a:

קרנות נאמנות מדורגות על סמך מספר גורמים, כגון ביצועי עבר, יחסי הוצאות ומחירי סיכונים. חברות דירוג קרנות הנאמנות המובילות הן Lipper, Morningstar ו- S & P Capital IQ; כל אחת משתמשת במתודולוגיות שונות במקצת כדי להגיע לדירוג הסופי שלה.

Lipper

Lipper משתמש בחמישה מדדים מרכזיים כבסיס: החזרה כוללת, תשואה עקבית, שימור, הוצאות ויעילות מס. כל קרן מושווה אז לקבוצת התייחסות של עמיתים לתקופות של שלוש, חמש, עשר שנים וסה"כ. הדירוג של חמישה שלבים משמש במרווחים ישרים של 20%, כאשר 20% המובילים הם "Lipper Leaders". הבא 20% לקבל דירוגים של ארבעה, אז שלושה וכן הלאה.

-> ->

Morningstar

Morningstar משתמשת גם בדירוג 5 שלבים, אבל רק את 10% העליון מקבל את הציון הגבוה ביותר. כמו כן, רק 10% התחתונה מקבל את כוכב אחד חשש. המדדים הבסיסיים דומים לליפר, אם כי יש לציין כי מורנינגסטאר שינתה את גישתה להערכת הסיכון לאחר ההתמוטטות של דוט-קום בתחילת שנות ה -2000. נכון לשנת 2015, זה נותן משקל הרבה יותר ליציבות וביצועים עקביים תוך הענשה תנודות מתוזמנות.

- S & P> P S & P Capital IQ

S & P נכנס למשחק הדירוג בסוף 2009, אבל כבר עלה להיות שחקן רציני בתחום קרנות הנאמנות דירוג. S & P Capital IQ מקבלת השקפה הוליסטית על קרנות המשתמשות בקריטריונים שונים במקצת, בהתאם לסוג הנכס, אשר S & P מעניקה דירוג הוגן ומדויק יותר מאשר הגישה המסורתית לקובצי cookie. שלושת המדדים העיקריים הם ביצועים, סיכונים ועלויות יחסיות, שנצפו מנקודות מבט של שנה ושלוש. אלה מושווים אז על סולם ממוצע משוקלל, שבו 25% העליון לקבל דירוגים "חיובי", באמצע 25-75% לקבל דירוגים "נייטרלי" ואת 25% התחתונה לקבל דירוגים "שליליים".

-> -