a:

בכלכלה, סיכון מוסרי ומבחר שלילי הן שתי השלכות אפשריות של מידע אסימטרי או תמחור אינפורמציה לא יעיל. בחירה שלילית מתייחסת לאפשרות של שותפי סחר רעים או מסוכנים, המסיעים את עצמם או מסוכנים פחות. זה משנה את הרמה הנבחרת של עסקאות בשוק. סכנה מוסרית מתרחשת כאשר התנהגות רעה או מסוכנת מבוצעת על ידי אלה שכבר נמצאים בשוק. זה משנה את השיפוע של עסקאות בשוק.

- <->

בחירה שגויה

תוצאה נבחרת שלילית אפשרית כאשר לשני סוכנים כלכליים, כגון קונה ומוכר, יש גישה שונה למידע מהותי על סחר. רוב המידע בכלכלת שוק מועבר באמצעות מחירים, מה שאומר כי בחירה שלילית נוטה להיגרם על ידי אותות מחיר לא יעיל.

נניח שיש חוק הקובע שחברות ביטוח בריאות אינן יכולות להפלות מעשנים. בדרך כלל, ספק היה לגבות שיעור נמוך יותר לאלה שאינם מעשנים כי לא מעשנים לחיות יותר, חיים בריאים יותר.

עכשיו, ספקי כבר לא יכול להשתמש במחירים כדי לחסוך על מידע מהותי. משמעות הדבר היא כי עלויות הפרמיה הממוצע צריך לעלות עבור כל המבוטחים - הקונים יודעים אם הם מעשנים, אבל המבטח לא.

חוק הביקוש מראה כי עלייה בפרמיות נוטה לגרום לאלה המעריכים ביטוח פחות לרכוש פחות ממנו, או פוטנציאלי אף אחד. הם לא רוצים להוציא 150 דולר עבור מדיניות שהם רק ערך ב 50 $, למשל.

-> ->

מפגע מוסרי

סיכון מוסרי מסיר תוצאות מועילות מבחינה חברתית. זה נובע מחוסר מידע הכרחי כדי לעודד התנהגות טובה או להרתיע התנהגות רעה. קחו לדוגמה את המעשן / הלא מעשן. בשוק רגיל, מעשנים היו תמריץ להפסיק (או לא להתחיל) כי עישון מגדיל את עלות הביטוח עבורם.

לאחר המעבר של הרגולציה נגד אפליה מעשנים, מעשנים כבר אין את המידע המתאים - מחירים גבוהים יותר - כדי להפחית התנהגות מסוכנת. במילים אחרות, מעשן יודע כי חלק גדול יותר של העלות של התנהגות מסוכנת שלו יהיה מובל על ידי חברת הביטוח ומבוטחים ללא עישון.