a:

השקעה במגזר השירותים הפיננסיים מהווה סיכון גדול יותר של הפסד לעומת השוק הרחב. עם זאת, מניות פיננסיות גם לספק החזקות גבוהות מהממוצע כאשר השוק הוא למעלה. אנליסטים מודדים את הסיכונים והתשואות של מגזרים ספציפיים לעומת השוק הרחב יותר באמצעות מדד הנקרא מקדם הבטא. סקטור שמתקדם עם השוק הרחב ומשכפל את הרווחים וההפסדים שלו מיועד על ידי מקדם ביתא של 1. כאשר המגזר הוא תנודתי יותר מאשר השוק הרחב יותר, כלומר הוא חווה רווחים גדולים יותר במהלך שוק השורי הפסדים גדולים יותר במהלך השוק הדובי, מקדם הבטא שלו גדול מ -1. סקטורים יציבים יותר שאינם כפופים לעליות ולמורדות השוק יש מקדמי בטא של פחות מ -1

שירותים פיננסיים, מגזר גדול הכולל עסקים כגון ברוקרים, חברות שירותי אשראי וחברות לניהול נכסים, יש מקדם ביתא של 1. 5 החל בשנת 2014. במהלך שוק השוורים, המניה הממוצע בענף השירותים הפיננסיים עולה 1 דולר. 50 עבור כל 1 $ שנרכשו על ידי המניות בשוק הרחב. כך גם לגבי הפסדים בשוק דובי, ומכאן הסיבה שמגזר זה נחשב מסוכן יותר מהממוצע. מקדם הבטא הגבוה שלה הופך את ענף השירותים הפיננסיים לאטרקטיבי למשקיעים אגרסיביים, בעלי צמיחה, עם סובלנות גבוהה לסיכון.

מספר תכונות מרכזיות גורם למגזר השירותים הפיננסיים להיות תנודתי יותר ולכן מסוכן יותר מאשר השוק הרחב. החשוב ביותר הוא כי טבעו של העסק שלו תלוי בשגשוג כלכלי כדי להצליח. חברות הרווחים על ידי מתן שירותים פיננסיים כגון משכנתאות וכלי השקעה עושים היטב בזמנים כלכליים טובים כאשר לאנשים יש כסף להשקיע ולקנות בתים; לעומת זאת, חברות אלה נוטות להפסיד כסף בתקופות של מהומה כלכלית כאשר הלקוחות שלהם ברירת המחדל על המשכנתאות שלהם נאלצים לפדות את תיקי שלהם כדי לשלם את החשבונות ואת הוצאות המחיה.

רגולציה היא גורם נוסף המשפיע על תחום השירותים הפיננסיים יותר מאחרים. במיוחד לאחר המשבר הפיננסי של 2007-2008, ממשלות ברחבי העולם החלו להציב אילוצים רגולטוריים מחמירים על חברות פיננסיות במאמץ למנוע אסון נוסף. מכיוון שתעשייה זו נמצאת במעברים של הרשויות הרגולטוריות אולי יותר מכל ענף אחר, ומכיוון שהתקנות החדשות נוטות להוריד את מחירי המניות, הדבר מתבטא בסיכון מוגבר למשקיעים בתחום השירותים הפיננסיים.

בהתחשב בסיכון של מעל הממוצע של המגזר, משקיעים רבים בוחרים לגדר את החשיפה שלהם לשירותים פיננסיים על ידי גיוון התיקים שלהם עם השקעות יציבה יותר כגון שירותים ושבבים כחולים.זה נותן להם את הטוב משני העולמות. סקטור הפיננסים הפיננסיים עולה על השוק בזמן טוב, בעוד כלי השירות וכרטיסי שבב כחול לנצח את השוק במהלך לא כל כך טוב פעמים.