a:

הערך המדד המוסף החודשי, או VAMI, עוקב אחר הביצועים החודשיים של $ 1, 000 תחת פרמטרים היפותטיים. החישוב עבור VAMI כרוך reinvesting את כל הדיבידנדים ו הרכבה כל מחזירה עם נתוני VAMI חודשי החודשי. דמי ניהולם ודמי ניהול מנוכים אף הם, מה שהופך אותו לשיטה רבת ערך של השוואת והערכת מנהלי הקרנות.

הנוסחה לערך החודשי המוסף לחודש הנוכחי היא:
= הקודם VAMI x (1 + שיעור התשואה)

חיסרון אחד ל- VAMI הוא שהוא מסתמך על נתונים שוטפים ומדויקים עבור חישוב, אם כי התפשטות הנתונים הסטטיסטיים הפיננסיים באמצעות האינטרנט הפכה את המידע לקל יותר להשגה. כמו VAMI הוא פשוט לחשב, המשקיעים יכולים להשתמש בו כדי לאמוד אם ההשקעה צפויה להתאים את התשואות הנדרשות שלהם. הם יכולים גם להשוות בין נכסים שונים או כספים ולחפש מגמות בביצועים המצרפיים.

-> ->

VAMI מניח הרכבה חודשית של כל עניין ודיבידנדים, אשר גם מאפשר למשקיעים להבין את עלות ההזדמנות של לא reinvesting את כל התשואות עבור כל אבטחה. זהו מכשיר שימושי להפגין את ערך הזמן של הכסף. לדוגמה, הוא יכול להראות כיצד השקעה היפותטית בתחילת הקמתה של קרן היתה גדלה לעומת להשקיע אותו 10 שנים מאוחר יותר באותה רמה.

נניח שההחזר השנתי על השקעה הוא 10%. VAMI עבור השנה הראשונה הוא 1 $, 100, או עלייה של 10% על הראשונית $ 1, 000. באמצעות מידע זה, המשקיעים יכולים לראות אם מנהל הקרן הוסיף ערך מעבר לתשואות השוק הממוצע. הם יכולים למדוד עלויות הזדמנות, ושימוש בחישובים הפוך, להעריך את התשואה הנדרשת כדי לעמוד יעד הצמיחה בעתיד ההשקעה.