מדיניות הפדרל ריזרב של כסף חסרת תקדים מאז המשבר הפיננסי בשנת 2008 יצר אימה עבור גמלאים רבים המשמשים לגלגול על תעודות פיקדון (תקליטורים) כאשר התנאים שלהם הסתיים. לפני 2008, זו היתה טקטיקה של סיכון נמוך שהניבו תשואות שהניבו את האינפלציה ושמרו על רמת לחץ של גמלאים עד למינימום.

בחודש דצמבר 2015, ג 'נט ילן סוף סוף לקח את הצעד של העלאת הריבית הפדרלית בשיעור של 25%. זה כל כך זעיר, עם זאת, כי זה יהיה השפעה קטנה על השקעות הכנסה קבועה. מציאת מקום בטוח עבור פרישה כסף בשנת 2016 עדיין לא יהיה קל, אבל יש כמה חלופות לשקול.

-> ->

קצבאות מיידי

קצבה מיידית נוצרת כאשר גמלאי מפקיד סכום חד פעמי של מזומנים עם חברת ביטוח, יצירת זרם הכנסות שיימשך לתקופה של זמן על בסיס הבחירה של גמלאי . לדוגמה, זה יכול להיות עבור החיים של גמלאי עם תשלומים מסתיימת על מותו. שנית, התקופה יכולה להיות תשלומים לכל החיים של הגמלאי ואת בן זוגו כל עוד אחד מהם חי. יתר על כן, תקופת התשלומים ניתן לבחור האחרון "תקופה מסוימת", תקופה מסוימת של שנים, כאשר התשלום ימשיך עד תום. קצבה זו נבנית באותו אופן כמו פוליסת ביטוח חיים, על בסיס מגדר ותאריך הלידה של הגמלאי.

זרם ההכנסות הגבוה ביותר לקצבה מיידית מתקבל על ידי גמלאי אשר בוחר באפשרות חיים ("חיים בלבד") ללא מוטב לקבל תשלומים נוספים לאחר מותו. הסיכון, כמובן, הוא כי גמלאי ימות הרבה לפני התחזיות טבלאות אקטואריות. זרם הכנסות מסתיים לפני סכום חד פעמי הוא שילם אי פעם, ואת חברת הביטוח מנצחת. כל תשלום הכנסה כולל הן ריבית והן תשואה של פרמיה, ולכן רק מרכיב הריבית חייב במס.

חברות ביטוח וחברות ברוקרים כגון Fidelity Investments מציעים קצבאות מיידיות. עם Fidelity, אומדן לשנת 2015 לגבר בן 70 עם פיקדון בסך $ 100, הציע הכנסה חודשית של 659 דולר בלבד. אם גמלאי חי הרבה מעבר לחיזוי של שולחנות אקטואריים, הוא ינצח. עם בחירה של תשלום החיים כולל מובטחת 10 שנים תקופה מסוימת, התשלום החודשי הוא 622 $. הנה, את גמלאי מובטחת לפחות 10 שנים של תשלום לא משנה מתי מותו מתרחש.

יש אפשרויות תשלום רבות אחרות בהתאם למנפיק. כמו בכל מוצר ריבית, תשואות השוק יחולו על סכומי התשלום.

תעודות פיקדון

תקליטורים הם אחת האפשרויות החיסכון הבטוחה ביותר, אם כי שיעורי התשואה היו קלים במשך השנים האחרונות.אם תקליטור הוא קנה באמצעות הבנק הפדרלי ביטוח הפיקדון (FDIC) הבנק המבוטח, המחזיק מכוסה עד $ 250, 000 באותו בנק מסוים בסך הכל, אבל לא עבור כל תקליטור אם הוא הבעלים של יותר. משקיע צריך גם לדעת איך הריבית היא שילמה, אם חצי שנתי או חודשי, וכאשר CD מבשיל. המשקיע צריך גם להבין את חומרת עונשים המשיכה אם הוא במזומן בתקליטור מוקדם.

הבנקים הם המפיצים העיקריים של תקליטורים, אבל חברות ברוקראז 'מניות מעורבים גם בכבדות, במיוחד עבור תקליטורים ענקיים הדורשים פיקדונות של $ 100, 000 או יותר. תקליטורי ג'מבו משלמים שיעורי ריבית גבוהים יותר מאלה הנקובים בכמויות קטנות יותר.

הריבית שנצברו על תקליטור בכל גודל הוא חייב במס במלואו בשנה שבה הוא צובר. בחודש דצמבר 2015, אחד השיעורים הטובים יותר היה 5 שנים 2. 25% שנתי תשואה (APY) תקליטור המוצעים על ידי Synchrony בנק. ההפקדה המינימלית היא 25 $, 000, ומשיכות הנסיגה המוקדמות חלות.

מבוי סיים מתיקי השקעות

אם גמלאי צובר תיק מגוונים המורכב ממניות ואג"ח, תוכנית משיכות מבוים יכול ליצור זרם המסייע מילוי הצרכים פרישה הצרכים מבלי להרוס את המנהלת. זה מניח כי ארמגדון פיננסיים המסוגלים להרוס כל נכס הנכס, במיוחד מניות, לא להשתלט.

פידליטי השקעות ביצעה מחקר שבדק זוג היפותטי, בן 63, עם פער הכנסות של $ 1, 500, החסר מפנסיה והכנסה של ביטוח לאומי. במקרה היפותטי זה, הביטוח הלאומי התחיל מוקדם, לפני שהזוג הגיע לגיל 65.

באמצעות תיק היפותטי $ 600, 00, הפנסיונרים יכולים למלא את פער ההכנסות על ידי משיכת 4% בשנה, בהנחה תנאי השוק הממוצע. התיק ימשיך לגדול, אבל בהנחה תשואה של 0% על הנכסים המושקעים שלהם, הדברים נראים עגומים. בני הזוג היו נגמרים מוקדם של כסף ו deplete הנכסים שלהם בערך 20 שנה.

הנחות לגבי תשואות עתידיות על מחלקות הנכסים הן ניחוש, ועדיף להסתכל על הזכוכית כמחצית ריקה מחצי מלא כדי להגן על החיסרון עבור גמלאי.

גמלאים המאבק לא לגבור על ההכנסה שלהם

בשנת 2016, מרדף הכנסה בטוחה פרישה ימשיך. תשואות השוק עדיין נמוכות מבחינה היסטורית, אפילו עם מהלך ההידוק הראשון של הפדרל ריזרב מזה שנים רבות. נשרפים לאחרונה באג"ח זבל וניירות אחרים בסיכון גבוה, גמלאים חייבים לבחור חלופות בזהירות כדי לשמר את ההון הנדרש בעתיד.