עם יותר מ -200 קרנות המנהלת יותר מ -3 טריליון דולר בנכסים, קבוצת ואנגארד היא חברת ניהול ההשקעות הגדולה ביותר בעולם. בשנת 1975, הוא הציג את העולם כדי בעלות נמוכה להשקיע עם ההשקה של קרן המדד הראשון. מאז, ואנגארד הפך לספק הגדול ביותר של קרנות המדד, עם קרן כדי לעקוב אחר כמעט כל מדד או פלח שוק. בשנת 1996, הוא הציג את VANGARD REIT Index Inv (VGSIX), אשר עוקב אחר הביצועים של MSCI U. ס ריט מדד. להלן סקירה של Vanguard REIT Index Inv יחד עם כמה קרן מדגיש.

-> הקרן מבקשת לשקף את הביצועים של מדד MSCI U.S REIT על ידי השקעה בעיקר בקרנות השקעה אחרות בנדל"ן (REIT), המחזיקות בתיקי בנייני משרדים, בתי מלון ונכסי נדל"ן אחרים. הקרן נדרשת לעבור באמצעות 90% מהכנסותיה ורווחי הון לבעלי המניות בדיבידנדים. נכון ל -26 בפברואר 2016, ל- VGSIX הייתה תשואה של 3.91%.

-> ->

Core Holdings

תיק ההשקעות של הקרן מורכב ממגוון רחב של מניות נדל"ן קטנות, בינוניות וגדולות. נכון ל -31 בינואר 2016, היא החזיקה ב -37% במניות גדולות, 42% במניות אמצע המניות ו -18% במניות קטנות. היא משקיעה 99% מתיק ההשקעות שלה ב - U. S. REITs, הכוללים קרנות ה - REIT, ה - REITs של ה - REIT, משרד ה - REITs, ה - REITs. אלה האחזקות הגדולות ביותר שלה. 10 החזקות הגדולות שלה, הכוללות סיימון נכס הקבוצה, Inc (סימול: SPG

SPGSimon נכס הקבוצה Inc154 99-0 01%

Created with Highstock 4. 2. 6 ), אחסון ציבורי ( NYSE: PSA PSAPublic Storage209 32 + 0% 17% Created with Highstock 4. 2 ), אקוויטי מגורים (NYSE: EQR EQREquity מגורים 69 21 + 1. 47% נוצר עם Highstock 4. 2. 6 ) ו Avalon Bay קהילות, Inc (NYSE: AVB קהילות AVBAvalonBay Inc183 39 + 0 78% Created with Highstock 4. 2. 6 < ), מהווים למעלה מ -37% מתיק ההשקעות. הקרן כוללת סך של 51 דולר. 4 מיליארד השקיעו 152 מניות שונות.

ניהול צוות הקרן מנוהלת על ידי ג 'רארד C. O'Reilly מאז הקמתה. אוריילי, שקיבל תואר ראשון במדעים מאוניברסיטת וילנובה, הצטרף לוואנגארד ב -1992 והחל לנהל תיקי השקעות ב -1994. ביצועי השקעה

מטרת ההשקעה העיקרית של הקרן היא לעקוב אחר הביצועים של מדד המדד , אשר עשתה באופן עקבי מאז הקמתה.כמו כן, ביצע באופן עקבי את הדף השלישי ורבעון של בקטגוריה הנדל"ן של Morningstar, הכוללת קרנות נדל"ן מנוהל באופן פעיל. קרן ריט מנוהלת באופן פסיבי עם מחזור תיק נמוך מאוד. בשנת 2015, מחזור המסחר שלה היה 0. 08%. נכון ל -31 בינואר 2016, הקרן חזרה 8% 24% בשלוש השנים האחרונות, 10. 16% בחמש השנים האחרונות ו - 29% במהלך 10 השנים האחרונות. יחס ההוצאה שלה של 0. 26% הוא אחד הנמוכים ביותר בקטגוריה שלה.

תפקידה של הקרן בתיק השקעות

REITs משמשים בדרך כלל כחזקות תומכות בתיקים מגוונים. מאחר שהם מורכבים בעיקר מנכסי מקרקעין, יש להם קורלציה נמוכה למניות. לדוגמה, ב -2013, מדד S & P 500 החזיר 32% 39%, בעוד שה- Vanguard REIT Index Inv החזיר רק 2.% 31. עם זאת, בשנת 2014, S & P 500 זכתה 13% 69, ואילו VITARD REIT מדד Inv עלה 30. 13%. הקרן אינה ללא סיכון; היא ממוקדת בצמצום על מגזר אחד, כלומר בשנים מסוימות זה יכול להיות תנודתי יותר שוק המניות הרחב. משקיעים המבקשים לייצר הכנסה גבוהה יותר עם הזדמנות להשתתף ייסוף מחיר הנדל"ן יכול לשקול הקצאת חלק קטן יותר של הנכסים שלהם לקרן. הקרן דורשת השקעה מינימלית של $ 3, 000. המשקיעים עם לפחות $ 10, 000 להשקיע יכול לקנות את הגירסה מניות אדמירל של הקרן, אשר יש יחס אפילו נמוך יותר של יחס של 0. 12%.