a:

האירועים העיקריים והחלטות המדיניות שהובילו למשבר החיסכון והלוואות היו תקופה של תנודתיות של שיעורי הריבית וכתוצאה מכך הסרת הפיקוח על מוסדות החיסכון וההלוואות (S & Ls). בנקים S & L נחשבו במקור למוסדות בעלי סיכון נמוך, שיקדמו את הבעלות על בתים ויפתחו גישה לאשראי עבור שווקים לא מעוטי יכולת. במקביל, פקדים קפדניים היו לשים במקום, כולל מגבלות על כמה הריבית יכולה להיות משולם על פיקדונות.

- 9 ->

1966-1979

תקנה זו הושמה עם כוונות טובות, אבל זה הוכיח להיות סיכון במהלך תקופה זו תקופה של שיעורי הריבית מתחילים לנוע בפראות בשל לחצים אינפלציוניים, הדולר נע את תקן הזהב ואת חוסר הוודאות הפוליטית. S & Ls נפגעו קשה ביותר; הם נמנעו מלעלות את הריבית עם בנקים אחרים. הם חוו תזרימי יבוא וזרמים עם שיעורי ריבית.

זה יצר חוסר יציבות בתוך S & L. בשלב זה, S & Ls היו מוסדרים בחוזקה. רק שלהם מותר הפעילות הבנקאית היו לוקחים פיקדונות ההלוואות כסף עבור משכנתאות הביתה.

1979-1989

סביבת הריבית יצרה הפסדים תלולים עבור ה- S & L, מה שהוביל לשינויים רגולטוריים במוסדות אלו שהובילו למקורות הכנסה חדשים. חלק משינויים אלה כללו הגדלת כמות הפיקדונות המבוטחים, הסרת תקרות שיעורי הריבית ושינוי חוקי המס שיצרו ביקוש מוגבר למשכנתאות הבית.

שינויים אלה ייצבו את S & L מ נדנדה שיעורי הריבית למעשה הפכו את המוסדות יעד הון כפי שהם צולל לתוך כל סוגי הפעילות הבנקאית. עם זאת, ממשל רייגן יצא לסדרת הסדרים של המגזר הפיננסי, תוך נטילת משאבים.

מינוף עבור הבנקים S & L. כאשר מחיר הנפט צנח במהלך העשור, הוא יצר הפסדים כבדים למוסדות במדינות עשירות נפט, כמו טקסס ולואיזיאנה. זה בסופו של דבר זירז חילוץ בשנת 1989 עולה 160 מיליארד דולר לאורך זמן, כמו הממשלה הפדרלית בסופו של דבר לבטח הפסדים להחזיר יציבות ואמון במערכת הבנקאית.