כ- 10% מחברות ניהול הנכסים הן חברות פרטיות. עם זאת, נתון זה מטעה כי רוב החברות הללו מחפשים השקעות של אנשים בעלי ערך גבוה. הסכום הכולל של השקעות הון שיש להם תחת ניהול יכול להסביר כמעט מחצית מכלל הנכסים בניהול.
תעשיית ניהול הנכסים בארצות הברית אחראית באופן מרכזי על כמעט 53 טריליון דולר בנכסים למשקיעים. בהיותו מנחה להשקעות של מיזוג מגוון של יחידים וחברות, ניהול הנכסים מעורב הן ביצירת ההון והן כמתווך לאשראי. בתעשייה נרשמה צמיחה עקבית בעשורים האחרונים, מה שמגביר את היכולות שלה עם מלאי טכנולוגיה ומוצרים חדשים ומספק דרכים חדשות לניהול שירותים פיננסיים. כניסתה של קרן המטבע (ETF) בפרט הרחיבה משמעותית את אפשרויות ניהול תיקי ההשקעות עבור מנהלי הנכסים. ענף ניהול הנכסים משתמש במגוון רחב של אסטרטגיות השקעה מחוץ להזדמנויות המוצעות באופן מסורתי ללקוחות באמצעות בנקים קמעונאיים או חברות ביטוח.
- <->ניתן לסווג את ענף ניהול הנכסים, באופן מדויק יותר מאשר ציבורי או פרטי, בהתאם לסוג הספציפי של החברה. שלוש הקטגוריות העיקריות של חברות הן בנקים, חברות ביטוח וחברות ייעודיות לניהול נכסים. הבנקים בדרך כלל יש חטיבות של ניהול נכסים המאפשרים להם לספק שירותים ללקוחות כגון ניהול עושר או שירותי פרישה, השקעות ושירותי נאמנות. שירותי הבנק עשויים להיות בצורה של חשבונות נפרדים, או באמצעות קרנות נאמנות משותפות או קרנות השקעה קולקטיביות.
מוקד חברות הביטוח הוא תכנון פרישה ומוצרי ההשקעה העיקריים המוצעים על ידי חברות הביטוח משקפים עובדה זו. כדי לפתח ולהרחיב את עסקי ההשקעות שלהם, חברות הביטוח הגדילו באופן משמעותי עובדים של מנהלי הנכסים.
חברות ייעודיות לניהול נכסים מוגדרות על ידי שני מאפיינים עיקריים. ראשית, ניהול הנכסים הוא המוקד היחיד של העסק שלהם, ושנית, הם לא חטיבות של בנקים או חברות ביטוח. חברות ייעודיות לניהול נכסים נותרו ישויות עצמאיות, למרות שהן עשויות להיות חברות בנות של חברות גדולות. כזה הוא במקרה של חברת ניהול הנכסים הגדולה ביותר, Blackrock (BLK), שהינה חברה בת של PNC Financial, חברת אחזקות בנקאית גדולה. למרות שמרבית החברות המסונפות לניהול נכסים רשומות ומוסדרות כיועצות השקעות על ידי רשות ניירות ערך האמריקאית (SEC), חברות אלה אינן מוסדרות באופן דומה לבנקים.זוהי קטגוריה של חברות ייעודיות המכיל את מספר עצום של חברות בבעלות פרטית.
ניתן גם לסווג את חברות ניהול הנכסים לפי סוג הקרן: חברות השקעות רשומות (הכוללות קרנות נאמנות, קרנות קצה סגורות, קרנות להשקעות יחידות ותעודות סל), קרנות פרטיות כגון קרנות גידור או קרנות הון פרטיות , בנק משותף או קרנות קולקטיבית, וחשבונות נפרדים. קרנות פרטיות פטורות בדרך כלל מהרשמת ה- SEC כגופים עסקיים, אך היועצים בקרן נדרשים בדרך כלל להירשם. קרנות הבנק המשותפות והקיבוציות פטורות בדרך כלל מהרשמת ה- SEC, אך הן כפופות לסוכנויות רגולטוריות של הבנק. חשבונות נפרדים הם חשבונות שלגביהם מנהל תיקים בוחר נכסים עבור משקיעים מוסדיים גדולים או אנשים בעלי ערך גבוה תחת הנחיות שהוגדרו בהסכם לניהול נכסים. עם זאת, הלקוחות שומרים על הבעלות הבלעדית על כל הנכסים המנוהלים.
מה המשמעות של חברות בבורסה של ניו יורק, ומדוע היא מכונה "בעלות על מושב"?
בעלות על מושב בבורסה של ניו יורק (NYSE) מאפשרת לאדם לסחור על הרצפה של חילופי, או כסוכן עבור מישהו אחר (ברוקר קומה) או עבור החשבון האישי של עצמו (סוחר קומה ). מחירים עבור המושבים על חילופי נקבעים על ידי היצע וביקוש, והם נע בין $ 4, 000 ל מעל $ 2, 500, 000.
מי מעסיק את המומחים בבורסה של ניו יורק (NYSE)? האם הם עובדים עבור עצמם, עבור NYSE או עבור חברות ברוקרים?
מומחים הם אנשים בקומת המסחר של חילופי, כגון NYSE, המחזיקים מלאי של מניות מסוימות. תפקיד של מומחה הוא לא רק כדי להתאים קונים ומוכרים, אלא גם כדי לשמור על המלאי עבור עצמו או שלה, כי ניתן להשתמש כדי להעביר את השוק במהלך תקופה של נזילות.
כיצד ההשקעה בתעשיית התעופה שונה עבור חברות פרטיות לעומת חברות בבעלות ממשלתית?
לחקור את הזדמנויות ההשקעה המוצגות על ידי חברות תעופה ציבוריות ופרטיות. למידע נוסף על חלק מהסיכונים והתועלות של כל מגזר.