ההתגלות האחרונה של רובו-יועצים כבר יש השפעה עמוקה על התעשייה הפיננסית, כמו אלה פלטפורמות אוטומטיות יכול להציע שירותי ניהול כסף בסיסיים למשקיעים בכל חלק של עלות כי הוא מחויב בדרך כלל על ידי יועצים אנושיים. אבל איך תוכניות אלה ביצעו במהלך החיים קצרים יחסית שלהם משתרע? חברת הייעוץ הרשומה (RIA) בניו ג'רזי החליטה לגלות את התשובה על ידי השקעת חלק מכספה בעצמה כדי לראות איזה סוג של החזרות הם מניבים, דוחות. הנה התוצאות שהם ראו עד כה. -> <<הקודם חברה זו החליטה לחקור את התחרות האוטומטית שלה על ידי השקעה במגוון של שירותים אוטומטיים אלה. לאחרונה פרסמה את הדוח הרבעוני הראשון שלה המפרט את הביצועים של היועצים הללו בחשבונות חייבים וחייבים שלא ניתן לחייבם לאחר ניכוי דמי ניהול. החברה בחרה הקצאה של פיצול של 60/40 עבור החייבים במס, כמעט 100% הקצאה במניות עבור חשבונות nontaxable. (לפרטים נוספים, ראה:

9 למעלה רובו, יועצים פיננסיים יועצים

.)

-> -> קן Schapiro, מייסד ונשיא קונדור, אמר ThinkAdvisor, "רובוס הם קופסה שחורה. הדרך היחידה לעשות זאת היא מהחזרה. "קונדור השקיעה 12 יועצי רובו נפרדים עם 13 חשבונות חייבים במס (TradeKing מציעה שני הקצאות נכסי מס, ליבה ותנע). רק תשע מהתיקים נפרשו בשלושת הרבעונים האחרונים של שנת 2016, שכן שלושה מהם לא נוספו עד מאוחר יותר. הדו"ח גם כיסה 6 תיקי מס ללא תשלום עבור IRA, אם כי רק שלושה מהם היו מכוסים ברבעון הראשון. עד 30 בספטמבר, המשרד היה מעל 200 $, 000 השקיעו תיקי robo במס ו $ 45, 000 השקיעו תיקי IRA.

תוצאות

דו"ח של קונדור הראה כי שירות אוטומטי של צ'רלס שוואב פירסם את התשואה הגבוהה ביותר, מגיע ב 10. 10%. SigFig הגיע השני, עלייה של 9% ו הון אישי השלישי, עלייה של 1%. שירותו של שוואב היה גם המנצח הברור בתיק החייב במס, שהשקיע רק במניות, תוך פרסום תשואה של כ -54% בשלושת הרבעונים האחרונים. צנובר הגיע השני ב 11. 1% הון אישי היה השלישי על 9. 74%. סיגפיג נכנסה לראשונה בקטגוריית ההכנסה הקבועה והניבה תשואה של כ -81% ברבעון השלישי, ואחריה שוואב, 9. 35%, וויזבאניאן, 7. 55%. כל התיקים היו רק של תעודות סל (ETF), למעט שוואב, אשר שמר על עמדת מזומנים של פחות מ -10%. (לקבלת מידע נוסף, ראה:

מה יועצים פיננסיים יכולים ללמוד מ Robo-Advisors

.)

הדו"ח של קונדור גם מתואר כמה סיבות מדוע הזוכים יצאו על גבי התחרות שלהם.תיק המניות של שוואב זכה עם הקצאות זהב, שווקים מתעוררים ומניות מקומיות קטנות. בינתיים, הקצאה לאג"ח בינלאומיות העניקה דחיפה לתיק האג"ח שלה. תיק החוזים של SigFig קיבל דחיפה מהקצאתו לשווקים מתעוררים ולחוב ריבוני בשווקים המתעוררים. תיק החייבות של הון אישי נהנו מחזקותיה בתעודות סל מגזר ואנגארד וכן בשוקי זהב ומתעוררים. עם זאת, תיקי כל שלושת הרובוסים הניבו הפסדים מהחזקות בשווקים מפותחים ומניות בינלאומיות. מייקל וואליסר, סגן נשיא בכיר של קונדור קפיטל למחקר ציות ומחקר, אמר ל- ThinkAdvisor: "לא ראינו כמות גדולה של מסחר ואיזון מחדש בין סוגי הנכסים השונים כיום. זה יהיה מעניין לראות מה קורה אחרי 31 בדצמבר. " השורה התחתונה

הזמן יספר עד כמה הבנים החדשים בבלוק מסוגלים לבצע לעומת יועצים אנושיים. פלטפורמות Robo יכולות לבצע מטלות בסיסיות לניהול כספים, כגון איזון תיקי השקעות ואספקה ​​של מסים. אבל הם לא יכולים לספק שירותים מתוחכמים יותר, כגון מכירת אופציות של מנכ"ל החברה. (לפרטים נוספים, ראה:

Robo-Advisors הפנים ראשון שוק ההאטה מבחן

.)