עם שוק המניות U. צפוי לסיים את הרבעון הראשון של 2016 באדום, משקיעים רבים עברו השקעות מוכווני דיבידנד עבור הגנה כלשהי. דיבידנדים מספקים גידור כנגד הסיכון והתנודתיות, וכן מספקים לפחות חלק מההכנסות למשקיעים בתקופה שבה שוק המניות נמצא בשלב של תיקון דוחה ולא מספק רווחי הון. שערי חליפין (ETF) הם בחירה פופולרית בקרב המשקיעים המעדיפים עלות נמוכה פירושו להשיג חשיפה למגוון רחב של מניות המשלמות דיבידנדים.

ישנם מספר גורמים שיש לקחת בחשבון בעת ​​בחירת ETF מונחה דיבידנד. כמה תעודות סל עוקבות אחר אינדקסים שהם דיבידנדים משוקללים, כלומר הם מעדיפים מניות שמשלמות את הסכום הגבוה ביותר של דיבידנד במזומן בפועל. תעודות סל אחרות משוקללות תשואות דיבידנד, כלומר, הן מעדיפות מניות עם התשואה הגבוהה ביותר, ללא קשר לשאלה אם זה מתורגם לדיבידנד במזומן הגדול ביותר. אחרים עדיין משוקללים על ידי גורמים טכניים או יסודיים מחוץ לדיבידנדים. גורם נוסף שיש לקחת בחשבון בבחירה של תעודות סל מוכוונות דיבידנד הוא האם הוא ממוקד יותר בחברות דיבידנד עקביות או בחברות בעלות הדיבידנד הגבוהות ביותר, בין אם נמדדות בכסף או בתשואה, ללא קשר לדיבידנדים שלהן.

שתי קרנות דיבידנד שסווגו הן תעודות סל דיבידנדיות והן תעודות סל עצומות, הן ניצחון CEMP US EQ הכנסות משופרת תנודתיות משוקלל ETF ו WisdomTree LargeCap דיבידנד הקרן.

ניצחון CEMP US EQ הכנסה משופרת תנודתיות משוקלל

ניצחון CEMP ארה"ב EQ הכנסה משופרת התנודתיות משוקלל ETF (NASDAQ: CDC CDCVictory Ptfs II44 98 + 0% 07 Created with Highstock 4. 2. 6 ) הושק על ידי ויקטורי קפיטל ניהול בשנת 2014. יש לו 108 $. 4 מיליון דולר בסך הנכסים המנוהלים (AUM). הוא עוקב אחר קמעונאות קמעונאית CEMP של קמעונאית קמעונאית אמריקאית, שמורכבת מ -100 מניות בעלות תשואה גבוהה, שנבחרו מתוך 500 המניות הגדולות של U. S., הנמדדות על ידי רווחים ותנודתיות. בחירה זו מהווה גישה אסטרטגית לבטא, שהיא בעצם כל תהליך סינון, סינון או פקטורינג מיוחד שנועד לשפר את יכולת הקרן לבצע ביצועים טובים יותר על השוק. כלי עזר הם המגזר המיוצג ביותר בקרן, המהווים 24% מהתיק, ואחריהם מניות פיננסיות ב -19% ומחזורי הצרכן ב -15%. שלוש האחזקות העיקריות של תיק ההשקעות הן חברת קוקה קולה (CSE KOCoca-Cola Co45 68% 64% Created with Highstock 4. 2. 6 ), AT & T Inc. (NYSE : T TAT & T Inc 32. 76% 64% Created with Highstock 4. 2. 6 ) ו- American Financial Group Inc.(סימול: AFG AFGAmerican Financial Group Inc103 54 + 0 76% Created with Highstock 4. 2. 6 ). שיעור מחזורי המסחר השנתי הוא 17%.

