בתקופה של ריביות נמוכות, השקעות נדל"ן להשקעה (REITs) - תיק מאובטח של נכסים - מציעים את פוטנציאל ההכנסה הגדול של הנדל"ן בשילוב עם נזילות של מניות. קרן סלולר (ETF), המחזיקה בסלים של ניירות ערך אלה, מציעה דרך נזילה וזולה במיוחד להשקעה בתחום נכסי הנדל"ן.

עם REIT, המשקיעים קונים מניות ומקבלים דיבידנדים בתשלום, ומקוצרים תשואה כוללת המבוססת רק על הסכום שהם השקיעו. למרות החזרות הם פחות, למשל, בעלות על הבניין כולו לקצור את כל ההכנסות ממנו, הסיכון הוא נמוך יותר, יותר מדי. קרן השקעות ריט משקיעה בכמה חברות נדל"ן בעלות נכסים בבת אחת, וכמובן, הגיוון הזה מקטין עוד יותר את החשיפה של המשקיע (בעוד שהאדם הרוכש נכס הוא מהמר על נכס אחד בלבד). בנוסף, הוא מציע הזדמנות להיכנס הנדל"ן מבלי להיות בעל הבית או שותף בקבוצת השקעות.

בחרנו את חמשת הקרנות המובילות בבורסה לניירות ערך (ETF) על בסיס הנכסים המנוהלים (AUM) נכון ל -15 באוגוסט 2017. הם מפורטים להלן מהגדולים לקטנים. הערכנו את גישות ההשקעה של כל קרן, כך שהמשקיעים יכולים לערוך השוואות בין סגנון ותוצאות. (ראה גם: 4 מגמות נדל"ן עבור 2017 המשקיעים צריכים להיות מודעים. )

1. ואנגארד REIT ETF (VNQ VNQVanguard REIT83 80 + 0 85% Created with Highstock 4. 2. 6 )

ההימור הטוב ביותר עבור המשקיעים טירון ביותר הוא להישאר ממוקדים U. S. ולקנות לתוך החברות הציבוריות הגדולות. VNQ נמצאת בראש הרשימה עבור חשיפה רחבה ומגווגת ושיעור הוצאות סביר מאוד. בעוד המטרה העיקרית היא הכנסה גבוהה, המשקיעים עשויים לראות הערכה בערך הכולל, גם.

הקרן עוקבת אחר מדד שמודד את ביצועי ה- REIT; המניות הספציפיות המוחזקות על ידה הינן חלק ממדד ה - MSCI US REIT, והן משוקללות באופן דומה למשקלות במדד. חמשת האחזקות בדרך כלל מייצגים את "מי הוא" של מפעילי ה- REIT הגדולים ביותר שם בחוץ, כולל שחקנים כגון Simon Property Group (SPG SPGSimon Property Group Inc44. 54-0 30% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ), אחסון ציבורי (PSA PSAPublic Storage 211 96 + 1. 43% Created with Highstock 4. 2. 6 > << PLDPrologis Inc66 35 + 0 12% Created with Highstock 4. 2. 6 ) ו- ונטאס (VTR VTRVentas Inc64 41 + 0% 48% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ).

ממוצע. נפח: 3, 644, 438 נכסים נטו: 64 $.59% תשואה: 3. 82% יחס ההוצאות (נטו): 0. 12% > 2. iShares U. S. Real Estate ETF (IYR IYRiSh US Re 81/81 43% Created with Highstock 4. 2. < ) כפי שהשם מרמז, IYR הוא מומחה מקומי נוסף. הקרן משקיעה בעיקר ב - REITs ומנסה לשמור על 90% מנכסיה בניירות ערך הנמצאים במדד דאו ג 'ונס. החברות המיוצגות על ידי ניירות ערך אלה עשויות להיות גדולות, כובע בינוני או כובע קטן, אבל הדגש נוטה להיות על השחקנים הגדולים. אחוז הנכסים בגודל מסוים של חברה תלוי במדד הבסיסי. מנהלי הקרנות שלה עשויים לשנות את תמהיל האחזקות כדי לשקף באופן הדוק יותר את הביצועים של הסמן.

ממוצע. נפח: 6, 404, 896

• נכסים נטו: $ 4. 2%
• תשואה: 4%
• תשואה: תשואה של 79%
• יחס ההוצאות (נטו): 0. 44% > 3. iShares Cohen & Steers REIT ETF (ICF
• ICFiSh Coh & St REIT102 04 + 0 94%
• Created with Highstock 4. 2. 6

) הקרן הזו מחפשת תוצאות דומות לנדל"ן כהן וסטירס אשר מורכב ברובו מ - REIT. הקרן משקיעה לפחות 90% מנכסיה באותן קרנות ה - REIT, או בתקבולי פיקדון המייצגים את ה - REIT. בפרט, ICF מחפש חברות אשר ניתן לרכוש או לרכוש חברות אחרות כחלק מאיחוד של ענף הנדל"ן. ממוצע. נפח: 158, 536 נכסים נטו: $ 3. 27%

P / E יחס (TTM): 2. 96

תשואה: 3. 82%

• תשואה: 4. 10%
• יחס ההוצאות (נטו): 0. 34% > 4. שוואש US US REIT ETF (SCHH
• SCHHSchwab ST US Tr41 40 + 0 93%
• Created with Highstock 4. <6
• )
• SCHH משקיעה ב- REIT , אך עשויים להשקיע באחרים שאינם נכללים גם במדד. בין קרנות ה - REIT המהוות חלק מהמדד, הקרן מקצה משקלים הדומים למשקלים במדד.

