האם ריטס חיים ישנים להיות חלק מהתיק שלך? לפני בדיקה של תשובה לשאלה זו, חשוב לדעת בדיוק מה REIT, או השקעה בנדל"ן אמון, הוא.

"ריט היא חברה שבבעלותה או מממנת נדל"ן מניב", על פי האיגוד הלאומי של השקעות נדל"ן, או NAREIT. "מודל לאחר קרנות נאמנות, REITs לספק למשקיעים מכל הסוגים עם הכנסה קבועים זרמים, גיוון לטווח ארוך הון הערכה. REITs בדרך כלל לשלם את כל ההכנסה החייבת שלהם כדיבידנדים לבעלי המניות. בתורו, בעלי המניות משלמים את מס ההכנסה על אותם דיבידנדים. "(לפרטים נוספים, ראה השקעה REITs ו כיצד לנתח השקעות נדל"ן להשקעה .)

REITs יכול להשקיע נישות ספציפיות מאוד בתחום הנדל"ן. אחד נישה כזו היא דיור בכיר. זה מחזיר אותנו לשאלה: האם חיים REITs תוספת חכמה לתיק שלך?

בכיר חי ריט דמוגרפיה

אין להכחיש כי רבים מאיתנו מזדקנים. כ -10, 000 דור הבייבי בום פונים 65 כל יום. כמו רבים אלה דור הבייבי בום, הם ירצו או צריכים לעבור לדיור מתאים יותר למצבים שלהם. רבים מאפשרויות אלה נופלים תחת המטריה של דיור בכיר, אשר נע בין מתקנים בכירים מוכווני המציע אפשרויות חיים עצמאיים לאלה המציעים טיפול בסיוע בצורות רבות.

הצורך בכל סוגי המתקנים הבוגרים-חיים ימשיך לגדול. מחקר שנערך על ידי כלכלני NAREIT הניב כמה תצפיות מעניינות:

• קשישים עוברים לדיור בכיר בתדירות גבוהה יותר מבעבר, ומהלכים אלה מתרחשים בגילאים צעירים יותר מבעבר. חלק זה מונע על ידי מגוון גדול של אפשרויות חיים בכירות, כולל אלה שבהם אין צורך מיידי בטיפול בסיוע.
• בעוד החיים הבכירים נפוצים יותר עם גמלאים מבוגרים, הצמיחה המהירה ביותר היא בקרב אלה בקבוצת הגיל 70 עד 79.
• קשישים עשירים יש אפשרויות גדולות יותר במונחים של החיים הבכירים.

אלה מגמות דמוגרפיות אחרות הם נוחים לדיור הבכירים REITs. נשאלת השאלה: האם מדובר בהשקעה טובה? כמו רוב אפשרויות ההשקעה, התשובה היא שזה תלוי.

שקול גורמים אלה

השקעה ב REITS הנסחרות בבורסה היא כמו השקעה בכל חברה אחרת. בתור התחלה, אתה צריך לדעת מי מנהל את החברה. מהי האסטרטגיה העסקית / השקעה? מהו שיא החברה? במילים אחרות, אתה צריך הרבה שאלות כי היית שואל ומחקר לפני להשקיע אפל, יבמ או כל מלאי בודדים אחרים.

בכיר REITs החיים הם בעיקר במגזר הבריאות REIT. אחוז הבריאות, ובמיוחד ריטס החיים החיים ישתנו מ - REIT ל - REIT.

מעבר לשאלות לעיל, אתה צריך קודם לברר איך REIT עושה את הכסף שלה. בקטגוריה רחבה זו יש קרנות השקעה המשקיעות בדירות וקהילות בכירות, במתקני דיור מוגן ובנכסים נלווים, כגון מבנים רפואיים.

בריאות גדולה רייט ונטאס (VTR VTRVentas Inc64 0. 09-0 02% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ) עשה הימור מרכזי על דיור בכיר. ההערות האחרונות של מורנינגסטאר על ה- REIT מהדהדות כמה חששות לגבי עתיד הדיור הבכיר: "הצמיחה החזקה שהתחילה בתחילה בנכסי הדיור הבכירים של ונטאס הואטה ככל שרמת התחרות וחוסר הוודאות החדשים גדלים. ביצועים יכול להמשיך להיבדק אם הדינמיקה היצע / ביקוש חלש. "כמו מגמות רבות אנו רואים ברחבי העולם העסקי, כאשר חברות לזהות את פוטנציאל הרווח, הם נוטים לקפוץ לתוך קטע עסקים. דיור בכיר אינו יוצא דופן. בעוד שהנתונים הדמוגרפיים מתאימים למתקני דיור בכירים מכל הסוגים, היצע יתר יכול לקצץ ברווחיותם ולפיכך את הרווחיות ואת תזרים המזומנים של קרנות ההשקעה להשקעה בנכסים אלו.

דיבידנדים והכנסות

אחת התכונות של רוב REITs היא שהם משליכים את הכנסות הדיבידנד משמעותי. (VNQ

Created with Highstock 4. 2. 6 ), לדוגמה - קרן אינדקס שמדדמת את מדד MSCI US REIT - יש תשואה של 3. 72% לכל Morningstar. על פי נתוני Morningstar, תשואות ריביות מוצקות מאוד בסביבת הריבית הנמוכה של היום: HCP, Inc (HCP HCPHCP Inc .26 84-1 11%

• Created with Highstock 4. <6 ) - 7. 76% בכיר נכסים למגורים אמון (SNH נכסים למגורים SN18 דיור + 75 + 1 02%
• Created with Highstock 4 (2) <6 )> 15% ונטאס (VTR VTRVentas Inc64 0 0 0 0% <
• השורה התחתונה מגמות דמוגרפיות בהחלט לטובת דיור בכיר REITs ו REITs בריאות עם החזקות משמעותיות בענף זה. לפני השקעה בהם, עם זאת, היא משלמת לשקול כמה נקודות. ראשית, בעוד שהכנסות הדיבידנדים של רבים מאותן REITs מפתות מאוד בסביבת הריבית הנמוכה של היום, כאשר התשואות הן גבוהות על חלק מה- REIT האלה, עליך לשאול אם הן בנות קיימא ואילו סיכונים נוספים נוטלים להציע תשואות אלה. שנית, ריבית גבוהה יותר היא האויב של כל REITs, והמשקיעים צריכים לשאול את עצמם כיצד העלאת הריבית תשפיע על כל REIT הם שוקלים. לבסוף, בעוד המגמות הדמוגרפיות הן חיוביות, חשוב להישאר על גבי ההיצע של דיור בכיר ביחס הביקוש הפוטנציאלי.