יחס ההוצאות של הקרן הוא 0. 35%, הרבה מתחת לערך גדול הערך הממוצע של 0. 55%. תשואת הדיבידנד עומדת על 3.%. התשואה לשנה אחת עבור הקרן היא 5. 84%, הרבה יותר טוב מאשר הקטגוריה הממוצע 0. 41%. שנה עד כה (נכון לסוף חודש מרץ), גם בסוף חודש מאי, 2016 היתה הקרן טובה מביצועי תשואה של 16% לעומת הקטגוריה הממוצעת 2. 93%.

קרן זו מתאימה למשקיעים המבקשים להתמקד בדיבידנדים, ומעדיפים גם את ניסיונות האינדקס הביטאיים של הקרן לבצע ביצועים טובים יותר משוק ההון העצמי.

WisdomTree LargeCap דיבידנד תעודות סל

WISdomTree השיקה את קרן דיבידנד LargeCap (NYSEARCA: DLN DLNWT US LrgCap88 61% 14% Created with Highstock 4. 2. 6 ) בשנת 2006 הקרן כוללת 1 $. 7 מיליארד דולר בסך הנכסים. הוא עוקב אחר דיבידנד המשוקלל בדיבידנד WisdomTree מדד דיבידנד גדול, המורכב מ 300 החברות הגדולות U. S עם שיא של דיבידנדים לשלם באופן קבוע, משוקלל באופן יחסי את סכומי ההחזר הצפוי שלהם דיבידנד במזומן. גישת הבחירה הזו מובילה את אחיזתה של הקרן במניות גדולות ויציבות בשוק הדיבידנדים החזק ביותר. מניות הגנת הצרכן היוו 15% מהתיק, ואחריהן מניות של המגזר הפיננסי ב -13%. ענפי הבריאות, התעשיינים והאנרגיה מהווים כ - 11% מנכסי התיק. שלושת האחזקות המובילות בקרן זו הן אקסון מוביל (NYSE: XOM XOMExxon Mobil Corp. 49 + 0 37% Created with Highstock 4. 2. 6 ), AT & T ו- Microsoft Corp. (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84 16 + 0 02% Created with Highstock 4. 2. 6 ). יחס מחזור תיקי המניות נמוך ב -12%.

יחס ההוצאות של הקרן הוא נמוך במיוחד ב 0. 28%. הוא מציע תשואת דיבידנד של 2.88%. התשואה השנתית הממוצעת שלה ל - 5 שנים עומדת על .11% 85%, מעט מעל 11%. התשואה לשנה אחת עומדת על כ -18%, ובמהלך השנה הקרן עלתה ל -2.7%.

קרן זו מתאימה ביותר למשקיעים הנוחים יותר עם קרן בעלת עבר מתמשך יותר, ומעדיפים את הגישה האסטרטגית של הקרן על ידי שימוש במדד משוקלל דיבידנד שמטרתו לשלוט בסיכון ולא על מנת למקסם את הרווח.

השוואה בין שני תעודות הסל

בחירה בין שתי קרנות אלה מסתכמת בהעדפת משקיעים למטרות השקעה וסובלנות סיכון. ניצחון ETF יש בביצועיו על ETF חוכמה במהלך קיומו קצר, אבל חסר את המסלול שהוקם של WisdomTree. היא גם חושפת משקיע לסיכון גבוה יחסית. עם זאת, בהשוואת ראש-אל-פנים, ניצחון ה- ETF של הניצחון בבירור הוא בעל ביצועים גבוהים יותר עם תשואת הדיבידנד הגבוהה יותר של 07%, ועלייה משמעותית של תשואה שנתית של 5. 84%.

קרן WisdomTree מחזיקה את הקצה במונחים של יחס ההוצאות, 0. 28% לעומת 0. 35%, ושיעור תחלופה נמוך יותר של 12%, אך אין זה סביר כי הבדלים אלה גדולים מספיק כדי להשפיע על המשקיעים על הגישה האסטרטגית הבסיסית הבסיסית של ניצחון CEMP US EQ הכנסה משופרת התנודתיות משוקלל ETF.