בכל הנוגע לניתוח השקעות, דירוג האשראי ומחקרי ההון מתייחסים להערכות שווי שונות המשמשות לסוגים שונים של השקעות. דירוג האשראי משמש למכשירים מבוססי חוב; בדיוק כמו דירוג האשראי בודדים מייצגים את הסבירות של החזר הצרכן, דירוג האשראי ההשקעה מייצגים את הסבירות הגוף המנפיק יהיה להחזיר את המשקיעים. מחקר ההון מתייחס לניירות ערך שאינם חוב, כגון מניות החברה. מחקר השוויון משמש לניחוש האפשרות לייסוף נכסים, תשלומי דיבידנדים והערכות שווי אחרות.
לא דירוג האשראי ולא מחקר המניות נועדו לשמש המלצות לרכישת השקעה מסוימת; אלא הם רק תשומות המשמשות את המשקיעים להעריך ולהשוות השקעות. אסטרטגיית ההשקעה שלך צריכה להתבסס על מספר גורמים נוספים, כולל אופק הזמן שלך וסובלנות הסיכון.
דירוג אשראי להשקעה
קיימות שלוש סוכנויות דירוג אשראי עיקריות למוצרי השקעה: Moody's, Standard & Poor או S & P ו- Fitch. סוכנויות אלו אחראיות ליותר מ -90% מדירוג האשראי הנקוב עבור מכשירי חוב גלובלי. דירוג האשראי מוקצה לחוב לטווח קצר, חוב לטווח ארוך, ניירות ערך, הלוואות עסקיות ומניות מועדפות. בשל אופיו של מודל עסקי ביטוח, מועברים גם דירוגי אשראי לחברות ביטוח על מנת להעריך את יכולתן לעמוד בהתחייבויותיהן לתביעות ביטוח.
דירוג האשראי בעולם ההשקעות מיוצגים בדרך כלל על ידי אותיות, לא מספרים כמו עם ציונים האשראי הצרכני. האותיות המדויקות משתנות בין סוגי ההשקעות לבין סוכנות דירוג האשראי המנפיקה. לדוגמה, דירוגים של S & P לחובות לטווח ארוך נעים בין "AAA" ל - "D", החל מ הבטוחה ל ספקולטיבית ביותר. דירוגים מוחלים על חובות ספציפיות חוב או מנפיקים החוב בכללותו יכול להיות שדרוג לאחור או לשדרג אם הנסיבות או המידע משתנה.
השקעות הון המניות
לא כל מחקר הון בקלות להשוות. המחקר המוצע על ידי חברות ברוקרים הגדולות, או "מחקר וול סטריט", הוא בדרך כלל מאוד ממוקד על השקעות הון עצמי גדולות ונזילות. ישנן סיבות רבות לכך, אבל אולי הגורם המשמעותי ביותר הוא ניתוח מניות שווי גדול נוטה להיות רווחית יותר. אחרי הכל, משקיעים גדולים משלמים ביותר עבור המחקר. חברות מחקר קטנות יותר, עצמאיות, מספקות חלק ניכר מהמחקרים על השקעות הון אחרות, לפעמים על בסיס בסיס דמי. מידע זה יכול להיות קשה יותר להשיג, אם כי התפשטות של ניתוח מבוסס אינטרנט סייעה להפוך ניתוח נרחב יותר.
מחקר אקוויטי מתמקד בפוטנציאל הסיכון של החזר ההשקעה.בתיאוריה, המניות מסוכנות יותר ממכשירי חוב. המחקר גם נוטה להתמחות לקטגוריות של נכסים, כגון "כרייה", "טיפול רפואי", "קמעונאות" וכו '. מחקר הון יכול להיות גם כמותי ו / או יותר ניואנס, כדי לספק תובנה לגבי שני משתנים ספציפיים לחברה סקטורים או משתני שוק. הן דירוג האשראי והן מחקר ההון הם כלים שימושיים וחשובים העומדים לרשות המשקיעים, אך אין להתייחס אליהם כאל קץ-הכל עבור קבלת החלטות השקעה.
מה ההבדל בין עלות ההון לבין עלות ההון?
לקרוא על כמה מההבדלים בין עלות ההון העצמי של החברה לבין עלות ההון שלה, שני מדדים של התשואות הנדרשות על ההון שגויס.
מה ההבדל בין דירוג האשראי ואת ניקוד האשראי?
ללמוד על ההבדלים בין דירוג האשראי לבין ציונים האשראי, ולסקור כיצד אלה ביטויים של אשראי נוצרים.
מה ההבדל בין ניקוד האשראי לבין היסטוריית האשראי?
לבדוק את ההבדלים בין ניקוד האשראי ואת היסטוריית האשראי, וללמוד כיצד היסטוריית האשראי שלך משמש ליצירת ניקוד האשראי שלך.