תוכן עניינים:
- מהו מלאי מוגבל?
- RSUs דומה לאופציות של מלאי מוגבלות, אך שונה בכמה מובנים מרכזיים. RSUs מייצגים הבטחה לא מאובטחת על ידי המעסיק להעניק מספר קבוע של מניות של המניה לעובד עם השלמת לוח ההבשלה. סוגים מסוימים של תוכניות לאפשר תשלום במזומן כדי להיעשות במקום המניות, אבל זה סוג של תוכנית היא במיעוט. רוב התוכניות הקובעות כי המניות בפועל של המניה לא יונפקו עד אמות המידה הבסיסית הם נפגשו.
- מניות מוגבלות ו- RSU מסים בצורה שונה מאשר סוגים אחרים של אופציות, כגון תוכניות רכישה סטטוטוריות או לא סטטוטוריות לרכישת מניות (ESPP). לתכניות אלה, בדרך כלל, השלכות מס במועד המימוש או המכירה, כאשר המניות החסומות בדרך כלל תהיינה חייבות במס עם השלמת לוח ההבשלה. בגין תוכניות מלאי מוגבלות, כל הסכום של המניות המוקנות חייב להיחשב כהכנסה רגילה בשנת ההבשלה.
- בעלי המניות של המניות החסומות רשאים לדווח על שווי השוק ההוגן של מניותיהם כהכנסה רגילה במועד הענקתם, במקום בעת הבשלתם, אם ירצו בכך. בבחירה זו יכול להפחית במידה ניכרת את כמות המסים המשולמים על התוכנית, כי מחיר המניה במועד המענק הוא לעתים קרובות הרבה יותר נמוך מאשר בזמן ההבשלה. לפיכך, הטיפול ברווחי הון מתחיל במועד ההענקה ולא בהבשלה. סוג זה של הבחירות יכול להיות שימושי במיוחד כאשר תקופות זמן ארוכות יותר קיימות בין כאשר מניות ניתנות וכאשר הם הבשילו (חמש שנים או יותר).
- המיסוי של RSUs הוא קצת יותר פשוט מאשר תוכניות מלאי מוגבל סטנדרטי. מאחר שאין מלאי בפועל שניתן במענק, לא תותר בחירות סעיף 83 (ב). פירוש הדבר כי יש רק תאריך אחד בחיי התוכנית שבו ניתן להכריז על ערך המניה. הסכום המדווח יהיה שווה לשווי השוק ההוגן של המניה במועד ההבשלה, שהוא גם מועד המסירה במקרה זה. לפיכך, שווי המלאי מדווח כהכנסה רגילה בשנה בה הופכים המניות.
- ישנם סוגים שונים של מלאי מוגבל, וכללי המס והחילוט הקשורים אליהם יכולים להיות מורכבים מאוד. מאמר זה מכסה רק את עיקרי הנושא הזה לא צריך להתפרש ייעוץ מס. לקבלת מידע נוסף, התייעץ עם היועץ הפיננסי שלך.
שכר העובדים הוא הוצאה גדולה עבור רוב התאגידים; לכן, חברות רבות למצוא את זה בקלות לשלם לפחות חלק של העובדים שלהם פיצוי בצורה של מלאי. לסוג זה של פיצוי יש שני יתרונות: הוא מקטין את סכום הפיצוי הכספי שהמעסיקים צריכים לשלם, וגם משמש תמריץ לפריון העובדים. ישנם סוגים רבים של פיצוי מניות, וכל אחד יש קבוצה משלו של חוקים ותקנות. מנהלים המנהלים אופציות למניות עומדים בפני כללים מיוחדים המגבילים את הנסיבות שבהן הם יכולים לממש ולמכור אותם. מאמר זה יבחן את טיב המלאי המוגבל ויחידות המניות המוגבלות (RSUs) וכיצד הם חייבים במס.
-> ->מהו מלאי מוגבל?
מלאי מוגבל הוא, מעצם הגדרתו, מניות שהוענקו למנהל שאינו ניתן להעברה ונתון לחילוט בתנאים מסוימים, כגון הפסקת עבודה או אי עמידה במבחני ביצועים ארגוניים או אישיים. מלאי מוגבל גם בדרך כלל הופך להיות זמין לנמען תחת לוח זמנים הבשלה מדורגת שנמשכת כמה שנים.