ממוצע. נפח: 437, 425 נכסים נטו: $ 3. 57% תשואה מתחילת השנה: 14% יחס ההוצאות (נטו): 0. 07% > 5. SPRDR דאו ג 'ונס REIT ETF (RWR

RWR RJRSPDR DJ REIT93 04 + 0 79%

• נוצר עם Highstock 4. 2. 6
• )
• RWR משתמש מדד דאו ג' ונס US Select בחר כ אמת המידה שלה . יש הרבה חפיפה עם VNQ, אבל שלה. 25% יחס הוצאות עושה את זה יותר נזיל עלות נמוכה יותר. מנהלי הכספים מנסים להשקיע בניירות ערך שקשריהם קשורים קשר הדוק לאחזקות הנדל"ן של כל חברה, ונמנעים מחברות המוערכות על בסיס שיקולים שאינם במקרקעין.
• ממוצע. כרך: 163, 755
• נכסים נטו: 3 מיליארד דולר
• יחס P / E (TTM): N / A

תשואה: 3. 95% YTD Return: 2. 00% Expense יחס (נטו): 0. 25% אחר אפשרויות REIT

תחשוב קטן:

• למרות שהם מציעים סיכון יותר, חברות REIT קטן יש הזדמנות לגדול מהר יותר מאשר השחקנים הגדולים בענף. לשם כך, הקודם <14 + 0. 41%
• Created with Highstock 4. 2. 6
• ) נבנה כדי לקבל לפחות 90% מנכסיה במחזיקים קטנים ובינוניים במדד ה - KBW פרימיום תשואת EQUTY REIT (בנאסד ק ") שם הקרן. התשואה הנוכחית מרשימה ב -7.7%, אם כי יחס ההוצאות עולה שם ב -35%. סך הנכסים גם קטן יחסית בסביבות 90 מיליון דולר, מה שעלול להפוך את הנזילות דאגה למשקיעים מסוימים.
• עבור גלובלי:
• נדל"ן מחוץ ל U. S יש סיכויי צמיחה הגון גם כן. ולמרות שלרובם אין שוק מפותח כמו שוק ה - REIT ב - U.S, הצמיחה יכולה להיות חזקה יותר, כמו בשווקים מתעוררים מסוימים או באירופה, הנמצאים בשלבים הראשונים של ההתאוששות הכלכלית. כדי להשלים את VNQ מפורט לעיל, ואנגארד מבחינה לוגית מציעה את
• ואנגארד גלובל לשעבר U. S. Real Estate ETF

(VNQI VNQIVN Glbl Exus RE59 60-0 48% Created with Highstock 4. 2. 6 ). יש לה מעל 5 מיליארד דולר בנכסים ו -3% תשואה. יחס ההוצאה הוא 0. 15%, סביר מאוד בהתחשב בכך קרנות בינלאומיות בדרך כלל תשלום יותר המקומי אלה.

אלטרנטיבה פעילה:

• רוב תעודות הסל פשוט משקפות את המדד הבסיסי שלהן, אבל יש קרן אחת שמנסה לנהל באופן אקטיבי את החשיפה שלה.
• PowerShares Active ארה"ב תיק השקעות
• > התשואה היא קטנה ב 2.% 6, כמו גם את רמות הנכס של $ 23. 8 מיליון דולר. יחס ההוצאות פעיל יותר גם ב- 0. 80%, אך המשקיעים יכולים להחזיר אותו עם תקופה יציבה של ביצועים טובים יותר מהמדד (מדד ה- FTSE NAREIT All Equity REITs Index).
• השורה התחתונה
• המשקיעים לא צריך לגייס תשלומים גדולים למטה להיכנס הנדל"ן. תעודות הסל הנ "ל מציעות למשקיעים הזדמנות להשתתף בשוק הנדל" ן ללא חוב, מקדמות, אוספי שכירות, ניהול נכסים או נטל אחר של בעלות. והם מבודדים באופן סביר מהסיכון. ריטס עצמם מחזיקים נכסים רבים /, ו REIT תעודות סל להחזיק ריטים רבים, כך המשקיעים מוגנים היטב מפני הפסדים עקב כשל אחד רכוש. אבל רק במקרה, ייתכן שתרצה גם לבדוק
• 3 הפוך ריט תעודות סל עבור התערבות נגד נדל"ן

.