ה- SEC 10b-17 הוא הרגולציה העיקרית העוסקת במלאי פיצולים. כלל 10b-17 הוא נגד הונאה תקנה של חוק ניירות ערך הפדרלי. ההוראה דורשת ממנפיקי ניירות ערך למסחר לפרסם הודעה מוקדמת על פעולות מסוימות של התאגיד, כולל פיצול מניות, פיצול מניות הפוכה והנפקת דיבידנדים. ההודעה חייבת להיות מסופקת לפחות 10 ימים לפני המועד הקובע של הפעולה התאגידית. ההוראה קובעת כי ההודעה חייבת להינתן לאגודה הארצית של העוסקים בניירות ערך (NASD). הרשות הפיננסית לתעשייה הפיננסית (FINRA) נוצרה כאשר NASD התמזגה עם ניו יורק הבורסות לניירות ערך (NYSE) הוועדה בשנת 2007 ולכן הוא יורשו של NASD.
- 9 ->SEC 10b - 17 כולל מספר דרישות להודעה שתועבר, כולל תאריך הקובע לקביעת בעלי המניות הזכאים לחלוקה, לתאריך התשלום או ההפצה, השיטה של יישוב אינטרסים שבריריים, ופרטים נוספים הנוגעים למלאי או פיצולים הפוכים, בין יתר הדרישות.
בשנת 2010, חוק FINRA חוק 6490, אשר codified את דרישות ההודעה של ה- SEC כלל 10b-17. FINRA קובע כי המנפיקים חייבים להשלים את הטפסים הנדרשים לשלם את דמי הנדרש, כדי למנוע קנסות מאוחרים ועיכוב לעיכוב של מסמכים. FINRA זכאית גם לבקש תיעוד אחר כדי לאמת מידע על הטפסים שהוגשו. חוק 6490 מסמיך FINRA לא לעבד בקשה אם היא קובעת כי הבקשה היא לקויה, ולא עיבוד הבקשה יש צורך להגן על המשקיעים ולשמור על השווקים מסודרים. FINRA רשאית לדחות את הטיפול בתיעוד אם יש לה ידיעה בפועל כי אנשים הקשורים לפעילות התאגידית שיש לנקוט עלולים להיות מעורבים בהונאות בניירות ערך.
-> -אילו סוגים של תקנות קיימות לגבי הטבות פרינג '?
לקרוא על סוגי התקנות המשפיעים על הטבות השוליים של העובדים בארצות הברית, כולל הטבות המוטלות על ידי הממשלה הפדרלית.
מה הן תקנות ניירות ערך לגבי חילופי?
למד כיצד ה- SEC מסדיר את המסחר בחילוף, וכיצד המסחר החלופי נע משוק מעבר לדלפק לניקוי אלקטרוני מרכזי.
מה הן תקנות ה- IRS לגבי חשבון פרמיית מניות?
לקרוא על הטיפול במס, או היעדרה, עבור חשבון פרמיה של התאגיד, הידוע גם בשם ההון המשולם הנוסף במאזן.