המשקיעים נהרו לאג"ח בעלות תשואה גבוהה, בניסיון למצוא ביצועים טובים יותר מאלה שאג"ח ממשלתיות יכולות להציע. הפדרל ריזרב שומר על שערי הריבית כמעט אפס בעקבות המשבר הפיננסי 2008, אשר הפחית את התשואות על ניירות ערך קבועים יותר שמרני הממשלה הכנסה.

משקיעים רבים מחפשים תשואה גבוהה אג"ח עבור תשואות גבוהות יותר על ההשקעות שלהם. אג"ח בעלות תשואה גבוהה כרוכות בסיכון גבוה יותר מאשר איגרות חוב ממשלתיות. עם זאת, חלק מהמשקיעים נוחים יותר לקחת על עצמם את הסיכון הזה מאשר להתמודד עם התנודתיות הנוכחית של שוק המניות.

-> ->

אג"ח עם תשואה גבוהה

איגרות חוב מסוג "דירוג השקעה" נושאות דירוגים גבוהים מסוכנויות דירוג האשראי. אג"ח אלו מתחת לדירוג מסוים מוגדרות כאג"ח בעלות תשואה גבוהה, הידועות גם בשם אג"ח זבל. לאג"ח אלו יש סיכונים גדולים יותר. קיים סיכון גבוה יותר לברירת מחדל, כמו גם סיכון ריבית גבוה יותר. הפדרל ריזרב צפוי להעלות את הריבית בסוף 2015 או בתחילת 2016. זה יכול להיות השפעה שלילית על מחירי תשואה גבוהה אג"ח. עם זאת, עדיין יש פער התשואה הגון של איגרות חוב תשואות גבוהות מעל Treasurys - וכמה אפשרויות עבור קרנות נאמנות תשואה גבוהה תשואה גבוהה, תעודות סל (ETF).

-> ->

קרן פידליטי קפיטל & הכנסה

קרן פידליטי קפיטל & הכנסה משקיעה הן הון עצמי החוב, עם דגש על איכות נמוכה חוב. הקרן מתמקדת גם בחברות הנמצאות בקשיים כלכליים. הקרן הוקמה בשנת 1977. יש לה 10 דולר. 7 מיליארד דולר בניהול נכסים (AUM) החל מאוקטובר 2015. היא משלמת תשואה של 4%. לאגרות החוב בתיק הקרן יש פדיון משוקלל ממוצע של 6 שנים. 4 שנים עם תקופה של 4 שנים. זהו משך נמוך יותר, המצביע על כך שלאיגרות החוב יש פחות חשיפה לסיכון מעליית ריבית. לקרן יש יחס הוצאות סביר של 0. 72%. עם זאת, יש גם 1% דמי הפדיון ודמי ניהול של 56%. זה דורש השקעה ראשונית של לפחות 2 $, 500.

- 10 ->

10 החזקות של קרן פידליטי קפיטל & הכנסה 10 כוללים מכשירים הכנסה קבועה מחברות אנרגיה, חברות פיננסיות, ומניות מ CDW ו Skyworks פתרונות, שניהם בתחום הטכנולוגיה. ל -10 האחזקות המובילות יש משקל תיק של כ -46%. הקרן השיגה תשואה של 9. 97% מאז היווסדה החל בנובמבר 2015.

ואנגארד תשואה גבוהה קרן מניות משקיעים

ואנגארד גבוהה תשואה הקרן מתמקדת החוב של החברה עם דירוג אשראי נמוך יותר. מנהל הקרן מחפש אג"ח זבל באיכות גבוהה יותר. ואנגארד קובע כי גישה זו נועדה להחזיר הכנסה עקבית תוך מזעור ברירות המחדל ואת ההפסד העיקרי.לקרן יש תנודתיות גבוהה יותר, קרובה יותר לזו של שוק המניות.

לקרן יש יחס הוצאה של 0. 23%, שהוא נמוך מהיחס הממוצע של קרנות דומות. זה דורש השקעה מינימלית של $ 3, 000. הקרן יש נכסים נטו של $ 17. 9 מיליארד דולר עם תשואה של 5. 25% החל מנובמבר 2015. יש 416 איגרות חוב בתיק, עם תקופת פירעון ממוצעת של 5 שנים. 4 שנים ומח"מ ממוצע של 4 שנים.