למרות שישנם יוצאים מן הכלל, רוב המניות המוגבלות מוענקות למנהלים הנחשבים כבעלי ידע "פנימי" בתאגיד, ובכך הם כפופים לתקנות המסחר של המבטח לפי תקנה 144. תקלה כדי לציית לתקנות אלה יכול גם לגרום חילוט. לבעלי המניות המוגבלים יש זכויות הצבעה, כמו כל סוג אחר של בעל המניות. מענקי המניות המוגבלים הפכו פופולריים יותר מאז אמצע שנות ה -2000, כאשר חברות נדרשו לשלם מענקי אופציות.-> ->
מה הם יחידות מלאי מוגבלים?RSUs דומה לאופציות של מלאי מוגבלות, אך שונה בכמה מובנים מרכזיים. RSUs מייצגים הבטחה לא מאובטחת על ידי המעסיק להעניק מספר קבוע של מניות של המניה לעובד עם השלמת לוח ההבשלה. סוגים מסוימים של תוכניות לאפשר תשלום במזומן כדי להיעשות במקום המניות, אבל זה סוג של תוכנית היא במיעוט. רוב התוכניות הקובעות כי המניות בפועל של המניה לא יונפקו עד אמות המידה הבסיסית הם נפגשו.
לכן, המניות של המניה לא ניתן למסור עד דרישות הבשלה וחילוט היו מרוצים שחרור ניתנת. כמה תוכניות RSU לאפשר לעובד להחליט בתוך גבולות מסוימים בדיוק כאשר הוא או היא רוצה לקבל את המניות, אשר יכול לסייע בתכנון מס. עם זאת, בניגוד לבעלי המניות הרגילים המוגבלים, למשתתפי RSU אין זכות הצבעה על המניות במהלך תקופת ההבשלה, משום שלא הוצא בפועל מלאי. הכללים של כל תוכנית יקבעו אם מחזיקי RSU יקבלו דיבידנדים.
איך הם מוגבלים מלאי מסים?
מניות מוגבלות ו- RSU מסים בצורה שונה מאשר סוגים אחרים של אופציות, כגון תוכניות רכישה סטטוטוריות או לא סטטוטוריות לרכישת מניות (ESPP). לתכניות אלה, בדרך כלל, השלכות מס במועד המימוש או המכירה, כאשר המניות החסומות בדרך כלל תהיינה חייבות במס עם השלמת לוח ההבשלה. בגין תוכניות מלאי מוגבלות, כל הסכום של המניות המוקנות חייב להיחשב כהכנסה רגילה בשנת ההבשלה.
הסכום שיוכרז נקבע על ידי הפחתת מחיר הרכישה או מחיר המימוש המקורי של המניה (אשר עשוי להיות אפס) משווי השוק ההוגן של המניה נכון למועד שבו המניה הופנתה במלואה. ההפרש חייב להיות מדווח על ידי בעל המניות כהכנסה רגילה. עם זאת, אם בעל המניות לא ימכור את המניות במועד ההבשלה וימכור אותו במועד מאוחר יותר, כל ההפרש בין מחיר המכירה לבין שווי השוק ההוגן במועד ההבשלה ידווח כרווח או הפסד הון.
סעיף 83 (ב) בחירות
בעלי המניות של המניות החסומות רשאים לדווח על שווי השוק ההוגן של מניותיהם כהכנסה רגילה במועד הענקתם, במקום בעת הבשלתם, אם ירצו בכך. בבחירה זו יכול להפחית במידה ניכרת את כמות המסים המשולמים על התוכנית, כי מחיר המניה במועד המענק הוא לעתים קרובות הרבה יותר נמוך מאשר בזמן ההבשלה. לפיכך, הטיפול ברווחי הון מתחיל במועד ההענקה ולא בהבשלה. סוג זה של הבחירות יכול להיות שימושי במיוחד כאשר תקופות זמן ארוכות יותר קיימות בין כאשר מניות ניתנות וכאשר הם הבשילו (חמש שנים או יותר).
