אג"ח יפניות הן נזילות מאוד, יש דירוג אשראי חזק והם תוספת בטוחה רוב תיקי. אבל קבלת גישה מרוכזת לאג"ח יפניות באמצעות קרנות סל (ETF) קשה להפתיע. נכון למרץ 2016, קיימים שני ניירות ערך המספקים חשיפה ארוכת טווח ממוקדת לשוקי האג"ח היפאניות. אף אחת מהאפשרויות הללו נותנת למשקיעים תשואה. אם משקיע רוצה חשיפה ארוכה לאג"ח יפניות ויש לו תשואה להשקעה זו כ -0%, אזי הוא צריך להשקיע בקרנות חוב בינלאומיות כלליות יותר.

-> ->

קרנות אג"ח בינלאומיות רבות משקיעות באג"ח ביפן, אך רבות מהקרנות הללו נוטות לתת למדינה משקל נמוך בתיקיהן. שלוש הקרנות הבאות זמינות לקרנות סל, אשר מקצות חלק גדול מנכסיהן למוצרים בעלי הכנסה קבועה המתמקדים בשוק היפני. קרנות אלו גם מספקות תשואה למשקיעים המעוניינים להגדיל את מרכיב ההכנסה של תיקי ההשקעות.

Vanguard Total International Bond ETF

-> ממשלת השקעה, אג"ח תאגידים ואג"ח. הוא מנסה לעקוב אחר הביצועים של הצמד הגלובלי המצטבר של ברקליס (Red Caps Index) המוטבע על ידי ברקליס (USD Hedged) ומפעיל אסטרטגיות גידור כדי להקטין את הסיכונים של תנודות בשערי החליפין. זה מתאים למשקיעים שרוצים חשיפה רחבה שאינם U. אגרות חוב בעלות דירוג השקעה דולריות. נכון לינואר 2016, הקרן מספר אחת משוקלל של המדינה היה יפן ב 22. 0%. שלוש המדינות המשוקללות הבאות הן צרפת, גרמניה ובריטניה, אשר היוו 30% 2% מהתיק. נכון למרץ 2016, התשואה על BNDX הייתה 1. 56%, יחס ההוצאות שלה היה 0. 15%.

-> <שנה < נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ) שואפת לחקות את הביצועים של אינדקס המורכב שאינם U. ס 'פיתחה אג"ח ממשלתיות עם יתרת החלויות בין שנה לשלוש שנים. המדינה המשוקללת של הקרן, ב -22% 44%, היתה יפן. שלושת המדינות המשוקללות הבאות, צרפת, גרמניה ובריטניה, היוו 25% 36% מהתיק. נכון למרץ 2016, התשואה על ISHG הייתה 0. 09%, ואת יחס ההוצאות שלה היה 0. 35%. איגארס אינטרנשיונל טראס אג"ח איגארס אינטרנשיונל איגרות חוב של איגרות חוב (ETF) << נועד לחקות את הביצועים של אינדקס המורכב שאינם U.ס 'פיתחה אג"ח ממשלתיות בשוק ונותנת למשקיעים גישה למגוון רחב של איגרות חוב בינלאומיות, עם טווחי פירעון, הנעים בין פחות משנה אחת ל -20 שנה. מסך ההשקעות, 21. 77% הוקצו לאג"ח יפניות. שלוש המדינות המשוקללות הבאות היו צרפת, איטליה וגרמניה, אשר היוו 19% 24% מהתיק. נכון למרץ 2016, התשואה על IGOV הייתה 0. 10%, יחס ההוצאות שלה היה 0. 35%.

חשיפה מרוכזת לאג"ח יפניות

על אף ששני ניירות הערך הבאים אינם מספקים תשואה, חשוב לציין אותם, שכן הם רק שתי תעודות הסל שסיפקו חשיפה ממוצעת ארוכה לאג"ח יפניות, נכון למרץ 2016.

ה- JPG היפני של אג"ח ממשלתיות (סימול: NYSEARCA: JGBL) מבקש, בניכוי הוצאות, לשכפל את התשואות של מדד חוזים עתידיים על אג"ח ממשלתיות של דויטשה בנק. המדד מודד את הביצועים של עמדה ארוכה ב -10 שנים של חוזים עתידיים של JGB. הנכסים הבסיסיים של חוזים עתידיים של 10 שנים של JGB הם החוב הממשלתי של יפן, שהונפקו לפדיון של 7 עד 11 שנים. נכון למרץ 2016, טווח 52 השבוע של JGBL היה 21 דולר. 43 $ ל 22 $. 89, ואת התשואה השנתית שלה לשלוש שנים היה 2. 37%. ה- DB 3x היפני של ה- DBT (JPSET) דומה מאוד ל- JGBL, אך היא מבקשת לספק 300% מהביצועים של מדד הדולשה של ממשלת דויטשה. נכון למרץ 2016, טווח של 52 שבועות של JGBT היה 24 דולר. 22 ל 31 $. 39, ואת התשואה השנתית שלה לשלוש שנים היה 7. 50%. כמו כן, אם המשקיעים רוצים להתמקד קצר החשיפה לאג"ח יפנית, הם יכולים להשקיע גם PowerShares DB 3x היפוך היפני Govt. אג"ח חוזים עתידיים (NYSEARCA: JGBD) או PowerShares DB היפוך Govt יפני. חוזים עתידיים על אגרות חוב (NYSEARCA: JGBS).