a:

שתי הסיבות העיקריות מדוע קרנות נאמנות שונות יש מינימום השקעה שונים הם חיסכון בעלויות ואת זמינות הקרן למשקיעים.

זמינות למשקיעים קטנים יותר

קרנות נאמנות חברות להרוויח כסף על בסיס רמות הנכסים שלהם תחת ניהול (AUM). יותר כסף מנוהל שווה שכר גבוה יותר עבור קרן החברה. ישנן עלויות קבועות הקשורות פתיחת חשבונות ותחזוקה, וחברות קרובות בסופו של דבר להפסיד כסף על חשבונות איזון נמוך. חברות השקעה דורשות השקעה ראשונית מינימלית כדי להבטיח את הרווחיות של חשבונות כאלה.

החיסרון של מדיניות זו היא כי היא נוטה להגביל את הזמינות של קרנות נאמנות למשקיעים קטנים. כמה קרנות נאמנות קרנות להציע קרנות כמו מנהיגי הפסד כדי לצבור משקיעים חדשים בתקווה שהם יגדל לתוך משקיעים גדולים לאורך זמן. רוב קרנות נאמנות ואנגארד, למשל, יש $ 3, 000 מינימום השקעות ראשוניות, אבל קרן ואנגארד סטאר זמין רק עבור $ 1, 000.

שיעורי שיתוף שונים

קרנות נאמנות רבות לבוא עם שיעורים שונים לשתף. אלה נבדלים בדרך כלל על ידי מינימום השקעה שונים מבנים דמי שונים. חברות קרנות נאמנות מציעות שיעורי מניות עם יחס הוצאות שנתי נמוך יותר למשקיעים שיש להם יותר סכומי כסף להשקעה. מאז חברות השקעה יכול לנהל כמויות גדולות דולר יותר חסכונית והם רוצים למשוך השקעות גדולות יותר לחברות שלהם, הם מציעים שיעורים פחות יקר לשתף אנשים עשירים. בעלי המניות, בתורם, לשמור על ההשקעות שלהם בכיסים שלהם.

לדוגמה, קרן הוואנגארד 500 כוללת שלושה סוגים שונים של מניות: מחלקת מניות המשקיעים, מחלקת מניות אדמירל ומחלקת המניות המוסדית. המשקיעים המניות בכיתה דורש מינימום $ 3, 000 וחיובים 0. 17% החל בפברואר 2016. אדמירל המניות בכיתה דורש 10 $ 000 מינימום אבל החיובים 0. 05%. מחלקת המניות המוסדית, המשמשת לעתים קרובות עבור תוכניות פרישה ולקוחות גדולים, דורשת מינימום של 5 מיליון דולר וחיובים 0. 04%.