צמיחתו של ענף ה- ETF הייתה יוצאת דופן לאחר ההכנסה המונית שלו בתחילת שנות ה -2000, ומספר תעודות הסל ממשיך להתרחב מדי שנה. הופעתה של ההשקעה ברכב היה נהדר עבור המשקיעים, כמו חדש בעלות נמוכה הזדמנויות זמינות כעת עבור כמעט כל סוג הנכס בשוק. עם זאת, מצד שני, המשקיעים עכשיו צריך להתמודד עם סינון באמצעות יותר מ 4, 300 תעודות סל זמינות כרגע, וזה יכול להיות משימה מרתיעה ביותר עבור המשקיע בסוף השבוע. המשך המאמר יעזור לך להבין את היסודות של תעודות סל ולתת לך תובנה כיצד אתה יכול לבנות את כל תיק ETF משלך (ראה גם: Exchange-Traded קרנות הדרכה ).

-> ->

היתרונות של תיק ETF

הסיבה הטובה ביותר למשקיע היה לשקול תעודות סל על המניה היא גיוון מיידי. לדוגמה, רכישת תעודת סל עוקבת אחר מדד השירותים הפיננסיים היא תיתן לבעלות המשקיע בסל מניות פיננסיות לעומת חברה אחת. כמו קלישאה הישן הולך, אתה לא רוצה לשים את כל הביצים לתוך סל אחד. ככזה, ה- ETF יכול להישמר מפני התנודתיות עד לנקודה מסוימת, אפילו מניות מסוימות בתוך ה- ETF נופלות. הסרת הסיכון הספציפי לחברה היא הגורם הגדול ביותר עבור רוב המשקיעים.

ההבדל בין תעודות סל וקרנות נאמנות יורד לעלויות ולשקיפות. דמי הניהול בדרך כלל נמוכים יותר עבור תעודות סל לעומת קרנות נאמנות דומות. בנוסף, מרבית תעודות הסל מנוהלות באופן פסיבי. פחות מאחוז אחד מסך נכסי תעודות סל בשנת 2015 היה קשור לניהול פעיל. קרנות נאמנות, לעומת זאת, מנוהלים באופן פעיל יותר. בגלל קרנות מנוהל באופן פעיל לא בדרך כלל לנצח את הביצועים של מדדים, ETFs ניתן לטעון חלופה טובה יותר מנוהל באופן פעיל, קרנות נאמנות עלות גבוהה.

יתרון נוסף הוא החשיפה של תעודות סל על מנת לתת תיק לשיעורי נכסים חלופיים, כגון סחורות ומטבעות. המשקיעים יכולים כעת לשחק את שוק החוזים העתידיים, כמו גם את שוק המט"ח עם תעודות הסל, כי המסחר בדיוק כמו מניות בודדות (ראה גם: קרן המטבע (ETF) השקעות קרן ).

בחירת ה- ETF הנכון

בעת קביעת איזה ETF הוא הטוב ביותר עבור תיק ההשקעות שלך, ישנם מספר גורמים שיש לקחת בחשבון. אף על פי שרוב העמלות על תעודות סל נמוכות, יהיו הבדלים בין תעודות סל זהות, ועליהן להיות חלק מההחלטה הסופית. חשוב לא פחות הוא הרכב ה- ETF.

השם לבדו אינו מספיק מידע לבסיס החלטה. מספר תעודות סל מורכבות ממניות הקשורות במים. עם זאת, כאשר את האחזקות העליון של כל מנותחות ברור כי כל ETF לוקח גישה שונה על גישה למגזר נישה כי המניות המרכיבות את ה- ETF שונים מאוד זה מזה.לדוגמה, אחד ה - ETF עשוי להיות מורכב מתשתיות מים, ולמתחרה יהיו מניות תשתית כאחזקות העליונות. ההתמקדות שונה מאוד תניב תשואות שונות.

כמובן, ביצועי העבר לא תמיד מעידים על ביצועים עתידיים. עם זאת, חשוב להשוות איך תעודות סל דומים ביצעו לעומת אחד את השני. גורמים חשובים אחרים פחות שיש לקחת בחשבון הם כמות הנכסים שיש ל - ETF בניהול, הנפח היומי הממוצע והפרש ההצעה / מכירה של תעודות הסל. כמות הנכסים תחת ניהול חשוב כי ETF עם רמות נמוכות יכול להיות בסכנת סגירה, מצב המשקיעים רוצים להימנע. הנפח היומי הממוצע יכול להיות בעיה בעת רכישת / מכירת כמויות גדולות של מניות כי זה יעביר את ההצעה / להפיץ לשאול. לבסוף, מרווח רחב של הצעות מחיר / ביקוש הוא תצוגה נוספת של נזילות נמוכה, ויהיה יקר יותר למשקיעים (ראה גם: היסודות של הצעת המחיר המבוקשת )

בניית תיק ה- ETF > הצעד הראשון בבניית תיק ה- ETF הוא לוודא שכל סוגי הנכסים ייכללו כדי ליצור גיוון. הנה הצעה כיצד משקיע יכול לבנות תיק ETF על ידי התמקדות בשלושה תחומים.

