אם שאלתם אותם, אנשים רבים כנראה לא יכול להסביר בדיוק איך היועצים הפיננסיים שלהם משלמים, או אפילו כמה הם משלמים. וזה מפתיע, שכן מידע זה יכול להשפיע באופן ישיר על רווחתם הפיננסית לטווח ארוך.

יועצים מתוגמלים במגוון דרכים, כולל קבלת דמי תכנון, עמלות, עמלות הפניה וכסף רך (פרסים, הכרה והחזר מחברות השקעות וחברות ביטוח). כמה יועצים לחשוף את מקורות וסוגי הפיצויים שהם מקבלים, אבל בדרך כלל לא את מלוא הסכום. כמו כן, חשוב להכיר בכך שסוג אחד של הסדר פיצויים אינו בהכרח טוב יותר מאחד, וכי מוצרים מסוימים, כגון ביטוח, נמכרים רק במסגרת הסדר עמלה.

-> ->

Viduciary Vs. עמלות

כיצד אתה מגלה כיצד יועץ מתוגמל ואם מודל פיצוי זה עלול להשפיע על המלצות היועץ? כותרים רשמיים, כגון יועץ פיננסי או יועץ, הם מבלבלים באמת לא להבהיר שום דבר. הדרך היחידה לדעת באמת היא לשאול את היועץ לפרט את כל הדרכים שבהן הם משלמים ולראות אם הם מתנהגים כנאמן.

השאלה הנאמנות היא פשוט כן או לא. יועץ שפועל בתפקיד נאמן, כגון מתכנן פיננסי מוסמך או נאמן לתוכנית 401 (k), נדרש לפעול לטובת הלקוח ולגלות את כל ניגודי העניינים הפוטנציאליים (לפרטים נוספים, ראה: > פגישה באחריות הנאמנות שלך ). אמנם זה אינו מבטיח את התוצאה של ההמלצות שלהם, זה אומר כי כל העצה שהם סיפקו לא היה מונע על ידי כל תמריצים פוטנציאליים פיצוי או ניגודי אינטרסים.

כאשר אתה משלם יועץ דמי תכנון פיננסי, הם צריכים להיות מתנהג כמו נאמן ולכן רק לספק ייעוץ כללי; לא צריך להיות שום המלצות מוצר ספציפי מעורב. היועץ עשוי לחייב לפי שעה או פשוט יש תשלום שטוח עבור הפגישה התכנון. היועץ משולם על הזמן שלהם ואתה חופשי ליישם את ההמלצות שלך בעצמך, בין אם באמצעות יועץ המדובר או שכירת יועץ פיננסי אחר. עם זאת, אם אתה עובד עם יועץ בתשלום בלבד, תצטרך ללכת יועץ אחר מבוססי הוועדה למעשה לרכוש כל השקעה ומוצרי ביטוח. אז יש לזכור כי אתה יכול בסופו של דבר לשלם פעמיים עבור שירותים כי יועץ שכר עמלה מבוסס יכול להציע יחד, במחיר כולל נמוך יותר.

מה יכול להיות מבלבל הוא שאם תחליט ליישם את ההמלצות הפיננסיות של היועץ על ידי שימוש באותו יועץ, הם כבר לא יהיה מתנהג כמו נאמן כשמדובר להמליץ ​​על מוצרים ספציפיים.וכאשר יועץ אינו פועל בתפקיד נאמן (כגון משרת בורסה או נציג קרן נאמנות), הם מוחזקים ברמה נמוכה יותר, כזו המחייבת רק שהמוצרים והאסטרטגיות שהם ממליצים מתאימים לך , הלקוח. היועץ אינו אחראי לפעול לטובתך או לזיהוי מוצר "מעולה". עם זאת, חשוב לשמור על ראש פתוח ולהכיר כי יועץ שאינו מתנהג כמו נאמן עדיין יכול להמליץ ​​על מוצר טוב יותר או ייעוץ איכותי.

רישיונות והשתייכות

רישוי והשתייכות של היועץ עשויים להשפיע גם על העצה שהם מציעים ועל הפיצויים שהם מקבלים. כדי למכור ביטוח במדינה מסוימת, יש למנות יועץ באותה מדינה ולקבל רישיון ביטוח. יועצים שיש להם רק רישיון ביטוח מוגבלים בעצה שהם יכולים להציע והם יכולים רק למכור מוצרי ביטוח קבועים, כגון ביטוח חיים, בריאות וסיעוד או קצבאות קבועות ומדד.

יועצים שמוכרים מוצרי השקעה חייבים להירשם ויש לשמור על רשיונות ביטוח FINRA ורישיונות המדינה. יועצים המחזיקים FINRA סדרה 6 ו - 63 ואת רישיון ביטוח המדינה מוגבלים להציע ייעוץ על מוצרי ביטוח, קרנות נאמנות קצבאות משתנה. כדי למכור ולספק עצות על מניות, איגרות חוב וקרנות נסחרות, יועץ חייב להחזיק FINRA סדרה 7 ו - 63. בעוד הדרישות למתן שירותי תכנון מבוססי דמי מציעים להשתנות, היועץ בדרך כלל חייב להחזיק לפחות סדרה FINRA 6 או 7 ו 65, כמו גם בעל ייעוד שנצברו, כגון להיות מתכנן פיננסי מוסמך או יועץ פיננסי שכר.

כל היועצים המחזיקים ברישיונות FINRA חייבים להיות מזוהים עם סוחר ברוקר (BD) שמנהל נכסים ומפקח על פעילותם, או שהם צריכים להיות רשומים כיועץ השקעות רשום (RIA). BDs יכול לנוע בין בתי תיל גדולים כמו מורגן סטנלי ועד עצמאיים קטנים. יועצים מסוימים הם סוכנים של חברת ביטוח ולכן הם קשורים עם BD שבוי של מבטח. כסוכנים, הם עובדים של מבטח זה ולכן יכול להיות מחויב לדחוף את מוצרי החברה על פני מוצרים אחרים זמינים. כדי לבלבל עוד דברים, כל ברוקר סוחר יש כמה הגבלות על המוצרים כי היועצים שלהם יכולים להציע וכל אחד יש מודל פיצוי שונה המספק תמריצים ובונוסים למכירת מוצרים מסוימים ולהכות מטרות המכירות.

The Big Picture

כדי לשים את כל זה ביחד, אתה צריך קודם לברר אם וכאשר היועץ שלך פועל בתור נאמן. כמו כן, עליך לבדוק אם יש להם ניגודי אינטרסים ומהם הרישיונות שהם מחזיקים כרגע, וכיצד הם עשויים להשפיע על המוצרים שהם ממליצים עליהם. אתה צריך לברר אם סוכן הברוקר שלהם מגביל את המוצרים שהם יכולים להציע, ומה המודל פיצוי BD (ואם היועץ מקבל תמריצים או בונוסים למכירת מוצרים מסוימים). ואתה צריך לראות אם הם מקבלים כל "כסף רך" מחברות השקעות וחברות הביטוח שאת מוצריהם הם מוכרים.אמנם זה ייקח קצת זמן, וכן קבוצה של שאלות בדיקה, כדי לקבל את כל המידע הזה, ההשפעה הפוטנציאלית על ההשקעות שלך עושה את זה שווה את המאמץ.