שערי חליפין (ETF) הם אחת הדרכים הפשוטות ביותר לסחור בזהב. יש תעודות סל מזהב עם הרבה נזילות, ובניגוד לעתידים, תעודות הסל אינן פוקעות. זהב ETFs גם מציעים מגוון - סחר במחיר של זהב, או סחר ETF הקשורים מפיקי זהב. זהב, כמו נכסים אחרים, נע במגמות ארוכות טווח. מגמות אלה למשוך מספר גדול של סוחרים בצמתים מסוימים, לספק את התנאים הטובים ביותר יום המסחר. הנה איך לנצל.

-> <->

(ראה גם הדרכה של Investopedia, "תעודות סל מובילות ומה הם עוקבים", ואת המאמר שלנו, "The Gold Showdown: ETFs לעומת עתיד")

תעודות סל לעומת קרנות נאמנות

בעוד ה- SPDR Gold Trust (GLD GLDSPDR Gold Trust2020 62% 47% Created with Highstock 4. 2. 6 ) ו- iShares Gold Trust (IAU IAUiShs Gold Trust Trust Units12. 21-0 49% Created with Highstock 4. 2. 6 ) נקראים לעתים קרובות תעודות סל, הם למעשה נאמנויות. האמון עצמו זהב פיזי. קרן סלולר, לעומת זאת, היא קרן שבדרך כלל תשקיע במוצרים שעוקבים אחר מחיר הזהב, כמו עתיד הזהב. תעודות סל וקרנות נאמנות הן מקובלות למטרות מסחר יומי.

האמור לעיל הם הנאמנויות הנזילות ביותר ונסחרות בנאמנות זהב, עם יותר מ 5 מיליון ו -2 מיליון מניות, בהתאמה (בממוצע), חילופי ידיים מדי יום. ה- iShares Gold Trust הוא בערך עשירית ממחיר ה- SPDR Gold Trust, ולכן תהיה לו תנועה תוך-יומי קטנה יותר במונחים דולריים מוחלטים, אך המחיר הנמוך יותר פירושו שאפשר לסחור בכמויות גדולות יותר. מחיר ונפח של SPDR זהב אמון לעשות את זה טוב יותר עבור יום המסחר.

->

תעודות סל פופולריות של זהב-כורה - קרנות שקונות מניות של כורים זהב ומשקפות את הביצועים שלהן - הן שוקי המניות של זהב כורי הזהב ETF (GDX GDXVanEck Vct Gold22 43% 66% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ) ווקטורים שוק ג 'וניור גולד כורים קרן (GDXJ GDXJVanEck Vct Jr32 12-0 93% Created with Highstock 4. 2. 6 ). מתי לסחור יום זהב נאמנויות ותעודות סל

תנודתיות היא חברה של יום סוחר. תנועת מחירים תכופה, יחד עם נזילות, יוצרת פוטנציאל גדול יותר עבור רווחים (והפסדים) בתוך זמן קצר. התמקדות בתעודות סל של זהב ואמון כאשר המחיר היומיומי משתנה לפחות ב -2%. החלת מחוון טווח ממוצע ממוצע של 14 יום (ATR) בתרשים יומי של זהב, ולאחר מכן מחלק את ערך ה- ATR הנוכחי במחיר הנוכחי של ה- ETF או הנאמנות ומכפיל את התוצאה ב -100. אם המספר אינו מעל 2, אזי השוק הוא לא אידיאלי עבור יום המסחר זהב תעודות סל או נאמנויות.

כורה הזהב ו - Gold Gold כורה תעודות סל הם בדרך כלל נדיפים יותר מאשר זהב נאמנויות. כאשר מחיר הזהב יציב, הזהב כורים עשויים להציע קצת יותר יום המסחר הזדמנויות בשל התנודתיות שלהם.

איור 1.שוק ווקטורים זהב כורי הזהב ETF עם ATR (14 יום) תרשים יומי

מקור: FreeStockCharts. com

במהלך הירידה בצד שמאל בתרשים 1, התנועה היומיומית היא בדרך כלל יותר מ -2% (קריאה ATR מחולק מחיר). ככל שהמחיר נע לעבר תקופה צידית יותר לקראת סוף שנת 2013, התנועה היומית יורדת מתחת ל -2% כאשר ה- ATR יורד בהתמדה. סביר להניח שיהיו פחות הזדמנויות יומיומיות בסביבה זו ועם פוטנציאל רווח נמוך יותר מאשר כאשר ה- ETF יהיה תנודתי יותר.

יום המסחר זהב כורה הזהב תעודות זהב זהב

כאשר SPDR זהב אמון נע יותר מ 2% ביום, להתמקד בו. אם האמון זז פחות מ -2%, סחור באחד מכרטיסי הסל של הזהב אם הוא מזיז יותר מ -2%. אלה הם התנאים המומלצים למסחר היום, אם כי נאמנויות זהב תעודות סל ניתן לסחור בשיטה הבאה גם במהלך תנודתיות (פחות מ -2% יומי התנועה) פעמים.