1. התחום הראשון הוא תעודות סל ענפיות המתמקדות בתחומים ספציפיים, כגון פיננסים או שירותי בריאות. המשקיעים צריכים לבחור עד שלושה תעודות סל שונות, עדיף ממגזרים שונים ולא מתואמים. לדוגמה, בחירת תעודות סל ביוטכנולוגיות ותעודה אלקטרונית לא תהיה פיזור אמיתי. קבלת ההחלטות לגבי ענפי הסלע צריכה להיות מבוססת על יסודות (הערכת שווי המגזרים), טכני ותפי.

2. התחום השני הוא תעודות סל בינלאומיות המכסות את כל האזורים משווקים מתעוררים לשווקים מפותחים. ה- ETF עשוי לעקוב אחר מדד המשקף במדינה אחת. ז. סין, או שתוכל להשקיע באזור שלם. ז. אמריקה הלטינית. בדומה לתעודות סל המגזר, הבחירה יכולה להתבסס על יסודות וטכניקות. חשוב גם להסתכל על האיפור של כל ETF, ככל מניות בודדות והקצאת מגזר. עד שלושה תעודות סל יכולות להרכיב את החלק הזה של התיק.

3. התחום השלישי הוא תעודות סל סחירות, חלק חשוב מתיק המשקיעים. כל דבר, החל בזהב ועד כותנה ועד תירס, יכול להתחקות אחר תעודות סל או תעודות סל, תעודות סל (ETN). משקיעים אשר מאמינים שהם מספיק מתמצא יכול לבחור תעודות סל כי לעקוב אחר מצרכים בודדים. עם זאת, סחורות בודדות יכול להיות תנודתי מאוד, ואינם מתאימים רוב המשקיעים הסיכון סובלנות.

שים לב כי אלה הם פשוט הציע אזורים להתמקד, משקיעים מסוימים עשויים להעדיף להשקיע מטבע ETFs על פני מתעוררים בשוק תעודות סל, זה הכל על העדפות. (ראה גם:

רווח מט"ח עם מטבע ETFs ) יישום התוכנית

לאחר שהחלטת על תעודות סל לכלול בתיק, השלב הבא הוא להתחיל בבניית עמדות. מאז העיתוי הוא מאוד חשוב בעת קנייה ומכירה של תעודות סל ומניות, הצבת כל הזמנות רכישה ביום אחד היא לא אסטרטגיה נבון.באופן אידיאלי, אתה רוצה להסתכל על תרשימים עבור תמיכה תמיד לנסות לקנות בימים כאשר ה- ETF הוא למטה. זה קשה לעשות, אבל זה ייהנה לך בסופו של דבר. זה בסדר אם זה לוקח כמה שבועות כדי להגיע הקצאת תיק הרצוי, שכן סבלנות היא המפתח.

לאחר המיקום הוקם, את הסדר הראשון של העסק היא לשים את הסדר להפסיק הפסד שיגביל את כל ההפסדים הפוטנציאליים. הפסד הפסיקה צריך להיות לא יעלה על 20% מתחת למחיר הכניסה המקורי. בנוסף, אם אתה בר מזל מספיק כדי לבחור את ה- ETF המנצח, להפסיק את ההפסד צריך להיות מועבר גבוה יותר, בהתאם.

השורה התחתונה

כעת, כשיש לך רעיון כיצד לבנות את תיק ה- ETF שלך, השלב הבא הוא לעמוד בקצב הביצועים של תעודות הסל הפרטיות. בכל רבעון יש לנתח את התיק כדי לקבוע אם הפוזיציות מציעות את יחס התמורה הטובה ביותר לסיכון. אם התשובה היא לא, הגיע הזמן למכור או לעבור במזומן או לקנות חדש ETF כי מתאים את היעדים ואת הסיכון סובלנות של תיק. עם הזמן, יהיו עליות ומורדות, אבל תיק ETF בעלות נמוכה אמור להקל על התנודתיות ולעזור לך להשיג את יעדי ההשקעה שלך.