וואנגארד גבוהה תשואה קרן תאגידים מחזיקה 2. 9% מהתיק שלה אג"ח ממשלתיות U. אג"ח עם דירוג האשראי של Ba2 יש תיק ניפוח הגדול ביותר של 19. 8%, ואחריו אג"ח עם דירוג האשראי B1 עם שקלול של 16%. לפירוט ענפי, ענף הטלקומוניקציה הוא בעל המשקל הכבד ביותר ב -21%. זה אחריו המגזר הפיננסי עם משקל 14% 14. המגזר הלא צרכני הצרכני הוא השלישי עם שקלול של 13%.

BlackRock גבוהה תשואה בונד הקרן

BlackRock גבוהה תשואה קרן בונד משקיעה איגרות חוב שאינם השקעה עם חלויות של 10 שנים או פחות. לפחות 80% מהנכסים מושקעים באג"ח בעלות תשואה גבוהה, הכוללות ניירות ערך המירים ומובטחים. לקרן 17 מיליארד דולר ב- AUM עם תשואה של 5. 54% החל מחודש נובמבר 2015. הקרן החלה לסחור בשנת 1998. לאגרות החוב בקרן יש ממוצע משוקלל של 5 שנים, ומשך אפקטיבי של 3.98 שנים.

כ -41% מהחזקות של קרן בלק-רוק גבוהה יש דירוג של B, עם עוד 27. 7% מהחזקות שלה יש דירוג BB. לקרן יש יותר מ 1, 200 אחזקות בתיק שלה עם יחס הוצאות של 0. 62%. הקרן מפיצה את התשואות על בסיס חודשי.

SPDR ברקליס תשואה גבוהה בונד ETF

תעודות סל המשקיעות באג"ח בעלות תשואה גבוהה עשויות להיות מתאימות למשקיעים המעוניינים להימנע מעומס המכירות היקר וכמויות ההשקעה המינימליות הקשורות בדרך כלל להשקעה בקרנות נאמנות. ה- SPRDR Barclays High Yield Bond ETF (NYSEARCA: JNK JNKSPDR BLmbrg Brc37 01 + 0% 07% Created with Highstock 4. 2. 6 ) עוקב אחר הביצועים של מדד ה- Barkel's High Yield . לקרן נכסים נטו של 10 מיליארד דולר ומשלמת תשואת דיבידנד של כ -92% החל מחודש אוקטובר 2015. לאגרות החוב בקרן פדיון ממוצע של 6. 14 שנים ומשך שינוי של 4. 36 שנים. לקרן 767 אחזקות עם יחס הוצאה ברוטו של 0. 4%.

הקצאת המגזר הגדולה ביותר לקרן היא ענף התעשייה, עם משקל של 88%. זה אחריו המגזר הפיננסי, עם שקלול של 8%. המגזר העסקי מגיע למקום השלישי ב -3.1%. מבחינת איכות ההחזקות, 40% מהחזקות מדורגות בדירוג BB עם 45% בדירוג B. בסביבות 38% מאגרות החוב קיימות חלויות של 5-7 שנים, כאשר 31% מאגרות החוב עומדות לפירעון של 7 עד 10 שנים.

iShares iBoxx $> תשואה גבוהה של איגרות חוב של אג"ח>

iShares iBoxx $ תשואה גבוהה של אג"ח ממשלתיות (NYSEARCA: HYG HYGiSh iBoxx HYCB87 95% 05% Created with Highstock 4. 2. 6 ) הוא עוד איגרת חוב בעלת תשואה גבוהה.הקרן מספקת חשיפה רחבה לאג"ח קונצרניות בעלות תשואה גבוהה. יש לה נכסים נטו של מעל 15 מיליארד דולר ומשלמת תשואה של כ -5% 5 בנובמבר 2015. הקרן יש 1, 025 אחזקות יחס ההוצאות של 0. 5%.

לקרן זו יש גרעון ביתא של 0. 34, דבר המעיד על כך שיש לה תנודתיות גדולה יותר מכמה קרנות אג"ח שמרניות יותר. לאחזקות הקרן תקופת אפקטיביות של .4 18 שנים ופדיון משוקלל ממוצע של 5 שנים. הקרן החלה לסחור בשנת 2007.