עסקאות נלקחים רק בכיוון של המגמה. עבור מגמת עלייה, המחיר חייב להיות לאחרונה גבוה הנדנדה, ואתה מסתכל להיכנס על נסיגה. בשלב מסוים במהלך pullback, המחיר חייב להשהות לפחות שניים או שלושה ברים מחיר (אחת או שתי דקות תרשים). השהיה היא קונסולידציה קטנה שבה המחיר מפסיק להתקדם אל החיסרון ועובר יותר לרוחב.

לאחר שההשהיה התרחשה, קנו כאשר מחיר הפסקות מעל גבוה של הפסקה, כפי שאנו הולכים להניח את המחיר ימשיך מגמה גבוהה יותר. ההשהיה חייבת להיות נמוכה יותר מזו של הנדנדה הקודמת. אם זה לא, הוא מזהיר את מגמת העליה עלול להיות בסכנה ולא המסחר נלקח.

לאחר הכניסה, מניחים הפסד עצירה מתחת לשפל נמוך.

איור 2. יום המסחר ב SPDR זהב אמון

מקור: FreeStockCharts. com

הטקטיקה זהה עבור מגמת ירידה; המחיר חייב להיות לאחרונה נמוך הנדנדה, ואתה מסתכל להיכנס על נסיגה (במקרה זה הנסיגה תהיה כלפי מעלה). בשלב מסוים במהלך pullback, המחיר חייב להשהות לפחות שניים או שלושה ברים מחיר (אחת או שתי דקות תרשים). לאחר שההשהיה התרחשה, קצר למכור כאשר המחיר מעברי מתחת נמוך של השהיה, כפי שאנו הולכים להניח את המחיר ימשיך מגמה נמוכה יותר. ההשהיה חייבת להיות גבוהה יותר מזו של הנדנדה הקודמת. אם זה לא, הוא מזהיר את מגמת הירידה עלול להיות בסכנה ולא המסחר נלקח.

לאחר הכניסה, מניחים הפסד עצירה מתחת לשפל נמוך.

מטרות ומלכודות

האסטרטגיה מנסה ללכוד מהלכים מגמה על תעודות סל הקשורים זהב ואמון. זה צריך להיעשות באופן אידיאלי כאשר יש תנודתיות בשוק נאותה. אחרת, המגמות צפויות להיגמר, ולא להגיע ליעד הרווח שלנו.

יעד הרווח מבוסס על מספר סיכונים. כאשר התנודתיות היומית קרובה ל -2%, המטרה היא להגיע ליעד רווח פי שניים. כאשר התנודתיות מתקרבת ל -4% ויש מגמה חזקה תוך יומי ותרשים יומיומיים, המטרה היא להגיע ליעד רווח של שלושה או אולי אפילו פי ארבעה.

באיור 2, סחר ארוך נלקח ב 122 $.33 ו לעצור הוא ממוקם ב 122 $. 25, וכתוצאה מכך הסיכון של 8 סנט למניה. לפיכך, היעד ממוקם 16 סנט (2 x 8 סנט) מעל מחיר הכניסה, נותן יעד של 122 $. .49 במהלך תנאים תנודתיים יותר, ניתן להרחיב את היעד ל - 24 או 32 סנט מעל מחיר הכניסה (סיכון של פי שלושה ושלוש, בהתאמה).

האסטרטגיה היא לא בלי מכשולים. אחת הבעיות העיקריות היא כי ההשהיה בתוך pullback יכול להיות גדול למדי, אשר בתורו יהפכו את עצירה וסיכון גדול למדי. יכולות להיות גם כמה הפסקות בתוך pullback; בחירת אחד מהם לסחור יכול להיות סובייקטיבי למדי. אם אין הפסקה - רק נסיגה חדה וחזרה חדה לכיוון המגמה - האסטרטגיה תשאיר אותך ללא מסחר.

יעד הרווח נקבע במספר רב של סיכונים כדי לפצות את הסוחרים על נטילת הסיכון. המחיר עשוי להראות סימני היפוך, אם כי, לפני היעד הוא הגיע.

צעד אופציונלי הוא להזיז את התחנה בדיוק מתחת לשפל חדש כפי שהם יוצרים במהלך מגמת עלייה, או להעביר את התחנה רק מעל לשיאים חדשים כפי שהם טופס במהלך מגמת ירידה. התחנה נעה עם המגמה - מתנהגת כמעצור נגרר - ומשמשת לנעילת חלק מהרווח או להקטין את ההפסד אם המגמה מתהפכת.

השורה התחתונה

זהב לא תמיד פופולרי, אז

כאשר מחיר הזהב בקושי זז, סוחרי יום צריך לעזוב את תעודות הסל זהב אמון רק . כאשר התנודתיות מגדילה, עם זאת, המסחר היומי הוא מוצדק. התמקד במסחר עם המגמה. המתן עבור נסיגה ואת השהייה במחיר. הפסקה היא מה מספק את ההדק להיכנס לסחר. כאשר המחיר נשבר מתוך הפסקה / איחוד בחזרה בכיוון trending, לקחת את הסחר. מקום לעצור ממש מחוץ להשהות במחיר. היעד שלך צריך לפצות אותך על הסיכון שאתה לוקח; לכן, לקבוע יעד של פי שניים הסיכון שלך או פוטנציאלי יותר בתנאים נדיפים. גילוי: בזמן הכתיבה, קורי מיטשל לא היה הבעלים של ניירות ערך המוזכרים במאמר זה.