פני השטח, זה נשמע כמו דבר טוב; כמו ירידה במחירים, אותה כמות כסף יכול לרכוש יותר. עם זאת, דפלציה היא לעתים קרובות מעודד על ידי ביקוש יורד, בדרך כלל הנובעות חולשה הבסיסית במשק. כאשר המחירים מתחילים לרדת, הצרכנים מחזיקים על רכישות, מצפה המחירים לרדת יותר. חוסר זה של ההוצאות מחליש את הכלכלה עוד יותר, ומניע את הספירלה כלפי מטה, כי לעתים קרובות מסתיים דיכאון או תקופה ארוכה של קיפאון כלכלי.
שני התרחישים ליצור מצבים מטרידים עבור המשקיעים. האינפלציה מעמידה לחצים מתנגשים על שוקי המניות. עליית מחירים יש פוטנציאל להגדיל את ערכי ההון; עם זאת, כאשר המחירים עולים, כוח הקנייה של הצרכנים פוחת, והם קונים פחות כתוצאה מכך. רווחי החברות נופלים משום שהם מוכרים פחות מוצרים ושירותים, שבדרך כלל יש להם השפעה שלילית על מחירי המניות. גם כאשר התשואות חיוביות, התשואות הריאליות, המחושבות על ידי הפחתת האינפלציה מהתשואות בפועל, הן בדרך כלל שליליות בתקופות של אינפלציה גבוהה.
-> ->הדפלציה כמעט תמיד מניח לחץ כלפי מטה על שוקי המניות. חברות נאלצות לפטר עובדים ולקצץ בשכר כמו ירידת מחירים לגרום להכנסות להידלדל; כתוצאה מכך, לאנשים יש פחות כסף להשקיע או לחסל את ההשקעות הקיימות כדי לשלם את הוצאות המחיה, מה שגרם לירידה במחירי המניות.
מניות שבבים כחולים מבודדים יותר מאחרים מהשפעות הרסניות אלה של האינפלציה והדיפלציה.שבבי כחול הם גדולים, חברות מבוססות, כגון אלה המרכיבים את דאו ג 'ונס ואת S & P 500. רוב חברות כחולות למכור מוצרים הנמצאים בשימוש נרחב בזמנים כלכליים טובים רע, כגון מוצרי בית, מכשירי חשמל שאינם מותרות מכוניות. גם כאשר כוח הקנייה שלהם פוחת, אנשים צריכים לקנות צרכים בסיסיים, וזה שומר על חברות אלה רווחית. חברות רבות של שבבים כחולים, אם כי לא כולן, משלמות דיבידנדים. דיבידנדים מספקים מקור הכנסה נוסף נחוץ כאשר תשואות המניות נאבקות כדי לעמוד בקצב האינפלציה.
AWSHX: קרן נאמנות עם מניות שבב כחול בעיקר
ללמוד על ההשקעות האהובות של קרנות אמריקאיות קרנות וושינגטון קרנות נאמנות של מנהלי Class A, אשר כהונה ארוכה הם אנומליה.
מה הם כמה קרנות אינדקס המתמחים מניות שבב כחול?
לגלות אינדקס קרנות המתמחות מניות שבב כחול. למד על מה שבב כחול המניות הם ולמה הם הרצוי על ידי המשקיעים.
איזו השפעה יש לאינפלציה על ערך הזמן של הכסף?
להבין את ההשפעה כי האינפלציה יש על ערך הזמן של הכסף. למד מה אתה יכול לעשות כדי למתן את ההשפעות של האינפלציה על ערך הזמן של הכסף.