דוגמה
| - דיווח מוגבל המניה ג 'ון פרנק הן מנהלים בכירים בתאגיד גדול. הם מקבלים מענקים מלאי מוגבל של 10, 000 מניות עבור אפס דולר. מניית החברה נסחרת במחיר של 20 דולר למניה ביום ההענקה. ג 'ון מחליט להכריז על המניה בעת הבשלה בעוד פרנק בוחרת בסעיף 83 (ב) טיפול. לכן, ג 'ון אינו מכריז שום דבר בשנת המענק בעוד פרנק חייב לדווח 200,000 $ כהכנסה רגילה. חמש שנים מאוחר יותר, ביום שבו המניה הופכת במלואה, המניה נסחרת במחיר של 90 דולר למניה. ג'ון יצטרך לדווח על סכום עצום של 900 אלף דולר מיתרת המניות שלו כהכנסה רגילה בשנת ההבשלה, בעוד פרנק לא מדווח על שום דבר אלא אם כן הוא ימכור את מניותיו, שיהיו זכאיות לטיפול ברווחי הון. לכן, פרנק משלם שיעור נמוך יותר על הרווחים של המניה שלו, בעוד ג 'ון חייב לשלם את השיעור הגבוה ביותר האפשרי על כל הסכום של רווח הבין במהלך תקופת ההבשלה. לצערנו, קיים סיכון משמעותי לחילוט המשויך לסעיף 83 (ב) בבחירות שמעל ומעבר לסיכוני החילוט הסטנדרטיים הגלומים בכל תכניות המניות המוגבלות. אם פרנק צריך לעזוב את החברה לפני התוכנית הופכת, הוא ויתר על כל הזכויות על כל יתרת המניות, למרות שהוא הכריז על 200,000 $ של המניות שניתנו לו כהכנסה. הוא לא יוכל להחזיר את המסים ששילם בעקבות בחירתו.תוכניות מסוימות מחייבות גם את העובד לשלם לפחות חלק מהמלאי במועד ההענקה, וסכום זה ניתן לדווח כהפסד הון בנסיבות אלו. |
מיסוי של RSUs
המיסוי של RSUs הוא קצת יותר פשוט מאשר תוכניות מלאי מוגבל סטנדרטי. מאחר שאין מלאי בפועל שניתן במענק, לא תותר בחירות סעיף 83 (ב). פירוש הדבר כי יש רק תאריך אחד בחיי התוכנית שבו ניתן להכריז על ערך המניה. הסכום המדווח יהיה שווה לשווי השוק ההוגן של המניה במועד ההבשלה, שהוא גם מועד המסירה במקרה זה. לפיכך, שווי המלאי מדווח כהכנסה רגילה בשנה בה הופכים המניות.
השורה התחתונה
ישנם סוגים שונים של מלאי מוגבל, וכללי המס והחילוט הקשורים אליהם יכולים להיות מורכבים מאוד. מאמר זה מכסה רק את עיקרי הנושא הזה לא צריך להתפרש ייעוץ מס. לקבלת מידע נוסף, התייעץ עם היועץ הפיננסי שלך.
יש לי רק 500 $ להשקיע, אני מוגבל לקנות רק מניות פרוטה?
השקעה $ 500 היא השקעה 500 $ לא משנה כמה מניות אתה רוכש או איך גבוה מחיר המניה.
כיצד מניות מוגבלת, מניות האוצר וזכויות ייסוף מניות מעניקות לעובדים?
מניות חסומות מייצגות כל הון הניתן או נמכר למבוטח כתמורה או כחלק מתוכנית אופציות לעובדים. בדרך כלל, סוג זה של המניה מגביל את המשקיע ממכירת המניות בטווח הקצר כדי להרוויח מהר.
מדוע כמה מניות במחיר של מאות או אלפי דולרים, ואילו אחרים בדיוק כמו חברות מוצלחות יש יותר נורמלי מחירי המניות? לדוגמה, איך יכול ברקשייר האת'ווי להיות מעל 80 $, 000 / מניות, כאשר מניות של חברות גדולות עוד יותר הם רק
התשובה ניתן למצוא פיצולים במניות - או ליתר דיוק, היעדרה. הרוב המכריע של החברות הציבוריות בוחרות להשתמש במניות, מה שמגדיל את מספר המניות המצוינות על ידי גורם מסוים (ג 'על ידי גורם של 2 ב 2-1 הפיצול) ולהפחית את מחיר המניה שלהם על ידי אותו גורם. בכך, חברה יכולה לשמור על מחיר המסחר של מניותיה בטווח מחירים סביר.